Beli sekarang bayar nanti vs. kartu kredit — mana yang lebih baik untuk Anda?

Saat Anda pergi ke toko atau berburu stocking stuffer yang sempurna secara online, apa cara terbaik untuk membayar pembelian tersebut? Haruskah Anda menggunakan beli sekarang, bayar nanti (BNPL) atau kartu kredit?

Mengapa itu penting

Beli sekarang, bayar nanti, di mana pembelian biasanya dibagi menjadi empat pembayaran yang dibayarkan selama beberapa minggu, popularitasnya meledak. Anda mungkin pernah melihat penawaran untuk menggunakan pop up BNPL saat checkout saat berbelanja online. Mendaftar cepat dan mudah. Tetapi beberapa pengawas konsumen mengatakan agak terlalu mudah untuk mendapatkan pinjaman BNPL. BNPL tidak diatur seketat kartu kredit. Biro Perlindungan Keuangan Konsumen dan Laporan Konsumen telah mengidentifikasi beberapa masalah dengan BNPL dan menyerukan lebih banyak perlindungan konsumen. 

Sementara sebagian besar pembelanja puas dengan pengalaman BNPL mereka, sekitar sepertiga mengatakan mereka mengalami masalah, menurut a Survei Consumer Reports. Pembeli melaporkan masalah dengan pengembalian atau pengembalian uang; beberapa biaya keterlambatan dan penalti cerukan (yang dapat terjadi jika pembayaran BNPL dikaitkan dengan kartu debit, dan pengguna BNPL lebih mungkin untuk dikenakan biaya cerukan daripada orang yang tidak menggunakan BNPL, analisis Morning Consult menemukan). Pengguna BNPL lainnya menjadi kewalahan pada pinjaman BNPL dan tidak dapat mengikuti pembayaran mereka, menurut Consumer Reports.

“Sebagai advokat konsumen, kami merasa seperti sekarang ini, BNPL lebih cenderung menyakiti Anda daripada membantu Anda,” kata Chuck Bell, direktur program advokasi di Consumer Reports dan penulis laporan baru-baru ini. kertas putih di BNPL. “Anda bisa dibujuk untuk setiap pembayaran pinjaman yang mungkin Anda lewatkan.” Sementara BNPL dapat bekerja untuk orang-orang yang mengikuti pembayaran mereka dan menghindari biaya dan biaya keterlambatan, itu mungkin bukan pilihan terbaik bagi orang-orang yang mencoba membangun kredit mereka, kata Bell.

Efek samping lain dari BNPL: penyesalan. Sekitar 20% hingga 50% pembeli BNPL menyesali pembelian mereka, menurut CFPB.

Vonis

Gunakan kartu kredit dan isi daya.

Alasan saya

Jangan salah, hutang kartu kredit sangat mahal saat ini. Tingkat persentase tahunan rata-rata pada kartu kredit mencapai 19.59% pada awal Desember, menurut Creditcards.com, tertinggi sejak CreditCards.com mulai melacak APR pada tahun 2007. Jika Anda memiliki saldo, saldo dapat bertambah dengan cepat. Menggali hutang kartu kredit bisa memakan waktu bertahun-tahun.

“Ada pepatah di industri bahwa kartu kredit seperti alat listrik,” kata Ted Rossman, analis industri senior di Bankrate.com. “Mereka bisa sangat berguna atau bisa berbahaya.” Sebelum Anda mulai menggunakan kartu kredit, Anda perlu mengenal diri sendiri, dia mengingatkan.

Namun ada beberapa poin yang mendukung penggunaan kartu kredit dibandingkan BNPL. Yang terbesar adalah menggunakan kartu kredit membantu Anda membangun kredit, sedangkan BNPL tidak. BNPL dapat menarik karena sangat mudah untuk memulai (biasanya tidak memerlukan "pemeriksaan kredit keras") tetapi sisi sebaliknya adalah tidak membantu Anda meningkatkan skor kredit Anda, kata Rossman. “Ini sedikit tentang ayam dan telur. Anda mungkin tertarik padanya karena Anda tidak memiliki kredit yang bagus, tetapi itu tidak serta merta membuat Anda semakin dekat dengan kredit yang bagus, ”katanya.

Karena BNPL masih relatif baru di AS, belum ada aturan yang tegas dan cepat tentang bagaimana penyedia BNPL melaporkan riwayat pembayaran pengguna ke lembaga pelaporan kredit. Banyak perusahaan BNPL tidak melaporkan informasi ini sama sekali, yang dapat menimbulkan “dampak hilir pada konsumen dan sistem pelaporan kredit,” CFPB dicatat. “Ini bisa berdampak buruk bagi peminjam BNPL yang membayar tepat waktu dan mungkin berusaha membangun kredit, karena mereka mungkin tidak mendapat manfaat dari dampak pembayaran tepat waktu terhadap laporan kredit dan skor kredit.”

Kurangnya pelaporan juga bisa berarti pemberi pinjaman (baik BNPL maupun non-BNPL) tidak memiliki gambaran lengkap tentang berapa banyak utang yang dimiliki pembelanja. Itu berarti penyedia BNPL dapat terus menawarkan pinjaman kepada pengguna yang sudah memiliki banyak pinjaman BNPL, menempatkan mereka dalam bahaya tidak dapat membayar kembali uangnya, menurut Buku putih Laporan Konsumen. Hal ini dapat menyebabkan “penumpukan pinjaman”, di mana pengguna mengambil beberapa pinjaman BNPL sekaligus, dan dalam beberapa kasus, mengakibatkan pinjaman yang belum dibayar dikirim ke penagih utang dan berpotensi berakhir pada laporan kredit, di mana mereka dapat tinggal selama tujuh tahun, menurut Laporan Konsumen.

