Dengan meningkatnya suku bunga, banyak bank menjadi lebih menguntungkan karena perbedaan antara apa yang mereka peroleh dari pinjaman dan investasi dan apa yang mereka bayarkan untuk pendanaan telah melebar. Tapi selalu ada pengecualian.
Di bawah ini adalah daftar bank-bank yang menentang tren industri untuk memperluas margin bunga bersih, diikuti oleh daftar bank lain yang marginnya paling melebar selama setahun terakhir.
Pada 8 Maret, Grup Keuangan SVB
SIVB,
-60.41%
menjual sekuritas senilai $21 miliar dengan kerugian $1.8 miliar. SVB adalah perusahaan induk untuk Silicon Valley Bank of Santa Clara, California. Asetnya mencapai $212 miliar per 31 Desember.
Bank mengatakan sedang melakukan reposisi untuk “meningkatkan sensitivitas aset, untuk memanfaatkan potensi suku bunga jangka pendek yang lebih tinggi, mengunci sebagian biaya pendanaan, melindungi pendapatan bunga bersih (NII) dan margin bunga bersih (NIM) dengan lebih baik, dan meningkatkan profitabilitas.”
Mengingat kerugian penjualan sekuritas, SVB akan mengumpulkan modal baru sebesar $2.25 miliar melalui dua penawaran dan penempatan pribadi. Prospek dilusi terhadap posisi kepemilikan pemegang saham mengakibatkan saham perseroan merosot sebanyak 62% pada 9 Maret lalu.
Seluruh industri perbankan tampaknya mengambil risiko pada 9 Maret, dengan KBW Nasdaq Bank Index
BKX,
-7.70%
tenggelam 8%.
Lihat liputan Tomi Kilgore untuk detail lebih lanjut tentang penawaran SVB, penjualan dan reaksi sekuritas.
Bendera margin merah
Sebelum SVB Financial memutuskan untuk mengambil langkah dramatis seperti itu, pergerakan margin bunga bersih menandakan bahwa bank tidak dalam posisi yang baik untuk kombinasi kenaikan suku bunga dan pertumbuhan pinjaman yang melambat di ruang modal ventura.
Margin bunga bersih bank adalah selisih antara hasil rata-rata atas pinjaman dan investasi dan biaya rata-rata untuk simpanan dan pinjaman. Ini adalah perhitungan tahunan. Berikut cara NIM bergerak untuk SVB Financial selama setahun terakhir:
| Bank | Jantung | NIM – Q4 2022 | NIM – Q3 2022 | NIM – Q2 2022 | NIM – Q1 2022 | NIM-Q4 2021 |
| Grup Keuangan SVB | SIVB,
-60.41% | 2.00% | 2.28% | 2.24% | 2.13% | 1.91% |
| Sumber: FactSet |
Margin bunga bersih SVB sangat menyempit selama kuartal keempat, dan hanya melebar sedikit dari kuartal tahun sebelumnya.
Jadi sekarang pertanyaannya adalah bank lain mana yang mungkin menghadapi tekanan karena margin bunga bersih mereka telah menyusut, atau karena margin mereka hanya tumbuh sedikit?
Dimulai dengan daftar bank AS dengan total aset minimal $10 miliar, dan menghapus bank investasi yang lebih murni, seperti Goldman Sachs Group Inc.
GS,
-2.06%
dan Morgan Stanley
NONA,
-3.86%,
kami melihat 108 bank.
Seperangkat margin bunga bersih yang seragam selama lima kuartal terakhir tidak tersedia dari FactSet untuk grup lengkap — ini hanya tersedia untuk 56 bank. Jadi sebagai gantinya, kami menyaring pendapatan bunga bersih (total pendapatan bunga dikurangi total beban bunga) dibagi dengan rata-rata total aset.
Dengan layar ini, 102 dari 108 bank menunjukkan peningkatan margin untuk kuartal keempat dari tahun sebelumnya.
