Konsumen Berpenghasilan Tinggi Merencanakan Lebih Sedikit Hadiah Dan Lebih Banyak Perjalanan, Memotong Penjualan Ritel Liburan 2022

Sepanjang musim liburan kritis bulan November dan Desember, Federasi Ritel Nasional memperkirakan penjualan ritel akan berjumlah antara $942.6 hingga $960.4 miliar, meningkat 6% hingga 8% dibandingkan tahun lalu. Perkiraan ini tidak termasuk pengeluaran di dealer mobil, pompa bensin dan restoran.

Perkiraan makro mencakup semua pengeluaran ritel untuk hadiah dan pembelian terkait liburan lainnya, ditambah yang lainnya.

Menggali hanya untuk pembelian terkait liburan, survei NRF yang dilakukan oleh Prosper Insights & Analytics menemukan konsumen berencana untuk menghabiskan rata-rata $833 untuk hadiah dan barang liburan non-hadiah seperti dekorasi dan makanan. Ia juga melaporkan bahwa angka tersebut “sejalan dengan rata-rata selama sepuluh tahun terakhir.”

Rata-rata adalah apa yang mereka dapat, melihat perkiraan pengeluaran tahun lalu menemukan konsumen adalah lebih bullish pada tahun 2021. Tahun lalu mereka memperkirakan akan menghabiskan $879 untuk hadiah dan barang liburan non-hadiah, jadi pengeluaran yang diharapkan tahun ini menunjukkan penurunan 5% secara keseluruhan.

Memprediksi bahwa konsumen berpenghasilan rendah mungkin menarik kembali dari pengeluaran untuk pembelian terkait liburan untuk kepentingan penting selama periode inflasi tinggi ini, NRF menjelaskan konsumen berpenghasilan tinggi akan lebih dari sekadar menebus kekurangan apa pun.

Menyebutnya stratifikasi, CEO NRF Matthew Shay mengatakan "rumah tangga berpenghasilan tinggi berencana untuk menghabiskan lebih banyak, rata-rata, untuk hadiah liburan dan barang musiman."

Namun, studi dari Deloitte dan IBM menantang asumsi ini. Penelitian mereka menunjukkan bahwa konsumen berpenghasilan lebih tinggi dan lebih aman secara finansial berharap untuk membeli lebih sedikit hadiah tahun ini sementara menghabiskan lebih banyak uang untuk bepergian.

Secara bersama-sama, tren ini dapat mengambil beberapa keuntungan liburan yang diharapkan dari pengecer dan memasukkannya ke dalam ember pengalaman.

Deloitte Mengatakan

Deloitte telah mensurvei konsumen tentang rencana liburan mereka selama hampir 40 tahun dan menemukan perkiraan penurunan serupa sebesar 5% secara keseluruhan pada hadiah dan pembelian liburan non-hadiah lainnya.

Namun, Studi Deloitte juga mencakup pengeluaran yang direncanakan untuk pengalaman, termasuk hiburan dan bersosialisasi di restoran, tiket konser, dan perjalanan jarak dekat. Pengalaman tersebut mewakili keuntungan 7%.

Secara keseluruhan, pengeluaran terkait liburan yang direncanakan konsumen, termasuk pengalaman, datar dari tahun lalu, sekitar $1,460 di kedua tahun. Survei Deloitte mengambil sampel tanggapan dari 4,600 konsumen AS.

Anggaran Dipotong Di Antara Konsumen Berpenghasilan Tinggi

Melihat lebih dekat pada rumah tangga berpenghasilan lebih tinggi (pendapatan $100k+), Deloitte menemukan pengeluaran yang direncanakan mereka akan turun 7% secara keseluruhan, dari $2,624 tahun lalu menjadi $2,438 ini, dengan rata-rata pengeluaran terkait ritel turun 11%, dari $1,424 versus $1,607 pada tahun 2021.

"Kelompok berpenghasilan lebih tinggi menarik kembali kategori seperti elektronik dan rumah, tempat di mana mereka menghabiskan selama Covid," kata direktur eksekutif Pusat Industri Konsumen Deloitte Stephen Rogers.

