3 REITs Tumbuh Dividen 62%+

Ada "dua kali lipat" keuntungan yang menunggu kita di perwalian investasi real estat (REIT) sekarang, dan beberapa dari perusahaan ini—seperti 3 perusahaan yang akan kita bahas di bawah ini—begitu penuh dengan uang tunai sehingga mereka tidak dapat menaikkan pembayaran dengan cukup cepat. !

REITs adalah salah satu permainan dividen favorit kami karena:

• Mereka adalah entitas "melewati"—REITs memiliki properti mulai dari apartemen hingga rumah manula dan mal. Mereka hanya mengumpulkan cek sewa, mengambil cukup untuk menjaga bangunan tetap dalam kondisi yang baik, lalu menyerahkan sisanya kepada kami.
• Mereka membayar nol pajak perusahaan, selama mereka membayar 90% dari pendapatan bersih mereka sebagai dividen. Pajak “hall pass” ini berarti bahkan lebih dividen (dan pertumbuhan dividen yang lebih cepat!) untuk kami.

REITs Ditetapkan untuk Bergulir saat Fundamental Mengambil Panggung Tengah

Kami mendapatkan dua kali lipat kenaikan di sini karena, pertama, REIT telah jatuh lebih dari pasar tahun ini, dengan tolok ukur ETF Real Estat Vanguard (VNQ)
Vnq
turun 10%, dibandingkan dengan penurunan 5% untuk S&P 500.

Itu membuat REITs siap untuk bangkit kembali, mengingat model bisnis mereka yang stabil dan dapat diprediksi. Kenaikan itu akan dipercepat oleh satu faktor lain yang sedikit orang pertimbangkan: pelarian ke tempat yang aman oleh jutaan orang yang berjudi dengan keuntungan rendah (atau tidak!) Permainan teknologi untung berdagang di NASDAQ dan dipegang oleh favorit media Cathie Wood's ARK Inovasi ETF (ARKK)
ARKK
.

Dan REIT, dengan sewa tetap, model bisnis sederhana, dan dividen tinggi, berada tepat di depan mereka. Tapi kita bisa melakukan lebih baik dari apa yang kebanyakan orang lakukan: membeli REIT ETF seperti VNQ dan menyebutnya sehari. Kami akan meraih dividen yang tumbuh lebih cepat—dan keuntungan harga yang lebih cepat—dari REIT picks kami dengan “cherry picking” kepemilikan terbaik ETF.

Di bawah ini adalah tiga investasi teratas VNQ. Semua memiliki dividen yang melonjak dan harga saham yang siap untuk bangkit saat 2022 bergulir.

REIT Pilih No. 1: Permainan Smartphone Cerdas yang Meningkatkan Pembayarannya Setiap Kuartal

Menara Amerika (AMT) adalah nama anggota saya Hasil Tersembunyi layanan pertumbuhan dividen tahu betul: "tuan tanah" menara ponsel—dan pemegang VNQ No. 1—telah memberi kami total pengembalian 62% dalam waktu lebih dari tiga tahun.

Kami menyukai AMT karena meningkatkan dividennya setiap kuartal, dan pembayarannya 65.5% lebih tinggi, dalam garis lurus, sejak kami membelinya.

Kita sering berbicara tentang "Magnet Dividen" perusahaan di Hasil Tersembunyi—itu kecenderungan kenaikan dividen untuk menarik harga saham lebih tinggi. Anda dapat melihatnya dengan AMT, yang total pengembaliannya telah sesuai dengan kenaikan dividen poin demi poin. Perusahaan mendapatkan sewa yang sangat andal dari 170,000 menara ponselnya, yang "penyewa"-nya termasuk AT&T (T) dan Verizon (VZ).

AMT baru-baru ini bercabang ke bisnis pusat data dengan mengakuisisi mantan Hasil Tersembunyi memegang CoreSite (yang dengan sendirinya memberi kami keuntungan 69% dalam waktu kurang dari tiga tahun, dari Maret 2016 hingga Februari 2019). Ini adalah perpanjangan alami dari jaringan seluler AMT yang berkembang, termasuk 5G.