Berikut adalah 10 margin yang menunjukkan kontraksi selama setahun terakhir, atau ekspansi margin terkecil:
| Bank | Jantung | Kota | Pendapatan bunga bersih/rata-rata. aset – Q4 2022 | Pendapatan bunga bersih/rata-rata. aset – Q3 2022 | Pendapatan bunga bersih/rata-rata. aset – Q4 2021 | Kontraksi atau ekspansi satu tahun |
| Pelanggan Bancorp Inc. | kubi,
-8.93% | Bacaan Barat, Pa. | 2.61% | 3.10% | 4.03% | -1.42% |
| Bank Republik Pertama | FRC,
-16.51% | San Francisco, California. | 2.28% | 2.53% | 2.50% | -0.22% |
| Sandy Spring Bancorp Inc. | SASR,
-7.13% | Olney, Md. | 3.10% | 3.34% | 3.29% | -0.19% |
| Komunitas New York Bancorp Inc. | NYCB,
-6.33% | Hicksville, NY | 2.10% | 2.06% | 2.20% | -0.11% |
| Yayasan Pertama Inc. | FFWM,
-8.80% | Dallas, Texas | 2.35% | 2.98% | 2.41% | -0.07% |
| sekutu keuangan inc. | SEKUTU,
-7.00% | Detroit, Michigan. | 4.04% | 4.20% | 4.09% | -0.05% |
| Komunitas Uang receh Bancshares Inc. | DCOM,
-2.15% | Hauppauge, NY | 2.98% | 3.20% | 2.95% | 0.03% |
| Pasifik Premier Bancorp Inc. | PPBI,
-7.50% | Irvine, California | 3.34% | 3.34% | 3.27% | 0.07% |
| Kemakmuran Bancshares Inc. | PB,
-4.51% | Houston, Texas | 2.72% | 2.78% | 2.65% | 0.07% |
| Columbia Keuangan Inc. | CLBK,
-3.54% | Rumput Adil, NJ | 2.69% | 2.78% | 2.60% | 0.09% |
| Sumber: FactSet |
Klik pada ticker untuk informasi lebih lanjut tentang setiap bank.
Membaca Panduan rinci Tomi Kilgore untuk kekayaan informasi yang tersedia secara gratis di halaman kutipan MarketWatch.
SVB Financial menempati peringkat ke-11 terburuk di layar, dengan pendapatan bunga bersih/aset rata-rata 1.93% pada kuartal keempat, naik dari 1.83% pada kuartal tahun sebelumnya.
Sebagian besar peningkatan margin
Untuk mengakhiri dengan catatan positif, bank-bank ini menunjukkan ekspansi margin terbesar, berdasarkan pendapatan bunga bersih dibagi rata-rata aset:
| Bank | Jantung | Kota | Pendapatan bunga bersih/rata-rata. aset – Q4, 2022 | Pendapatan bunga bersih/rata-rata. aset – Q3, 2022 | Pendapatan bunga bersih/rata-rata. aset – Q4, 2021 | Ekspansi satu tahun |
| Komerika Inc. | CMA,
-8.01% | Dallas, Texas | 3.54% | 3.31% | 1.91% | 1.63% |
| Horison Pertama Corp. | FHN,
-1.97% | Memphis, Tenn. | 3.57% | 3.21% | 2.24% | 1.33% |
| M&T Bank Corp. | mtb,
-4.80% | Buffalo, NY | 3.68% | 3.34% | 2.37% | 1.31% |
| Stellar Bancorp Inc. | STEL,
-4.11% | Houston, Texas | 4.16% | 3.95% | 2.85% | 1.31% |
| Perusahaan Jasa Keuangan Perusahaan | EFSC,
-5.28% | Clayton, Mo. | 4.28% | 3.78% | 3.08% | 1.20% |
| Berkshire Hills Bancorp Inc. | BHLB,
-5.69% | Boston, Misa. | 3.61% | 3.26% | 2.43% | 1.18% |
| Timur Barat Bancorp Inc. | EWBC,
-8.36% | Pasadena, California. | 3.77% | 3.50% | 2.61% | 1.16% |
| Texas modal Bancshares Inc. | TCBI,
-4.51% | Dallas, Texas | 3.22% | 3.01% | 2.08% | 1.14% |
| Wintrust Keuangan Corp. | WTFC,
-5.73% | Rosemont, Sakit. | 3.51% | 3.17% | 2.41% | 1.10% |
| WSFS Keuangan Corp. | WSFS,
-5.59% | Wilmington, Del. | 3.90% | 3.50% | 2.81% | 1.09% |
| Sumber: FactSet |
Jangan lewatkan: 20 saham penghasil pendapatan yang menurut angka bisa menjadi Aristokrat Dividen elit
10 bank yang mungkin menghadapi masalah setelah bencana SVB Financial Group
Dengan meningkatnya suku bunga, banyak bank menjadi lebih menguntungkan karena perbedaan antara apa yang mereka peroleh dari pinjaman dan investasi dan apa yang mereka bayarkan untuk pendanaan telah melebar. Tapi selalu ada pengecualian.
