Sektor otomotif adalah salah satu korban dari kenaikan suku bunga yang agresif oleh pemerintah federal Reserve untuk menghancurkan inflasi , yang tertinggi dalam 40 tahun.
Menurut para ahli, ini kebijakan moneter telah meningkatkan biaya kredit, dan lebih khusus lagi, biaya kredit mobil. Naiknya suku bunga akan membuat konsumen mengevaluasi kembali keputusan mereka sebelum dengan cepat beralih ke pinjaman mobil, para ahli di Edmunds.com baru-baru ini memperingatkan.
“Suku bunga untuk kendaraan baru dan bekas meroket”, demikian temuan firma riset tersebut.
Tingkat persentase tahunan rata-rata (APR) untuk pembiayaan pembelian kendaraan baru naik menjadi 6.3% pada Oktober 2022, dibandingkan dengan 4.2% pada Oktober 2021, APR kendaraan baru tertinggi sejak April 2019.
APR rata-rata untuk pembelian kendaraan bekas naik menjadi 9.6% pada Oktober 2022, dibandingkan dengan 7.4% pada Oktober 2021, tertinggi sejak Februari 2010, kata Edmunds.
Lebih banyak pembeli mobil memilih jangka waktu pinjaman mobil yang lebih lama untuk menurunkan pembayaran bulanan mereka. Data Edmunds menunjukkan bahwa 34% dari pembelian mobil baru yang dibiayai memiliki jangka waktu pinjaman rata-rata 73+ bulan pada Oktober 2022, dibandingkan dengan 27% pada Oktober 2017.
Situasi 'Mengkhawatirkan' "Terakhir kali suku bunga setinggi ini, konsumen setidaknya dapat mengandalkan harga kendaraan yang lebih rendah dan rentang persediaan yang lebih banyak untuk melunakkan pukulan," kata Jessica Caldwell, direktur eksekutif wawasan Edmunds. “Itu tidak terjadi di pasar ini.”
The Fed pada 14 Desember menaikkan suku bunga pinjaman acuan sebesar 50 basis poin, membatasi tujuh kenaikan setahun yang telah menambahkan 4.25% ke Tingkat Dana Fed . The Fed juga menyatakan bahwa kenaikan lebih lanjut akan diperlukan. Bank sentral mengindikasikan kemungkinan akan mengambil tingkat Dana Fed melewati 5%, menyiratkan setidaknya 0.75% lagi dalam kenaikan kumulatif, sebelum bertahan pada tingkat itu untuk sebagian besar tahun depan.
Kebijakan moneter ini terus memperburuk situasi industri otomotif, dan telah menciptakan krisis yang dapat meledak pada tahun 2023.
“Pagi ini saya menemukan sesuatu yang *sangat* mengkhawatirkan terjadi di pasar mobil, khususnya dalam peminjaman mobil,” CarDealershipGuy, akun anonim yang dipegang oleh CEO grup dealer mobil yang identitasnya tidak diketahui, menulis di Twitter pada 15 Desember.
Terlepas dari pemiliknya yang misterius, akun ini sangat diikuti di industri karena mendapat informasi yang baik.
“Saya sekarang yakin bahwa akan ada gelombang besar kepemilikan kembali mobil pada tahun 2023,” lanjut CarDealershipGuy.
CEO anonim menjelaskan bahwa selama dua tahun terakhir, banyak orang mengambil pinjaman selangit untuk mobil, pada saat nilai mobil meningkat. Karena kekurangan kendaraan akibat supply chain masalah, konsumen ini tidak punya pilihan selain membeli mobil yang terlalu mahal.
Valuasi Mobil Anjlok Tapi valuasi mobil sekarang anjlok. Nilai beberapa mobil telah menurun tajam, membuat beberapa pembeli dalam bahaya. Mereka berutang bank lebih dari nilai mobil mereka.
“Setiap hari Jumat saya mengadakan rapat tim untuk merangkum minggu kami,” kata CarDealershipGuy. “Pagi ini, salah satu manajer umum kami membuka DealerTrack — portal yang digunakan dealer untuk berkomunikasi dengan pemberi pinjaman mobil — dan menyoroti sesuatu yang sangat memprihatinkan.”
CarDealershipGuy menambahkan: “9 dari mitra pemberi pinjaman kami telah mulai MENGABAIKAN 'ketentuan otomatis terbuka' untuk konsumen.”
Artinya sebagai berikut: seorang konsumen mengambil pinjaman mobil pada tahun 2020/2021 dengan mobil yang dinilai terlalu tinggi. Pada tahun 2022, nilai mobil mulai menurun. Jika konsumen ingin menukar mobil tersebut, dealer akan menolak, karena konsumen berutang lebih dari harga mobil tersebut.
Akibatnya, dealer akan meminta konsumen untuk menutupi selisihnya tetapi konsumen tidak bisa, menyebabkan apa yang disebut CarDealershipGuy sebagai "badai yang sempurna".
“Dealer tidak bisa menjual mobil ke konsumen, konsumen tidak bisa membeli mobil. Dan, Anda dapat menebaknya, pemberi pinjaman tidak dapat membiayai mobil! Semua orang kalah!” kata CEO anonim itu. Tapi "pemberi pinjaman tahu bahwa sebagian besar konsumen terjebak dalam situasi ini, dan melakukan hal berikut: Melepaskan ketentuan mobil terbuka, artinya, pemberi pinjaman membiarkan konsumen membeli mobil dengan mengetahui bahwa mereka sudah memiliki pinjaman mobil terbuka dengan bank lain!"
“Tentunya pemberi pinjaman tahu bahwa konsumen yang mengambil pinjaman mobil kedua jauh lebih berisiko dan memiliki risiko gagal bayar yang jauh lebih tinggi? Benar? Ya, tetapi pemberi pinjaman melakukannya karena mereka tahu bahwa konsumen akan gagal membayar mobil lain, ”tambah CEO anonim itu.
'Krisis Keuangan Terbesar Yang Pernah Ada' Per CarDealershipGuy, itulah "satu-satunya cara" pemberi pinjaman dapat membiayai mobil dan dealer dapat menempatkan mobil di jalan. Namun ini berarti “banyak kepemilikan kembali” di depan.
Elon Musk, CEO Tesla, dan investor selebriti Cathie Wood setuju bahwa bencana akan datang. Mereka berdua menanggapi utas CarDealershipGuy, memperingatkan situasi yang berpotensi meledak ini.
“@ARKInvest mengkhawatirkan dampak dari penurunan nilai residu pada pasar pinjaman mobil senilai $1+ triliun,” Woods berkomentar pada 15 Desember. “Sebagian besar pinjaman ini mendukung kendaraan bertenaga gas. @GuyDealership menjelaskan bahwa krisis sedang berlangsung. Pergeseran preferensi konsumen terhadap EV akan memperburuk krisis ini.”
Musk setuju.
"Berpotensi, krisis keuangan terbesar yang pernah ada," CEO Tesla menambahkan.
Sumber: https://www.thestreet.com/technology/elon-musk-sounds-the-alarm-over-a-brewing-automobile-crisis?puc=yahoo&cm_ven=YAHOO&yptr=yahoo