Cerulli Associates merilis tahunan keduanya laporan resmi ditugaskan oleh Parametric Portfolio Associates, memproyeksikan aset dalam pengindeksan langsung tumbuh pada CAGR lima tahun sebesar 12.3% untuk mencapai $825 juta pada tahun 2026.
Laporan tersebut, yang ditargetkan pada penasihat keuangan, memperkirakan pengindeksan langsung akan mewakili sepertiga dari akun terpisah ritel pada tahun 2026, didorong oleh klien kaya dengan aset $2 juta hingga $3 juta.
Direktur Riset Tom O'Shea, salah satu penulis laporan tersebut, mengatakan bahwa ada "pasar yang sangat luas" yang melayani klien ini yang dapat memperoleh manfaat dari produk semacam itu karena kebutuhan pajak mereka, mencatat bahwa tarif yang diproyeksikan adalah " agresif” dibandingkan dengan sarana investasi lain seperti rekening terpisah dan ETF.
O'Shea menggambarkan aliran ke dalam pengindeksan langsung selama dua hingga tiga tahun terakhir sebagai "sangat kuat," mencatat bahwa jalan untuk konsep tersebut agak diperhalus oleh munculnya penasihat robo, perdagangan tanpa komisi, dan perdagangan saham fraksional. Namun, tidak banyak kesadaran di antara para penasihat, menurut O'Shea.
“Apa yang kami lihat—yang menarik—adalah sangat sedikit kesadaran akan produk di antara para penasihat yang menargetkan klien dengan sekitar $1 juta dalam aset yang dapat diinvestasikan,” katanya, mengutip bahwa hanya 14% penasihat yang benar-benar mengetahui pengindeksan langsung.
Dengan perusahaan besar seperti BlackRock, Charles Schwab, dan Morgan Stanley memasuki ruang tersebut, O'Shea yakin hal itu akan berubah karena perusahaan tersebut memasarkan konsep tersebut secara agresif.
Dalam survei investor Cerulli terpisah yang dikutip dalam buku putih, di antara kelompok aset yang dapat diinvestasikan senilai $2 juta hingga $5 juta, 74% investor setuju bahwa akun harus meminimalkan tagihan pajak mereka dengan menggunakan strategi hemat pajak, kata O'Shea. Tapi dia mencatat bahwa begitu asetnya lebih dari $5 juta, 100% investor setuju dengan pernyataan itu.
"Cerulli tidak percaya solusi indeks langsung ultra-rendah-minimum adalah buah yang paling matang untuk ekspansi produk dalam jangka pendek," kata laporan itu mengenai investor dengan aset di bawah $2 juta.
Buku putih mengeksplorasi lima aplikasi berbeda untuk mengadopsi pengindeksan langsung, termasuk pemanenan kerugian pajak, keluar dari posisi saham yang sangat terkonsentrasi, pemberian amal yang direncanakan, menambahkan berbagai tingkat investasi ESG ke portofolio dan menciptakan tangga pendapatan tetap yang disesuaikan.
Laporan tersebut bahkan mengutip penasihat wirehouse yang tidak disebutkan namanya yang menyesalkan pengindeksan langsung menjadi lebih utama.
“Saya kecewa ini mulai menjadi arus utama, karena menurut saya menggunakan pengindeksan langsung saat ini membantu saya menonjol dari rekan-rekan saya,” katanya.
Hubungi Heather Bell di [email dilindungi]
Cerita yang Direkomendasikan
Sumber: https://finance.yahoo.com/news/direct-indexing-poised-tremendously-strong-203000505.html