3 REIT Yang Harus Bertahan dari Pemotongan Dividen Dalam Resesi Buruk

Meskipun ada berita inflasi yang lebih positif akhir-akhir ini, kekhawatiran akan resesi selanjutnya terus berlanjut.

Perusahaan teknologi seperti Meta Platform Inc., Twitter Inc., Tesla Inc., Oracle Corp. dan Microsoft Corp. telah merumahkan ribuan pekerja. Federal Reserve baru saja merilis laporan yang menunjukkan kenaikan tajam utang rumah tangga Amerika. Pasar perumahan baru dan yang sudah ada terhenti, dengan tingkat hipotek sekitar 6.5%.

Resesi, seperti inflasi, dapat benar-benar merusak kepercayaan investasi real estat (REIT) karena penyewa berhenti membayar sewa atau ruang menjadi kosong. Dan ketika REIT kehilangan pendapatan dan dana dari operasi (FFO) menurun, pemotongan dividen terkadang dimungkinkan.

Tetapi banyak REIT bertahan dari yang terburuk dan berhasil beradaptasi selama siklus ekonomi apa pun tanpa memotong dividen. Berikut adalah tiga REIT dari subindustri berbeda yang, berdasarkan riwayat dividen, pendapatan, dan faktor lainnya, harus bertahan dari pemotongan dividen bahkan melalui resesi yang buruk:

Federal Realty Investment Trust (NYSE: FRT) adalah REIT terdiversifikasi yang berbasis di Maryland yang memiliki 105 pusat perbelanjaan dan perkantoran serta 3,400 unit hunian. Sebagai anggota S&P 500, Federal Realty Investment Trust telah beroperasi sejak 1962 dan merupakan salah satu REIT tertua di Wall Street.

Federal Realty Investment Trust memegang rekor REIT untuk kenaikan dividen tahunan selama 55 tahun dan terus bertambah. Baru-baru ini meningkatkan dividen triwulanannya dari $1.07 menjadi $1.08, dan dividen tahunan $4.32 menghasilkan 4%. Dividen ditutupi dengan baik oleh FFO tahunan sebesar $6.28, dan pendapatan kuartal ketiganya mengalahkan ekspektasi.

Singkatnya, Federal Realty Investment Trust bisa menjadi penyedia dividen paling andal di seluruh dunia saham REIT.

Essex properti kepercayaan Inc. (NYSE: ESS) adalah REIT perumahan yang berbasis di San Mateo, California yang memiliki dan mengelola 62,000 unit apartemen di 253 komunitas, bersama dengan beberapa ruang ritel, di delapan pasar West Coast. Essex Property Trust didirikan pada tahun 1971 dan melakukan penawaran umum perdana (IPO) pada tahun 1994.

Kisah berlanjut

Essex Property Trust memiliki rekor peningkatan dividen selama 28 tahun berturut-turut, menjadikannya Aristocrat Dividen S&P 500. Menurut situs webnya, itu adalah satu-satunya REIT yang meningkatkan dividennya selama resesi tahun 2010.

Pada kuartal ketiga, Essex Property Trust meningkatkan Core FFO sebesar 18.3% dari kuartal ketiga 2021. Forward FFO sebesar $14.48 dengan mudah menutupi dividen tahunan sebesar $8.80, dan menghasilkan 4.1%. Ini jauh di atas rata-rata lima tahun sebesar 2.94%, jadi Essex Property Trust bukan hanya penyedia dividen yang sangat andal, tetapi turun dari level tertinggi 52 minggu di $363.36, ini bisa menjadi tawar-menawar dengan harga baru-baru ini di $212.18.

Kepercayaan Pendapatan Realty Kesehatan Universal (NYSE: UHT) adalah REIT kesehatan berbasis di Pennsylvania yang memiliki dan mengoperasikan fasilitas kesehatan seperti rumah sakit perawatan akut dan rehabilitasi, gedung kantor medis, ruang gawat darurat dan pusat penitipan anak. Universal Health Realty Trust memiliki 71 properti di 20 negara bagian. Sekitar 60% dari propertinya adalah bangunan medis dan klinik.

Selama 36 tahun berturut-turut, Universal Health Realty Income Trust telah membayar dividen triwulanan. Dividen tahunan $2.84 menghasilkan 5.6% dan telah dinaikkan sembilan kali sejak 2017, tanpa pemotongan.

Meskipun terjadi pengurangan FFO kuartal ketiga dari tahun ke tahun sebesar $0.60 per saham, FFO tahunan ke depan sebesar $3.57 masih mencakup pembayaran dividen dengan ruang kosong.

Hal positif lainnya adalah ketua Universal Health Realty Income Trust baru-baru ini membeli lebih banyak saham. Mengingat bahwa, serta riwayat dan cakupan dividen, investor saham dapat tidur nyenyak mengetahui bahwa dividen ini dapat aman bahkan dalam resesi.

REIT adalah salah satu opsi investasi yang paling disalahpahami, sehingga menyulitkan investor untuk menemukan peluang luar biasa hingga semuanya terlambat. Tim riset real estat internal Benzinga telah bekerja keras untuk mengidentifikasi peluang terbesar di pasar saat ini, yang dapat Anda akses secara gratis dengan mendaftar ke Laporan REIT Mingguan Benzinga.

Jangan lewatkan peringatan real-time tentang saham Anda – bergabunglah Benzinga Pro gratis! Cobalah alat yang akan membantu Anda berinvestasi dengan lebih cerdas, lebih cepat, dan lebih baik.

© 2022 Benzinga.com. Benzinga tidak memberikan saran investasi. Seluruh hak cipta.