Fed mengarahkan bank-bank besar untuk mengungkapkan bagaimana mereka bersiap menghadapi risiko perubahan iklim

Enam bank terbesar di AS memiliki waktu hingga akhir Juli untuk menunjukkan dampak perubahan iklim terhadap operasi mereka, menurut rincian program percontohan yang diungkapkan Federal Reserve pada hari Selasa.

Berdasarkan tinjauan tersebut, lembaga-lembaga tersebut harus menunjukkan dampak yang diantisipasi dari peristiwa-peristiwa seperti banjir, kebakaran hutan, angin topan, gelombang panas, dan kekeringan terhadap portofolio pinjaman dan kepemilikan real estat komersial mereka. Skenario hipotetis berfokus pada peristiwa di AS Timur Laut

Meskipun kedua kegiatan tersebut memiliki kesamaan, uji skenario iklim dianggap terpisah dari uji tekanan bank yang diamanatkan yang memeriksa kesiapan dalam kasus krisis keuangan dan ekonomi.

“The Fed memiliki tanggung jawab yang sempit, tetapi penting, mengenai risiko keuangan terkait iklim – untuk memastikan bahwa bank memahami dan mengelola risiko material mereka, termasuk risiko keuangan dari perubahan iklim,” kata Wakil Ketua Fed untuk Pengawasan Michael S. Barr. “Latihan yang kami luncurkan hari ini akan meningkatkan kemampuan pengawas dan bank untuk menganalisis dan mengelola risiko keuangan terkait iklim yang muncul.”

Analisis setidaknya tiga tahun dalam pembuatan.

Laporan stabilitas keuangan di akhir tahun 2020 pertama membahas kemungkinan dari The Fed memeriksa seberapa siap lembaga yang diawasinya untuk dampak ekonomi dari perubahan iklim. Itu terjadi setahun setelah Wakil Ketua Fed Lael Brainard pertama mengangkat masalah ini.

Namun, Ketua Jerome Powell baru-baru ini bersumpah pada bank sentral tidak akan menjadi “pembuat kebijakan iklim” meskipun upaya program baru.

Analisis tersebut menggunakan pendekatan dua arah, melihat perspektif “risiko fisik”, atau bahaya terhadap manusia dan harta benda dari peristiwa terkait iklim yang tidak terduga, dan “risiko transisi” yang terkait dengan biaya perpindahan ke ekonomi tanpa emisi dengan 2050.

Bank yang berpartisipasi termasuk Bank of America, Citigroup, Goldman Sachs, JPMorgan Chase, Morgan Stanley dan Wells Fargo. Batas waktu pengiriman adalah 31 Juli, dengan ringkasan diharapkan akan dirilis ke publik pada akhir tahun tetapi tidak akan menyertakan informasi tentang tanggapan bank tertentu.

Laporan yang dirilis Rabu tidak menguraikan skenario yang lebih spesifik yang harus ditangani oleh bank. Namun, itu mengatakan akan memerlukan pemeriksaan dampak pada portofolio real estat perumahan dan komersial dari "skenario risiko dengan tingkat keparahan yang berbeda" yang berdampak pada timur laut.

Selain itu, bank diminta untuk "mempertimbangkan dampak guncangan risiko fisik tambahan untuk portofolio real estat mereka di wilayah lain di negara tersebut."

Porsi risiko transisi adalah untuk fokus pada bagaimana pinjaman korporasi dan real estat komersial akan terkena langkah untuk mencapai emisi gas rumah kaca net-zero pada tahun 2050.

Laporan akhir akan berfokus pada informasi agregat yang diberikan oleh bank tentang bagaimana mereka memasukkan risiko iklim ke dalam rencana keuangan mereka. Tidak akan ada perkiraan total potensi kerugian dari peristiwa hipotetis.