10 hal gila yang dirinci dalam pengajuan kebangkrutan FTX

“Tidak pernah dalam karir saya, saya melihat kegagalan total kontrol perusahaan dan tidak adanya informasi keuangan yang dapat dipercaya seperti yang terjadi di sini,” tulis Ray. “Situasi ini belum pernah terjadi sebelumnya.” 

Berikut adalah 10 pengungkapan yang dibuat Ray di pengadilan kebangkrutan federal pada hari Kamis tentang Bankman-Fried dan bencana FTX yang dia buat. 

1. Sebagian besar aset digital FTX belum diamankan

Pada hari Kamis, Ray memperjelas bahwa sementara dia sekarang mengendalikan berbagai perdagangan FTX dan platform pertukaran dan dana lindung nilai kripto Bankman-Fried, Alameda Research, dia "menemukan dan mengamankan hanya sebagian kecil dari aset digital" yang dia harapkan untuk pulih. Faktanya, Ray mengatakan hanya sekitar $740 juta mata uang kripto yang telah diamankan di cold wallet baru. Ray mengutip setidaknya $372 juta transfer tidak sah yang telah terjadi pada hari FTX dan Alameda mengajukan kebangkrutan minggu lalu, dan "mencairkan 'pencetakan' sekitar $300 juta dalam token FTT oleh sumber yang tidak sah" pada hari-hari setelah pengajuan . Token FTT dibuat oleh FTX untuk memfasilitasi perdagangan di bursanya dan merupakan bagian besar dari aset Alameda.

2. Tidak ada yang tahu siapa kreditur pelanggan terbesar dari FTX. 

FTX.com dan FTX.US memiliki pelanggan di seluruh dunia yang menggunakan bursa dan platform mata uang kripto. Tetapi Ray mengatakan dia tidak dapat membuat daftar 50 kreditur teratas FTX yang mencakup pelanggan.

3. Alameda Research meminjamkan $4.1 miliar kepada entitas, termasuk Bankman-Fried dan mitra terdekatnya.

Ada laporan bahwa FTX meminjamkan miliaran dolar dana nasabah ke hedge fund Bankman-Fried, Alameda Research. Tetapi pada hari Kamis, Ray mengungkapkan bahwa Alameda telah menghasilkan $4.1 miliar dari pinjaman pihak terkait yang masih terutang pada akhir September. Ini termasuk pinjaman $1 miliar yang diberikan Alameda kepada Bankman-Fried sendiri, pinjaman $543 juta yang diberikan kepada salah satu pendiri FTX, Nishad Singh, dan $55 juta yang dipinjam oleh co-CEO FTX, Ryan Salame.  

4. Dana perusahaan FTX digunakan untuk membeli rumah pribadi

Bankman-Fried tinggal di resor mewah di Bahama, tempat FTX juga berada. Di sana, pengajuan kebangkrutan mengatakan, dana perusahaan FTX "digunakan untuk membeli rumah dan barang-barang pribadi lainnya untuk karyawan dan penasihat." Ray mengatakan dalam pengajuannya bahwa tidak ada dokumentasi untuk transaksi dan pinjaman yang terkait dengan pembelian real estat ini, yang dicatat atas nama pribadi karyawan dan penasihatnya.

5. Emoji yang dipersonalisasi untuk menyetujui pencairan 

Untuk menunjukkan kurangnya pencairan dan kontrol bisnis yang sesuai di FTX, Ray menunjukkan bahwa karyawan FTX "mengajukan permintaan pembayaran melalui platform 'obrolan' online di mana kelompok penyelia yang berbeda menyetujui pencairan dengan menanggapi dengan emoji yang dipersonalisasi." 

6. Alameda Research adalah salah satu hedge fund terbesar di dunia

Menurut pengajuan kebangkrutan, neraca Alameda menunjukkan total aset $13.46 miliar pada akhir September. Itu kira-kira setara dengan aset yang dikelola oleh pedagang dana lindung nilai miliarder terkenal seperti Bill Ackman, Paul Tudor Jones, dan Jeffrey Talpins.

7. Audit opini dari metaverse

Bankman-Fried mendapatkan opini audit untuk platform perdagangan FTX internasional bagian dari bisnisnya dari Prager Metis, sebuah perusahaan yang belum pernah didengar Ray sebelumnya. Ray mengatakan dia membuka situs web perusahaan untuk mempelajari lebih lanjut tentangnya dan menemukan bahwa Prager Metis menggambarkan dirinya sebagai "firma CPA pertama yang secara resmi membuka kantor pusat Metaverse di platform metaverse Decentraland."

8. Alameda memiliki pengecualian rahasia di FTX.com

Pengajuan Ray pada hari Kamis menunjukkan bahwa dana lindung nilai Alameda Bankman-Fried mungkin memiliki keunggulan perdagangan di platform perdagangan FTX.com. Menurut pengarsipan, Alameda memiliki "pembebasan rahasia" dari "aspek tertentu dari protokol likuidasi otomatis FTX.com". 

9. Kewajiban pelanggan tidak tercermin dalam laporan keuangan FTX 

Ray berharap platform pertukaran dan perdagangan FTX.US, yang melayani pelanggan Amerika, akan memiliki “kewajiban signifikan yang timbul dari aset kripto yang disimpan oleh pelanggan melalui platform FTX AS.” Dia percaya pertukaran FTX yang digunakan oleh klien FTX di luar AS juga dapat memiliki kewajiban klien yang signifikan. Tapi tak satu pun dari kewajiban ini tercermin dalam laporan keuangan yang disiapkan saat Bankman-Fried menjalankan FTX, kata Ray. 

10. Ray tidak percaya pada neraca FTX mana pun 

Berkali-kali dalam pengarsipan, Ray menawarkan penafian yang sama setelah merinci laporan keuangan terkait FTX. Dia mencatat bahwa banyak neraca di FTX dan Alameda tidak diaudit, dan karena itu diproduksi saat Bankman-Fried menjalankan dan mengendalikan perusahaan, "Saya tidak mempercayainya."