Pakar The Street membangun reputasi mereka dengan kualitas penilaian pasar dan saham mereka, dan mereka mulai berlaku sekarang untuk memberikan interpretasi mereka tentang awal yang kuat yang telah kita lihat di tahun 2023. S&P 500 indeks naik 5%, sedangkan Nasdaq yang padat pelajaran telah naik hampir 10%. Ini adalah penangguhan hukuman selamat datang dari tren penurunan tahun lalu; pertanyaannya adalah, apakah itu akan bertahan?
Melihat situasi dari perusahaan investasi Evercore ISI, ahli strategi Julian Emanuel ragu. Dia merekomendasikan agar investor mulai mengalokasikan sumber daya portofolio ke posisi defensif dan nilai, mencari saham yang memiliki reputasi bertahan selama periode resesi, dan berdagang dengan diskon - atau lebih baik, keduanya. Dia memberi tahu investor untuk tidak fokus pada keuntungan hari ini, tetapi untuk mencari saham yang disiapkan untuk keuntungan, tidak peduli di mana chip ekonomi jatuh. Secara khusus, dia menunjuk ke bahan pokok konsumen dan stok energi sebagai kemungkinan mengungguli untuk sisa tahun ini.
Terhadap latar belakang ini, analis Evercore telah membuat dua pilihan khusus, dan kami telah menggunakan database TipRanks untuk mencari tahu posisi mereka. Mari kita lihat lebih dekat.
Benteng Baru Energi Inc. (NFE)
Pilihan Evercore pertama yang kami lihat adalah New Fortress Energy, perusahaan gas alam yang beroperasi di ceruk LNG, atau gas alam cair. Benteng Baru berfokus pada penyediaan dan transportasi LNG ke jaringan pasokan global. Perusahaan membanggakan kapasitas throughput 15mm+ gpd dalam jaringannya, memiliki 15 kapal LNG di seluruh dunia, dan telah menyelesaikan lebih dari 650 operasi transfer kapal dan lebih dari 8,000 operasi pemuatan kereta api dan truk. Secara keseluruhan, New Fortress melayani lebih dari 100 pelanggan perusahaan di seluruh dunia.
New Fortress memperluas operasinya, dan berada di jalur yang tepat untuk mengerahkan 5 fasilitas kapal LNG terapung (FLNG) baru di Teluk Meksiko, baik di Texas maupun Meksiko.
Pada kuartal terakhir yang dilaporkan, 3Q22, New Fortress menunjukkan pendapatan tertinggi sebesar $731.9 juta, lebih dari dua kali lipat pendapatannya dari tahun ke tahun. Selama 9 bulan pertama tahun 2022, perusahaan memiliki pendapatan sebesar $1.82 miliar, dibandingkan dengan hanya $674.2 juta pada periode yang sama tahun 2021. Kenaikan harga dan permintaan yang terus-menerus dan tinggi mendukung pendapatan New Fortress.
Penghasilan lebih tidak stabil, tetapi meskipun demikian, perusahaan menunjukkan keuntungan y/y yang kuat. Pada 3Q21, laba per saham NFE mengalami kerugian bersih sebesar 5 sen; pada 3Q22, EPS yang disesuaikan menghasilkan keuntungan hingga 29 sen, bahkan setelah memperhitungkan biaya penurunan nilai satu kali sebesar $24 juta atas penjualan aset, yang dilakukan pada Q2.
Atas minat investor, terutama investor yang berencana untuk pindah ke saham defensif, New Fortress pada bulan Desember mengumumkan pembaruan kebijakan dividennya – yang akan melihat pengembalian modal yang meningkat secara signifikan kepada pemegang saham. Sejalan dengan kebijakan baru, perusahaan membayar dividen sebesar $3 per saham biasa pada 13 Januari. Pada tingkat yang baru, dividen menghasilkan 7.8%, dan Dewan perusahaan akan mengevaluasi apakah akan membayar dividen tinggi ini setiap enam bulan. Kebijakan dividen baru didasarkan pada ekspektasi perusahaan untuk $11 miliar dalam likuiditas selama tiga tahun ke depan, rejeki tak terduga yang akan digunakan untuk mengakuisisi dan meningkatkan pengembalian modal.
Meliputi stok ini untuk Evercore, analis bintang 5 Jonathan Chappell telah banyak menulis tentang proyek FLNG baru, dan prospek mereka untuk meningkatkan kehadiran Benteng Baru di pasar ekspor gas AS dan Meksiko. Dalam kata-katanya, “NFE diposisikan secara unik untuk membangun aset ekspor LNG, dengan komitmen yang relatif tidak terbatas untuk produksi gas spot jangka pendek, menawarkan potensi margin jangka pendek yang tinggi… manajemen menyatakan bahwa mereka yakin ada 80% kapasitas yang tidak terpakai yang berpotensi membantu menyediakan gas umpan ke anjungan Altamira FLNG dengan biaya yang sebanding dengan gas ekspor AS dari infrastruktur ekspor yang ada di Pantai Teluk Meksiko AS.”
