3 Saham Dividen Pertanian Dengan Potensi Pertumbuhan Jangka Panjang

Sektor pertanian adalah tempat yang menarik untuk berinvestasi saat ini karena beberapa alasan.

Pertama, ini adalah sektor yang sangat defensif mengingat kebutuhan kita untuk makan tidak berubah dengan kondisi ekonomi makro atau geopolitik atau gangguan teknologi. Sejak awal sejarah manusia hingga saat ini, umat manusia selalu membutuhkan makanan, dan permintaan ini semakin meningkat seiring dengan pertumbuhan populasi manusia. Mengingat bahwa kita berada di ambang kemungkinan resesi, berinvestasi di saham pertanian dapat berfungsi sebagai tempat berlindung yang aman untuk modal yang Anda peroleh dengan susah payah.

Alasan lain mengapa stok pertanian menarik saat ini adalah fakta bahwa beberapa pengekspor makanan terbesar dunia - Ukraina dan Rusia - terlibat dalam konflik yang memar, menempatkan ketegangan pada rantai pasokan makanan global. Akibatnya, perusahaan yang memproduksi produk pertanian dapat menikmati kekuatan penetapan harga yang lebih kuat daripada yang seharusnya.

Di bawah ini kami akan membahas tiga saham dividen pertanian dengan potensi pertumbuhan jangka panjang.

Memperoleh Dividen dan Pertumbuhan

Pemanah-Daniels-Midland (ADM) memegang perbedaan sebagai perusahaan produk lahan pertanian yang diperdagangkan secara publik terbesar di Amerika Serikat. Ini memiliki tiga lini bisnis utama: biji-bijian sereal, minyak sayur, dan penyimpanan dan transportasi pertanian. Ini umumnya membeli tanamannya dari pertanian produksi dan kemudian menyediakan layanan transportasi, penyimpanan, dan pemrosesan sebelum berbalik dan menjualnya ke pelanggan di bisnis makanan, pakan, dan energi.

Salah satu kelemahan ADM adalah bahwa produk yang ditransaksikannya adalah komoditas dan oleh karena itu umumnya tidak memiliki kekuatan penetapan harga jika pasokan melimpah. Selain itu, operasinya cukup padat modal dan marginnya biasanya sangat tipis, sehingga sulit bagi perusahaan untuk memperoleh pengembalian yang sangat besar atas modal yang diinvestasikan.

Meskipun demikian, ia mendapat manfaat dari skala ekonomi yang sangat besar berkat 800 fasilitasnya, 59 pusat inovasi, 317 lokasi pemrosesan makanan dan pakan, 453 lokasi pengadaan tanaman, lebih dari 41,000 karyawan, dan pasar akhir di lebih dari 200 negara. Ini juga mendapat manfaat dari neraca yang sangat kuat yang dibuktikan dengan peringkat kredit A.

Keunggulan kompetitif lain untuk ADM adalah bisnis pemanis dan pati khusus dan bisnis produk bahan khusus. Ini adalah produk eksklusif yang dikembangkan perusahaan dengan memanfaatkan skala ekonomi superiornya untuk berinvestasi dalam penelitian dan pengembangan. Akibatnya, ia dapat membebankan harga yang lebih tinggi untuk produk-produk ini dan juga secara umum menikmati permintaan pelanggan yang lebih ketat.

Model bisnisnya yang beragam dan unggul secara kompetitif, neraca yang kuat, dan fokus jangka panjang yang hati-hati telah memungkinkannya membayar dividen selama 90 tahun berturut-turut.

Perusahaan bercita-cita untuk menumbuhkan laba per saham pada tingkat tahunan satu digit yang tinggi hingga tahun 2025 sambil mengerahkan 30-40% arus kasnya ke dalam belanja modal dengan pengembalian 10% atas modal yang diinvestasikan dan 30-40% arus kas lainnya ke dalam dividen. Saldo arus kasnya akan digunakan secara oportunistik, termasuk untuk pembelian kembali saham. Manajemen mengharapkan untuk mengerahkan sekitar $5 miliar untuk pembelian kembali saham pada tahun 2025.

Ketika Anda menggabungkan tingkat pertumbuhan yang diharapkan satu digit tinggi dan hasil dividen 2.2%, ADM adalah kandidat kuat untuk menghasilkan pengembalian tahunan dua digit dengan risiko yang relatif rendah dalam jangka panjang.

