Peter Schiff menyebut kehancuran finansial 2008 — sekarang dia memprediksi kejatuhan crypto, menyebutnya 'emas bodoh'. Dia menyukai 3 aset ini sebagai gantinya

Ekonom Amerika dan manajer uang Peter David Schiff telah menjadi kritikus vokal terhadap aset kripto dan Bitcoin.

Schiff, yang mendapatkan reputasinya setelah secara akurat memprediksi kehancuran perumahan tahun 2008, membandingkan Bitcoin dengan “tulip mania” yang melanda ekonomi Belanda pada abad ke-17.

Penurunan nilai Bitcoin baru-baru ini telah memperkuat keyakinannya. “Ini adalah kepunahan kripto,” kicau Schiff pada November 2022, setelah harga BTC turun di bawah $16,000.

Sementara Bitcoin telah pulih menjadi $23,000 sejak saat itu, Schiff dan investor penting lainnya tetap skeptis terhadap seluruh industri crypto. Berikut adalah beberapa aset alternatif yang dia sukai.

Jangan ketinggalan

Catatan tentang gaya investasi Schiff

Strategi investasi Schiff dapat digambarkan sebagai "defensif". Ini didasarkan pada tesis bahwa ekonomi global jauh lebih tidak stabil karena kita telah menjauh dari standar emas dan menerapkan pelonggaran moneter yang luar biasa.

Tidak mengherankan, emas adalah aset utama untuk sarana investasinya, Euro Pacific Asset Management. Schiff suka dana emas dan penambang, bersama dengan saham dividen defensif dan penyedia layanan pertanian.

Faktanya, Schiff menyalahkan reli Bitcoin karena kurangnya perhatian pada logam lunak favoritnya.

"Ketika media keuangan terganggu oleh reli pengisap yang terjadi pada emas bodoh, itu tidak memperhatikan reli nyata yang terjadi pada emas sebenarnya," tweet Schiff pada 18 Januari.

Namun, emas bukan satu-satunya tempat berlindung yang aman. Portofolionya juga mencakup beberapa posisi penting di saham dosa dan lembaga perbankan.

Kisah berlanjut

Tembakau

Per November 2022, British American Tobacco (BTI) menjadi holding terbesar kedua dalam portofolio Schiff. Itu menyumbang 5.3% dari total aset Euro Pacific.

Produsen rokok ini sangat cocok dengan definisi "stok dosa". Saham-saham ini biasanya adalah perusahaan yang beroperasi di sektor-sektor yang oleh beberapa orang dianggap tidak etis atau tidak bermoral. Namun, persepsi publik dan ketatnya regulasi industri ini justru menghilangkan persaingan, menyisakan lebih banyak keuntungan bagi incumbent.

British American Tobacco telah menikmati keuntungan yang stabil selama beberapa dekade. Pada tahun 2023, perusahaan mengharapkan pendapatan melonjak melewati $35.9 miliar — kira-kira 4% lebih tinggi dari tahun sebelumnya. Laba per saham harus tumbuh dari $4.67 menjadi $4.80 tahun ini.

Berdasarkan perkiraan ini, saham tersebut diperdagangkan dengan rasio harga terhadap pendapatan ke depan sebesar 8.04.

BACA LEBIH BANYAK: Berikut adalah 4 alternatif mudah untuk menumbuhkan uang hasil jerih payah Anda tanpa pasar saham yang goyah

Bir

Sin stock lain dalam portofolio Schiff adalah pembuat bir Ambev SA (ABEV). Perusahaan memiliki merek bir seperti Brahma dan Stella Artois di samping minuman ringan seperti Guaraná Antartika, Soda Antartika, dan Sukita. Itu juga pembotolan PepsiCo terbesar di luar Amerika Serikat.

Ambev adalah saham dividen yang murah dan stabil. Saat ini diperdagangkan dengan rasio harga terhadap pendapatan 16.78 dan menawarkan hasil dividen 9.6% yang menarik. Itu mungkin mengapa itu menyumbang 2.8% dari portofolio Peter Schiff.

bank Kanada

Bank of Nova Scotia (BNS) adalah nama yang mengejutkan untuk ditemukan dalam buku Euro Pacific. Tapi itu menyumbang 2.23% dari portofolio perusahaan.

Anda mungkin tidak berharap untuk melihat bank Kanada dalam daftar perusahaan yang dimiliki oleh seorang ekonom yang pernah berkata bahwa orang harus "keluarkan uang [mereka] dari bank sekarang atau menghadapi penolakan penarikan," pada tahun 2022. Namun Scotiabank adalah posisi terbesar ke-23 dalam portofolio Schiff.

Ini mungkin ada hubungannya dengan fakta bahwa sektor perbankan Kanada sangat berbeda dari AS. Bank-bank terbesar memiliki pangsa pasar yang terkonsolidasi dan sebagian besar hipotek mereka ditetapkan untuk maksimal lima tahun, bukan 30 tahun.

Posisi Schiff juga bisa dijelaskan dengan penilaian Scotiabank. Saham bank diperdagangkan dengan rasio P/E hanya 8.65 dan menawarkan hasil dividen 5.8% yang menguntungkan. Jika valuasi ini cukup untuk menarik perhatian ekonom hiper-skeptis, mungkin ini juga layak untuk dicermati oleh investor ritel.

Artikel ini hanya memberikan informasi dan tidak boleh dianggap sebagai saran. Ini diberikan tanpa jaminan dalam bentuk apa pun.