CFPB memberi sinyal tindakan keras pada biaya tersembunyi untuk bank, kartu kredit

Biro Perlindungan Keuangan Konsumen pada hari Rabu mengisyaratkan tindakan keras terhadap biaya tersembunyi dan berlebihan yang dibebankan oleh bank, pemberi pinjaman hipotek dan entitas keuangan lainnya.

Badan federal, yang dibentuk setelah krisis keuangan 2008, mencari masukan konsumen tentang apa yang disebut biaya sampah yang terkait dengan bank, serikat kredit, rekening prabayar atau kartu kredit, hipotek, pinjaman, atau transfer pembayaran mereka.

Pengalaman yang terkait dengan produk atau layanan tersebut meliputi: Biaya yang menurut orang tercakup oleh harga dasarnya; biaya tak terduga; biaya yang tampaknya terlalu tinggi; dan biaya di mana tidak jelas mengapa mereka dikenakan biaya, menurut pengumuman agensi Rabu.

Lebih dari Keuangan Pribadi:
Jutaan wajib pajak masih menunggu pengembalian pajak tahun lalu
Ketua SEC melihat aturan dunia maya yang lebih ketat untuk melindungi investor dari peretas
Bantuan yang dapat diperoleh orang Amerika dari Build Back Better yang lebih kecil

Ada "ledakan" dalam biaya sampah, seperti biaya cerukan yang dibebankan oleh bank, biaya keterlambatan yang dikenakan oleh perusahaan kartu kredit, dan biaya penutupan saat membeli rumah, Direktur CFPB Rohit Chopra mengatakan selama panggilan pers Rabu pagi.

“Dalam banyak kasus, biaya sampah bertindak seperti hukuman” alih-alih kompensasi untuk layanan yang sah, menurut Chopra, yang ditunjuk oleh Presiden Joe Biden. Mereka juga mempersulit konsumen untuk memilih produk atau layanan karena mereka tidak mengetahui biaya sebenarnya di muka, kata Chopra.

CFPB akan menggunakan komentar publik untuk menargetkan aturan baru, mengeluarkan panduan untuk perusahaan, dan memfokuskan sumber daya pengawasan dan penegakannya, kata badan tersebut. Periode komentar berakhir pada 31 Maret.

"Hari ini, dengan permintaan kami untuk komentar publik tentang biaya sampah, kami memulai proses untuk mengakhiri ketergantungan bank pada aliran pendapatan eksploitatif ini," membuat biaya lebih transparan dan mungkin menghemat miliaran dolar bagi konsumen Amerika, kata Chopra.

Richard Hunt, presiden dan CEO Asosiasi Bankir Konsumen, sebuah kelompok perdagangan yang mewakili pemberi pinjaman ritel, mengatakan inisiatif CFPB adalah upaya untuk "penjual ketakutan," menyebutnya "matematika kabur yang terbaik dan teater politik yang terburuk."

“Kenyataannya adalah, terlepas dari klaim mereka sebaliknya, biaya cerukan sebagai persen dari total pendapatan di seluruh industri menghasilkan kurang dari 2% pada 2019,” kata Hunt dalam sebuah pernyataan melalui email. “Biro memiliki tanggung jawab untuk berkomunikasi dengan jelas dan tepat — bukan dengan retorika yang berlebihan untuk menyerang satu industri.”

Perusahaan kartu kredit memperoleh $ 14 miliar dalam biaya keterlambatan "hukuman" pada tahun 2019, sementara bank memperoleh $ 15 miliar dalam biaya cerukan dan dana yang tidak mencukupi, perkiraan CFPB.

Inisiatif ini juga merupakan tanggapan atas seruan Biden untuk memacu lebih banyak persaingan di ekonomi AS, menurut Chopra, yang membingkai biaya tinggi yang digelembungkan sebagai praktik anti-persaingan yang telah tumbuh dengan konsolidasi industri.

“Kapitalisme tanpa persaingan adalah — bukan kapitalisme; itu eksploitasi,” kata Biden Senin pada pertemuan dengan Dewan Persaingan Gedung Putih.

Hunt menolak anggapan bahwa industri perbankan anti persaingan.

“Industri perbankan yang diatur dengan baik dan diawasi dengan baik juga termasuk yang paling kompetitif di dunia,” katanya. “Konsumen mendapat manfaat dari kemampuan memilih salah satu dari hampir 5,000 bank di negara ini untuk memenuhi kebutuhan keuangan mereka.”

Beberapa bank seperti Bank of America dan Capital One baru-baru ini bergerak untuk menghilangkan atau mengurangi biaya cerukan sendiri.

“Ini kemajuan, tetapi itu tidak cukup,” kata Chopra tentang beberapa bank besar yang mengadopsi kebijakan yang lebih ramah konsumen.

Juga agak tidak jelas seberapa efektif CFPB akan dapat mengatur biaya yang dibebankan pemberi pinjaman. Masukan publik akan lebih membantu badan tersebut menargetkan upayanya, menurut seorang pejabat senior CFPB yang berbicara di latar belakang.

“Kami memang memiliki otoritas substansial, pembuatan peraturan,” kata pejabat itu. “Kami akan menggunakan otoritas kami sebaik mungkin.”

CFPB juga meminta umpan balik publik dari pemilik usaha kecil, organisasi nirlaba, pengacara bantuan hukum, akademisi dan peneliti, pejabat pemerintah negara bagian dan lokal, dan lembaga keuangan, termasuk bank kecil dan serikat kredit, katanya.

Badan ini juga memelihara database pengaduan terpisah yang terkait dengan semua produk dan layanan keuangan.