REIT memiliki banyak ruang untuk terus meningkatkan dividennya: dana per saham konsolidasi dari operasi (FFO, pengukuran terbaik kinerja REIT) naik 10% pada kuartal terakhir, karena tagihan naik 15% karena permintaan yang kuat untuk menaranya. Itu akan terus berlanjut seiring penggunaan data seluler—termasuk meningkatnya permintaan dari koneksi perangkat lain di luar komputer dan telepon, atau yang disebut "internet of things".

Dividen AMT menempati 54% dari arus kas 12 bulan terakhir. Itu sangat konservatif untuk REIT seperti AMT. (Pembayaran hingga 90% dapat berkelanjutan untuk REIT, karena arus kasnya yang stabil.)

REIT Pick No. 2: Stok Teknologi yang Menyamar

Ekuiniks (EQIX), dengan 237 pusat data di 27 negara, merupakan daya pikat yang lebih cemerlang bagi pembeli kami yang terobsesi dengan teknologi daripada AMT! Saham telah terjebak dalam kemunduran ke titik bahwa itu diperdagangkan di mana pada bulan April tahun lalu.

Tapi Equinix sama sekali tidak: pendapatannya meningkat untuk 75 perempat lurus, dan itu mendapat isolasi dari kenaikan tarif, dengan 95% dari utangnya dibayar dengan suku bunga tetap dan memiliki jatuh tempo rata-rata tertimbang 9.3 tahun.

Seperti AMT, Equinix adalah pejalan kaki dividen serial. Selama lima tahun terakhir, pembayaran telah melonjak 44%, yang telah membantu mendorong kenaikan harga saham sebesar 81%.

Biasanya kami tidak suka melihat harga saham terlalu jauh di depan laju kenaikan dividen, tetapi kami membuat pengecualian untuk Equinix, karena FFO yang disesuaikan melonjak (naik 8% pada kuartal terakhir; lompatan besar untuk penghasil pendapatan tetap seperti ini). Dan pembayarannya mencapai 42% dari FFO per saham ultra-konservatif, sehingga memiliki banyak ruang untuk kenaikan lebih lanjut, bahkan jika FFO menjadi flatline.

REIT Pick No. 3: Pemilik Apartemen di Halaman Belakang Tech

Sulit untuk melihat hubungan antara pemilik apartemen Kepercayaan Properti Essex (ESS) dan teknologi, sampai Anda melihat bahwa sebagian besar bangunan Essex berada di area Teluk San Francisco dan merupakan bangunan modern dan ramping yang diinginkan sebagian besar pekerja teknologi.

Saham menghasilkan 2.6% saat saya menulis ini. itu oke—dua kali 1.3% yang dibayarkan rata-rata saham S&P 500. Tapi keajaiban sebenarnya terjadi ketika Anda memperhitungkan pertumbuhan dividen: selama dekade terakhir, pembayaran Essex telah melonjak 125%. Dengan kata lain, siapa pun yang membeli pada tahun 2011 menghasilkan 5.8% dari pembelian awal mereka!

Dan, seperti dua pilihan kami sebelumnya, Magnet Dividen Essex akan sangat membosankan!

Di sini sekali lagi, kita melihat dasar-dasar inti untuk mendorong dividen itu lebih tinggi: Essex memperkirakan harga sewa melonjak 7.7% di pasarnya tahun ini, sementara pertumbuhan pekerjaan masuk pada 4.1% yang sehat, jauh di atas 2.9% yang diperkirakan untuk AS .

Selain itu, titik tengah kisaran FFO intinya untuk tahun 2022 adalah $13.70, naik 10% dari tahun 2021. Dividen cukup aman—dan diarahkan untuk lebih banyak pertumbuhan—hanya 61% dari perkiraan itu.

Brett Owens adalah kepala strategi investasi untuk Outlook pelawan. Untuk ide-ide penghasilan lebih besar, dapatkan salinan gratis laporan khusus terbarunya: Portofolio Pensiun Awal Anda: Dividen Besar—Setiap Bulan—Selamanya.

Pengungkapan: tidak ada