Saham Emas Meningkat Pada 2023

Pengambilan Kunci

• Emas tumbuh nilainya pada tahun 2022, tetapi hanya sebesar 1.3%, jauh di bawah ekspektasi.
• Harga emas terhalang oleh kenaikan suku bunga Federal Reserve yang agresif, berkurangnya permintaan di China, dan meningkatnya nilai dolar AS.
• Pada tahun 2023, banyak analis memperkirakan bahwa emas akan mengalami kenaikan nilai yang tajam, namun ketidakpastian yang sama seputar kenaikan suku bunga federal dan kebijakan pandemi di China membayangi prediksi yang penuh harapan.
• Apakah harga emas meroket atau tidak dalam jangka pendek sebagian besar merupakan poin yang diperdebatkan, stabilitas jangka panjangnya adalah kekuatan terbesarnya, yang berarti nilai terbaiknya bagi investor dalam masa yang bergejolak adalah untuk membeli dan menahan dan untuk mengimbangi investasi berisiko. seperti saham dalam portofolio Anda.

Bukannya 2022 adalah tahun yang buruk untuk emas – di sana adalah pertumbuhan. Tetapi nilainya tidak tumbuh sebanyak yang diperkirakan analis dan diharapkan investor.

Di tahun 2023, prediksi lebih optimis, tetapi penting untuk diingat bahwa itu hanyalah prediksi. Jika 2022 gagal, sangat mungkin 2023 juga meleset.

Banyak ketidakpastian bergantung pada pendorong ekonomi yang sama yang memperlambat pertumbuhan emas pada tahun 2022, seperti kenaikan suku bunga, kenaikan nilai US Treasuries, dolar AS yang berpotensi kuat, dan ketidakpastian seputar permintaan di China, yang merupakan pasar emas terbesar.

Terlepas dari ketidakpastian dan potensi hambatan, emas juga memiliki banyak keuntungan di tahun 2023. The Fed masih menaikkan suku bunga, tetapi memperlambat langkahnya. Meskipun pelonggaran kebijakan COVID berdampak negatif pada ekonomi China pada Desember 2022, pembalikan kebijakan yang sama ini akan menghasilkan PDB yang lebih kuat di China.

Sementara spekulasi jangka pendek menarik, bukan itu yang harus menjadi fokus sebagian besar investor saat berinvestasi di emas.

Emas Secara Luas Dianggap Sebagai Lindung Nilai Inflasi – Tapi benarkah?

Mata uang hanya berharga seperti yang dikatakan masyarakat. Emas, di sisi lain, adalah aset berwujud, dan terbatas. Itu berarti bahkan ketika uang kertas kehilangan nilainya, emas harus bertahan. Oleh karena itu, emas secara luas dianggap sebagai lindung nilai inflasi. Jika kita tidak mengukur nilai emas dalam mata uang, penilaian itu 100% akan benar.

Tapi kami mengukur nilai emas dalam mata uang, jadi ada faktor lain yang meringankan yang mempengaruhi nilai komoditas ini.

Misalnya, periode terakhir inflasi yang signifikan di Amerika dimulai pada tahun 1973 dan diperpanjang selama sisa dekade tersebut. Selama jangka waktu ini, emas memang mengikuti aturan sebagai lindung nilai inflasi. Pengembalian tahunannya adalah 35%, bahkan saat inflasi mencapai 8.8%.

Tapi pola itu tidak berlanjut tanpa batas. Inflasi menjadi sedikit lebih baik, tetapi masih sangat tinggi sampai tahun 1984, ketika inflasi rata-rata 6.5% dan emas turun nilainya sebesar 10% setiap tahun. Meskipun tidak ada inflasi atau penurunan nilai emas yang cukup dramatis dari tahun 1988 hingga 1991, kami juga melihat pengembalian negatif atas emas selama periode inflasi ringan ini.

Aturan praktis bahwa emas adalah lindung nilai inflasi perlu diperiksa ulang, investor berpengalaman mendekati emas dengan lebih banyak nuansa, terutama yang datang dari tahun seperti 2022.

CobaqTentang Kit Logam Mulia | Q.ai – sebuah perusahaan Forbes

Mengapa Emas Berperforma Buruk di 2022

Sementara emas naik 1.3% pada tahun 2022, inflasi mencapai puncaknya pada 9.1% pada Juni 2022. Jika inflasi adalah satu-satunya hal yang memengaruhi nilai emas, kita akan memperkirakan harga melonjak jauh lebih tinggi daripada yang terjadi.