“Dari mereka yang melewatkan satu atau lebih pembayaran BNPL, 21% mengatakan utang mereka dikirim ke agen penagihan, dan 15% mengatakan utang muncul di laporan kredit mereka,” menurut Laporan Konsumen. Hampir setengah (43%) orang yang menggunakan BNPL memiliki skor kredit subprime, dibandingkan dengan 24% orang yang tidak menggunakan BNPL, menurut laporan tersebut.

Membangun kredit adalah langkah kunci dalam meningkatkan kesejahteraan finansial jangka panjang Anda. Skor kredit Anda memiliki efek riak sepanjang hidup Anda. Ini dapat menentukan apakah Anda memenuhi syarat untuk menyewa apartemen sebagai apartemen baru anggota Kongres baru belajar. Skor kredit Anda menentukan seberapa besar hipotek yang bisa Anda dapatkan dan seberapa murah atau mahal untuk meminjam uang itu. Kredit juga merupakan faktor dalam berapa banyak Anda membayar pinjaman mobil dan asuransi rumah dan mobil. Ini dapat berperan dalam prospek pekerjaan Anda (beberapa pemberi kerja melakukan pemeriksaan kredit) dan bahkan memengaruhi kehidupan kencan Anda. 

“Ada beberapa hal dalam hidup yang lebih mahal daripada kredit payah,” kata Matt Schulz, kepala analis kredit di Lending Tree. Ini dapat membebani Anda ribuan dan ribuan dolar selama bertahun-tahun dalam bentuk bunga dan biaya, katanya. “Kredit yang bagus adalah salah satu hal yang tidak selalu penting, tetapi ketika penting, itu benar-benar penting.”

Kartu kredit tidak wajib untuk membangun skor kredit Anda, tetapi menggunakannya dan membayar tagihan tepat waktu pasti membantu. (Kiat: Jika Anda gugup membuka kartu kredit pertama Anda, mulailah dengan menggunakan kartu hanya untuk membayar satu langganan bulanan murah dengan pembayaran otomatis. Itu cara mudah untuk membuat catatan penggunaan kredit yang bertanggung jawab, kata Schulz.)

Kartu kredit juga biasanya menawarkan lebih banyak fasilitas layanan pelanggan daripada BNPL. Pengembalian biasanya lebih mudah, dan beberapa menawarkan perlindungan pembelian yang akan mengganti barang yang dicuri atau rusak untuk jangka waktu tertentu. Beberapa datang dengan asuransi perjalanan yang akan mengembalikan uang Anda jika perjalanan dibatalkan. Dan kemudian ada dunia poin kartu kredit, hadiah, dan uang kembali. (Beberapa perusahaan BNPL juga sudah mulai menawarkan program hadiah.) Beberapa kartu kredit juga memiliki penawaran khusus seperti bonus pendaftaran, atau bunga 0% untuk periode perkenalan, atau APR rendah jika Anda mengganti saldo. 

Apakah keputusan saya terbaik untuk Anda?

Sebaliknya, seperti disebutkan di atas, utang kartu kredit bisa menjadi beban keuangan yang mahal. “Banyak orang yang trauma dengan kartu kredit,” kata Bell, dan itu membuat BNPL lebih menarik bagi sebagian pembeli. 

“BNPL membutuhkan banyak panas untuk banyak alasan dan sepatutnya demikian, tetapi sebenarnya, jika Anda menggunakan BNPL dengan bijak, itu bisa menjadi kesepakatan yang sangat bagus,” kata Schulz. “Ini memberi Anda pinjaman tanpa bunga jangka pendek yang dapat membantu orang yang hanya membutuhkan sedikit waktu ekstra untuk membeli sesuatu.” (Beberapa layanan BNPL mengenakan bunga; periksa cetakan kecilnya.)

Dengan BNPL, ada cahaya di ujung terowongan utang, karena Anda melunasi pembelian Anda dalam beberapa kali cicilan. Pengaturan itu mungkin menarik bagi orang-orang yang telah terbakar dengan membayar pinjaman mahasiswa yang tampaknya tak ada habisnya, kata Rossman.

Tapi lanjutkan dengan hati-hati. Satu kesalahpahaman tentang layanan BNPL adalah bahwa semuanya sama, kata Schulz. Masing-masing memiliki persyaratan yang berbeda, jadi pastikan Anda tahu apa yang Anda hadapi sebelum mendaftar.

Industri BNPL, yang diterbitkan sebuah tanggapan ke laporan CFPB, mengatakan itu menawarkan opsi tanpa repot, tanpa masalah. “Konsumen memilih beli sekarang, bayar nanti karena ini adalah alternatif yang lebih murah dan lebih mudah digunakan untuk produk kredit lama,” kata juru bicara Asosiasi Teknologi Keuangan, sebuah grup perdagangan BNPL, kepada MarketWatch. “BNPL adalah opsi bunga nol hingga rendah dengan jangka waktu pembayaran sederhana selama enam hingga delapan minggu. Tidak seperti produk lawas, BNPL berencana segera menghentikan pengguna yang terlambat dari layanan, sehingga konsumen tidak terjebak dalam siklus utang yang berputar.”  

Terkait: MarketWatch Ide Baru Terbaik dalam Podcast Uang: Beli sekarang, bayar selamanya?

Beri tahu kami di kolom komentar opsi mana yang harus menang dalam Financial Face-off ini. Jika Anda memiliki ide untuk kolom Financial Face-off di masa depan, kirimi saya email di [email dilindungi].