Meskipun kenaikan suku bunga agresif Federal Reserve AS - termasuk tiga kenaikan berturut-turut sebesar 75 basis poin - inflasi masih berjalan panas.
Harga konsumen di AS naik 0.4% pada bulan September dan naik 8.2% dari tahun lalu.
Inflasi yang tinggi tidak hanya mengikis daya beli uang tetapi juga berarti The Fed kemungkinan akan tetap hawkish. Dan itu bukan pertanda baik bagi pasar saham.
Apakah inflasi akan kembali normal dalam waktu dekat?
Bank of America tidak percaya begitu.
“Secara historis, dibutuhkan rata-rata 10 tahun bagi ekonomi maju untuk kembali ke inflasi 2% [setelah] ambang 5% dilanggar,” kata bank dalam catatan baru-baru ini.
Jangan ketinggalan
BofA menyoroti inflasi upah yang kaku, penuaan populasi, dan kurangnya investasi dalam energi sebagai alasan mengapa tingkat harga akan tetap tinggi. Menurut proyeksi BofA, harga minyak akan rata-rata $100 per barel tahun depan.
Jika BofA benar, saham energi mungkin akan melihat hari yang lebih baik ke depan. Berikut adalah dua nama energi yang menurut bank sangat menarik.
ExxonMobil (XOM)
Exxon Mobil adalah supermajor minyak yang menguasai lebih dari $400 miliar kapitalisasi pasar.
Sementara pasar yang luas berada dalam zona merah pada tahun 2022, saham Exxon telah naik 58% tahun ini.
Tidak sulit untuk melihat mengapa investor menyukai saham tersebut: raksasa penghasil minyak itu menghasilkan keuntungan dan arus kas dalam lingkungan harga komoditas ini.
Tetap di atas pasar: Jangan lewatkan berita terbaru dan aliran ide yang dapat ditindaklanjuti dari perusahaan top Wall Street. Daftar sekarang untuk buletin MoneyWise Investing secara gratis.
Dalam enam bulan pertama tahun 2022, Exxon memperoleh laba $23.3 miliar, peningkatan besar dari $7.4 miliar pada periode tahun lalu. Arus kas bebas berjumlah $27.7 miliar untuk semester pertama, dibandingkan dengan $13.8 miliar pada periode yang sama tahun lalu.
Keuangan yang solid memungkinkan perusahaan untuk mengembalikan uang tunai kepada investor. Exxon membayar dividen triwulanan sebesar 88 sen per saham, yang berarti hasil tahunan sebesar 3.5%.
Bank of America memiliki peringkat 'beli' di Exxon dan target harga $123. Karena saham diperdagangkan di sekitar $100 saat ini, target harga menyiratkan potensi kenaikan sebesar 23%.
Conoco Phillips (COP)
ConocoPhillips adalah pemain besar lainnya di sektor energi. Cadangan terbukti sebesar 6.1 miliar barel setara minyak dan menghasilkan 1,567 ribu barel setara minyak per hari pada 2021.
Sama seperti Exxon, ConocoPhillips bekerja di semua silinder berkat harga energi yang kuat.
Pada Q2 tahun 2022, harga realisasi rata-rata perusahaan adalah $88.57 per barel setara minyak — meningkat 77% dari $50.03 per barel setara minyak di Q2 tahun 2021.
Pendapatan yang disesuaikan ConocoPhillips mencapai $5.1 miliar untuk Q2, tiga kali lipat dari $1.7 miliar yang diperoleh pada periode yang sama tahun lalu.
Pada bulan Agustus, perusahaan mengumumkan peningkatan $5 miliar dalam rencana pengembalian modal 2022 menjadi $15 miliar. Dividen terakhirnya termasuk dividen biasa sebesar 46 sen per saham dan pengembalian variabel pembayaran tunai sebesar $1.40 per saham.
Saham ConocoPhillips telah melonjak 61% tahun ini dan Bank of America melihat kenaikan lebih lanjut di cakrawala. Bank memiliki peringkat 'beli' pada perusahaan dan target harga $140 - kira-kira 34% di atas posisi saham hari ini.
Apa yang harus dibaca selanjutnya?
'Angka-angkanya tidak berfungsi': Sementara kenaikan suku bunga hipotek membuat beberapa pembeli rumah menyerah, yang lain berpikir mereka sudah menemukan solusi
Pensiunan menghindari: 15 kota di AS ini memiliki cuaca terburuk untuk menjalani kehidupan terbaik Anda di masa pensiun
Inilah berapa banyak rata-rata orang Amerika berusia 60 tahun memegang tabungan pensiun — bagaimana caranya? telur sarang Anda membandingkan?
Artikel ini hanya memberikan informasi dan tidak boleh dianggap sebagai saran. Ini diberikan tanpa jaminan dalam bentuk apa pun.
Sumber: https://finance.yahoo.com/news/bofa-warns-hot-inflation-might-160000338.html