Di bawah ini adalah daftar bank-bank yang menentang tren industri untuk memperluas margin bunga bersih, diikuti oleh daftar bank lain yang marginnya paling melebar selama setahun terakhir.
Pada 8 Maret, Grup Keuangan SVB
-60.41%
SIVB,
menjual sekuritas senilai $21 miliar dengan kerugian $1.8 miliar. SVB adalah perusahaan induk untuk Silicon Valley Bank of Santa Clara, California. Asetnya mencapai $212 miliar per 31 Desember.
Bank mengatakan sedang melakukan reposisi untuk “meningkatkan sensitivitas aset, untuk memanfaatkan potensi suku bunga jangka pendek yang lebih tinggi, mengunci sebagian biaya pendanaan, melindungi pendapatan bunga bersih (NII) dan margin bunga bersih (NIM) dengan lebih baik, dan meningkatkan profitabilitas.”
Mengingat kerugian penjualan sekuritas, SVB akan mengumpulkan modal baru sebesar $2.25 miliar melalui dua penawaran dan penempatan pribadi. Prospek dilusi terhadap posisi kepemilikan pemegang saham mengakibatkan saham perseroan merosot sebanyak 62% pada 9 Maret lalu.
Seluruh industri perbankan tampaknya mengambil risiko pada 9 Maret, dengan KBW Nasdaq Bank Index
-7.70%
BKX,
tenggelam 8%.
Lihat liputan Tomi Kilgore untuk detail lebih lanjut tentang penawaran SVB, penjualan dan reaksi sekuritas.
Bendera margin merah
Sebelum SVB Financial memutuskan untuk mengambil langkah dramatis seperti itu, pergerakan margin bunga bersih menandakan bahwa bank tidak dalam posisi yang baik untuk kombinasi kenaikan suku bunga dan pertumbuhan pinjaman yang melambat di ruang modal ventura.
Margin bunga bersih bank adalah selisih antara hasil rata-rata atas pinjaman dan investasi dan biaya rata-rata untuk simpanan dan pinjaman. Ini adalah perhitungan tahunan. Berikut cara NIM bergerak untuk SVB Financial selama setahun terakhir:
Margin bunga bersih SVB sangat menyempit selama kuartal keempat, dan hanya melebar sedikit dari kuartal tahun sebelumnya.
Jadi sekarang pertanyaannya adalah bank lain mana yang mungkin menghadapi tekanan karena margin bunga bersih mereka telah menyusut, atau karena margin mereka hanya tumbuh sedikit?
Dimulai dengan daftar bank AS dengan total aset minimal $10 miliar, dan menghapus bank investasi yang lebih murni, seperti Goldman Sachs Group Inc.
-2.06%
-3.86% ,
GS,
dan Morgan Stanley
NONA,
kami melihat 108 bank.
Seperangkat margin bunga bersih yang seragam selama lima kuartal terakhir tidak tersedia dari FactSet untuk grup lengkap — ini hanya tersedia untuk 56 bank. Jadi sebagai gantinya, kami menyaring pendapatan bunga bersih (total pendapatan bunga dikurangi total beban bunga) dibagi dengan rata-rata total aset.
Dengan layar ini, 102 dari 108 bank menunjukkan peningkatan margin untuk kuartal keempat dari tahun sebelumnya.
Berikut adalah 10 margin yang menunjukkan kontraksi selama setahun terakhir, atau ekspansi margin terkecil:
Klik pada ticker untuk informasi lebih lanjut tentang setiap bank.
Membaca Panduan rinci Tomi Kilgore untuk kekayaan informasi yang tersedia secara gratis di halaman kutipan MarketWatch.
SVB Financial menempati peringkat ke-11 terburuk di layar, dengan pendapatan bunga bersih/aset rata-rata 1.93% pada kuartal keempat, naik dari 1.83% pada kuartal tahun sebelumnya.
Sebagian besar peningkatan margin
Untuk mengakhiri dengan catatan positif, bank-bank ini menunjukkan ekspansi margin terbesar, berdasarkan pendapatan bunga bersih dibagi rata-rata aset:
Jangan lewatkan: 20 saham penghasil pendapatan yang menurut angka bisa menjadi Aristokrat Dividen elit
Source: https://www.marketwatch.com/story/the-10-banks-that-may-face-trouble-in-the-wake-of-the-svb-financial-group-debacle-50d6e49e?siteid=yhoof2&yptr=yahoo