“Kami mendesak investor (yang mungkin telah menunggu di sela-sela sebelumnya) untuk memperhatikan NFE dengan serius sekarang karena FLNG, kami percaya, akan segera hadir dan pasar yang lebih luas sepertinya tidak sepenuhnya menghargai potensi kenaikan NFE,” Chappell jumlahkan.
Untuk tujuan ini, Chappell memberi saham NFE peringkat Berkinerja Lebih Baik (yaitu Beli), dan target harganya, sekarang ditetapkan pada $74, menyiratkan potensi kenaikan satu tahun sebesar ~96%. (Untuk melihat rekam jejak Chappell, klik disini)
Secara keseluruhan, ada 5 ulasan analis terbaru untuk saham NFE, dan termasuk 4 Beli melawan 1 Tahan, untuk peringkat konsensus Beli Kuat. Saham diperdagangkan seharga $37.80 dan target harga rata-rata $63.40 menunjukkan kenaikan ~68% selama 12 bulan ke depan. (Lihat Prakiraan saham NFE)
Perusahaan Kroger (KR)
Pilihan Evercore berikutnya adalah pemimpin lama di segmen kebutuhan pokok konsumen, dengan nama yang mudah dikenali. Kroger Company adalah salah satu rantai supermarket terbesar di negara itu, dengan 44 pusat distribusi yang mendukung lebih dari 2,700 toko, 420,000 karyawan, dan beroperasi di 35 negara bagian ditambah DC. Kroger melihat total penjualan lebih dari $137 miliar dalam tahun fiskal penuh terakhirnya, 2021, dan berada di jalur yang tepat untuk mengalahkan total itu, dengan pendapatan $113.4 miliar pada fiskal 3Q22, kuartal terakhir dilaporkan.
Pada kuartal tersebut, perusahaan menunjukkan pendapatan tertinggi sebesar $34.2 miliar, naik 6.4% dari tahun ke tahun, dan memiliki laba 88 sen per saham terdilusi, naik hampir 13% y/y. Penjualan digital perusahaan melihat pertumbuhan 10% y/y di kuartal tersebut.
Menyusul kuartal yang kuat, manajemen Kroger mengumumkan pembayaran dividen berikutnya untuk 1 Maret, dengan harga 26 sen per saham biasa. Pembayaran dividen tahunan menjadi $1.04, dan memberikan hasil sebesar 2.3%. Kroger memiliki sejarah panjang, mulai dari tahun 2011, dalam menjaga pembayaran yang andal.
Kroger, seperti banyak pesaing sejenis, telah menghadapi tekanan inflasi yang meningkat sejak musim gugur 2021. Kenaikan harga meningkatkan biaya operasional toko, memotong margin keuntungan, dan menekan konsumen untuk membeli lebih sedikit. Kroger terisolasi dari efek ini, sampai tingkat tertentu, karena pada dasarnya merupakan rantai grosir, berurusan dengan makanan dan minuman yang terus dibutuhkan konsumen bahkan saat harga naik.
Toko kelontong terkenal ini telah menarik perhatian analis Evercore Michael Montani, yang menulis tentangnya: “Kroger menawarkan kekuatan tembus, meningkatkan tren pangsa pasar, dan kicker M&A di tengah latar belakang inflasi, dengan imbalan risiko yang menarik dalam pandangan kami. Dalam kasus dasar, kami melihat pertumbuhan industri tren di atas dan Kroger meningkatkan kinerja pangsa pasarnya di CY23 sebagai alasan untuk beberapa ekspansi.”
Ke depan, Montani memberi saham KR peringkat Berkinerja Lebih Baik (yaitu Beli), dengan target harga $57 menyiratkan kenaikan ~27% dalam jangka waktu satu tahun. (Untuk melihat rekam jejak Montani, klik disini)
Secara keseluruhan, saham KR memiliki 14 ulasan analis terbaru di file. Ini termasuk 6 Beli, 6 Tahan, dan 2 Jual, untuk peringkat konsensus Beli Sedang. Saham memiliki harga perdagangan $44.13 dan target harga rata-rata $52.57 menyiratkan keuntungan sebesar 19% untuk tahun depan. (Lihat Ramalan saham Kroger)
Untuk menemukan ide bagus untuk perdagangan saham dengan penilaian menarik, kunjungi TipRanks ' Saham Terbaik untuk Dibeli, alat yang menyatukan semua wawasan ekuitas TipRanks.
Penolakan tanggung jawab: Pendapat yang dikemukakan dalam artikel ini hanya dari para analis unggulan. Konten tersebut dimaksudkan untuk digunakan untuk tujuan informasional saja. Sangat penting untuk melakukan analisis Anda sendiri sebelum melakukan investasi apa pun.
Sumber: https://finance.yahoo.com/news/evercore-says-stick-value-stocks-201926908.html