Tetapi faktor-faktor lain juga mempengaruhi nilai emas. Pertama, fakta bahwa Fed mulai menaikkan suku bunga secara agresif berarti bahwa nilai US Treasuries naik. Ketika Treasuries AS naik, itu berdampak negatif pada emas dan obligasi.

Karena tarif naik selama periode ketidakpastian seperti itu di seluruh dunia, nilai dolar AS naik, yang kami lihat terjadi sepanjang tahun hingga akhir tahun 2022. Saat nilai dolar naik, ini menjadi investasi yang lebih aman, mengurangi permintaan emas, dan harga logam mulia ini, secara lebih luas.

Emas Diperkirakan Naik di 2023 karena Dolar AS Melemah

Mulai akhir tahun 2022, emas berjangka memulai tren kenaikan. Ini tepat ketika nilai dolar AS mulai melemah. Meskipun akan ada tonjolan, prospek emas secara keseluruhan pada tahun 2023 sangat cerah.

Tidak ada prediksi yang dijamin, komoditas sangat fluktuatif dalam jangka pendek, dan prospek khusus ini bergantung pada dolar AS yang terus melemah, sejalan dengan beberapa faktor lainnya. Tapi kami sudah melihat beberapa sinyal awal dalam hal ini.

Dolar AS dapat berbalik arah sekali lagi karena Fed diperkirakan akan terus menaikkan suku bunga sepanjang tahun 2023 kenaikan tarif terbaru mengungkapkan perlambatan dalam kecepatan mereka. Tingkat ini juga mempengaruhi nilai US Treasuries. Jika dolar tetap kuat, itu membuat harga emas lebih sulit untuk melonjak.

Bahkan jika suku bunga turun, tahun yang positif untuk emas juga mencakup ekspektasi permintaan yang lebih tinggi di China dengan pembatasan COVID-19 yang akhirnya dilonggarkan. Tetapi yang kami lihat pada bulan Desember adalah ekonomi Tiongkok yang bereaksi negatif terhadap perubahan kebijakan COVID-19 baru-baru ini, dengan penutupan bisnis, perjuangan tenaga kerja, dan banyak yang memilih untuk tinggal di rumah.

Ketika virus menyebar ke seluruh negeri, tidak ada cara untuk mengetahui apakah ekonomi China akan lebih atau kurang berfungsi daripada beberapa tahun terakhir.

Prospek Jangka Panjang tentang Emas

Emas, seperti komoditas lainnya, dapat mengalami perubahan nilai yang ekstrem dalam jangka waktu singkat. Namun, dalam jangka panjang, emas umumnya dipandang sebagai investasi yang sangat stabil.

Misalnya, pada 10 Februari 2012, emas berjangka diperdagangkan seharga $1,725.30. Pada 6 Januari 2023, mereka diperdagangkan pada $1,870.50. Ada banyak pasang surut di antaranya. Emas berjangka turun ke level terendah $1,056.20 pada 27 November 2015 dan melonjak ke level tertinggi pada 7 Agustus 2020 di $2,028.00

Meskipun ada puncak dan lembah, harga emas tidak banyak berubah dalam jangka panjang saat memperhitungkan inflasi. Itulah mengapa ini dilihat sebagai investasi beli-dan-tahan yang konservatif.

Intinya

Portofolio yang baik memiliki campuran investasi berisiko dan konservatif. Memegang investasi konservatif seperti emas dalam jangka panjang bisa menjadi cara yang baik untuk mengimbangi investasi berisiko dalam portofolio Anda, seperti saham. Keduanya diperlukan, dan alokasi aset Anda akan bergantung pada tujuan keuangan, toleransi risiko, dan durasi investasi Anda.

Q.ai tidak perlu menebak-nebak dalam berinvestasi. Kecerdasan buatan kami menjelajahi pasar untuk mendapatkan investasi terbaik untuk semua jenis toleransi risiko dan situasi ekonomi. Kemudian, itu menggabungkannya dalam Kit Investasi – seperti Kit Logam Mulia – yang membuat investasi mudah dan strategis.

Yang terbaik dari semuanya, Anda dapat mengaktifkan Perlindungan Portofolio kapan saja untuk melindungi keuntungan Anda dan mengurangi kerugian Anda, apa pun industri yang Anda investasikan.

Unduh Q.ai hari ini untuk akses ke strategi investasi bertenaga AI.