Rumput Terbaik di Lingkungan

Scotts Miracle-Gro (SMG) adalah perusahaan rumput dan berkebun konsumen terkemuka di Amerika Serikat, yang menawarkan beragam produk kepada pelanggan.

Berkat kekuatan mereknya yang kuat, SMG mampu membebankan harga yang lebih tinggi dan — jika digabungkan dengan skala ekonominya — menghasilkan margin keuntungan yang menarik pada produknya. Selain itu, kekuatan merek ini menghasilkan loyalitas pelanggan yang kuat karena konsumen bersedia membayar sedikit lebih tinggi untuk produk yang telah terbukti memberikan hasil positif yang andal.

Selain itu, skala dan kekuatan merek mereka telah memungkinkan mereka mendapatkan ruang rak yang signifikan di Home Depot (HD) dan Lowe (RENDAH) . Hal ini tidak hanya berfungsi sebagai siklus kebajikan yang mengabadikan diri sendiri dari kekuatan merek yang terus meningkat karena merek mereka didorong di depan konsumen di pengecer populer ini, tetapi juga berfungsi sebagai pendorong pertumbuhan alami karena Home Depot dan Lowe's sendiri berkembang pesat. dengan cepat.

Ketika Anda menggabungkan pertumbuhan volume dengan kekuatan penetapan harga SMG yang memungkinkannya menaikkan harga secara kasar sejalan dengan inflasi setiap tahun, perusahaan akan menghasilkan pertumbuhan pendapatan yang kuat untuk tahun-tahun mendatang. Ketika menggabungkan potensi pertumbuhan laba per saham tahunan tinggi satu digit hingga rendah dua digit dengan hasil dividen yang menarik saat ini ~3.3%, total proposisi pengembalian di sini menarik.

Tambahkan Beberapa Pupuk ke Portofolio Anda

Nutrisi Ltd. (NTR) menghasilkan nutrisi pertanian, industri, dan pakan dan merupakan salah satu produsen kalium, nitrogen, dan fosfat terbesar di dunia. Itu memiliki lebih dari 1,700 lokasi ritel di seluruh Australia dan Amerika Utara dan Selatan dan memasok lebih dari 20% pasokan kalium dunia, 3% nitrogennya, dan 3% fosfatnya.

Perusahaan ini berfokus untuk mendorong pertumbuhan jangka panjang melalui investasinya dalam meningkatkan kapasitas produksi potas menjadi 18 juta ton pada tahun 2025, menyelesaikan proyek nitrogen brownfield, dan mengembangkan jaringan ritelnya di Brasil. Perusahaan juga berusaha untuk menumbuhkan lini atas dan bawahnya melalui strategi omnichannel untuk mengakuisisi bisnis ritel yang lebih kecil di samping bisnis online yang berkembang. Skala unggul perusahaan relatif terhadap pesaing memungkinkan untuk berinvestasi lebih agresif dalam mengembangkan bisnis online.

Di atas inisiatif pertumbuhan tersebut, NTR juga bercita-cita untuk mengembalikan modal miliaran dolar kepada pemegang saham melalui dividen dan pembelian kembali saham.

Keunggulan kompetitif NTR terletak pada produksi potash dan nitrogen berbiaya rendah, yang memungkinkannya menghasilkan keuntungan yang lebih tinggi atas modal yang diinvestasikan relatif terhadap produsen sejenis. Bisnis ritelnya juga mendapat manfaat dari penawaran label pribadi serta menawarkan rangkaian produk yang umumnya lebih luas daripada banyak pesaingnya yang lebih kecil, memberikan keunggulan dalam menarik pelanggan setia.

Kami memperkirakan NTR akan menghasilkan pendapatan yang kuat di tahun-tahun mendatang berkat meningkatnya permintaan akan pupuk berkualitas tinggi dan strategi pertumbuhan ritel omnichannel yang efektif.

Intinya

Dengan ketidakpastian ekonomi dan geopolitik global pada tingkat yang sangat tinggi, investasi pendapatan yang aman dan menarik menjadi lebih berharga dari sebelumnya bagi investor. Permainan pertanian yang membayar dividen dengan harga yang terbukti dan menarik seperti ADM, SMG, dan NTR, memungkinkan investor untuk tidur nyenyak di malam hari mengetahui bahwa portofolio mereka setidaknya dilindungi sebagian terhadap inflasi dan resesi.