“Ketika datang ke hadiah, mereka menarik kembali semuanya kecuali kartu hadiah. Dan mereka menunjukkan penurunan 23% dalam pembelian liburan non-hadiah. Mereka sudah mendapatkan lampu dan dekorasi Natal sebanyak yang mereka butuhkan,” lanjutnya.

Masukkan Jumlah Hadiah

Tanda lain yang mengganggu adalah bahwa konsumen akan membeli lebih sedikit hadiah tahun ini, turun dari 16 hadiah tahun lalu menjadi sembilan hadiah tahun ini secara keseluruhan. Konsumen berpenghasilan tinggi menunjukkan penurunan yang sama, dari 19 hadiah tahun lalu menjadi 11 hadiah tahun ini.

Bahkan jika konsumen berpenghasilan tinggi mengurangi hadiah individu demi kartu hadiah bernilai lebih besar, pengeluaran mereka tidak akan muncul di buku pengecer sampai kartu hadiah disajikan untuk pembelian.

“Dalam periode inflasi di mana semua orang berpikir tentang nilai uang, memberikan kartu hadiah senilai $50 adalah cara untuk menunjukkan nilai uang, atau sebaliknya, itu bisa menjadi cara untuk meneruskan uang inflasi,” dia berbagi.

Semuanya Turun Tapi Kartu Hadiah

Secara keseluruhan, ketika Deloitte merinci total pengeluaran liburan menurut kategori produk, itu tidak terlihat bagus. Setiap salah satu dari delapan kategori yang disertakan menunjukkan penurunan, kecuali kartu hadiah, naik 7%.

Misalnya, pengeluaran untuk hewan peliharaan turun 28%, kesehatan/kesehatan dan rumah/dapur turun 19%, dan barang elektronik dan pakaian/aksesoris masing-masing turun 14%. Pengeluaran yang diharapkan untuk makanan dan minuman turun hanya 8% dan mainan turun 5%.

“Kami telah melewati masa-masa yang luar biasa dalam beberapa tahun terakhir, dengan inflasi tertinggi dalam 40 tahun. Semua orang zigging dan zag dengan apa yang dunia telah berikan kepada mereka, ”lanjutnya.

Apakah konsumen berpenghasilan tinggi akan zig ke liburan untuk menopang angka akhir tahun pengecer adalah tebakan siapa pun, tapi menyelam Deloitte ke dalam ekspektasi konsumen berpenghasilan tinggi bukan pertanda baik.

IBM Mengatakan

IBM”Laporan Belanja dan Perjalanan Liburan 2022” memberikan perspektif lain tentang bagaimana konsumen berpenghasilan tinggi mendekati musim liburan. Ini juga mencakup pandangan pengeluaran terkait perjalanan di luar tampilan Deloitte yang lebih terbatas pada pengalaman dalam jarak 75 mil dari rumah. Secara keseluruhan, IBM menemukan anggaran perjalanan naik 49% dari tahun ke tahun.

Dan alih-alih mengelompokkan sampel survei global 12,000 orang dewasa berdasarkan pendapatan saja, ini memperhitungkan pendapatan bersama dengan biaya utang, kontribusi untuk tabungan, dan situasi keuangan keseluruhan untuk mengidentifikasi empat kelompok konsumen yang berbeda secara berurutan:

• Terisolasi 41% yang telah mempertahankan status quo dengan sedikit penurunan utang, tetapi semua hal lain dianggap sama.
• Tegang 31% dengan pendapatan menurun dan tabungan berkurang seiring dengan meningkatnya utang.
• Aman 18% yang keuangannya sedang meningkat dengan peningkatan pendapatan, lebih banyak kontribusi untuk tabungan dan investasi.
• hemat 11% konservatif secara finansial dengan penurunan tabungan dan investasi, tetapi mereka telah menyesuaikan pengeluaran untuk menjaga hutang tetap sejalan.

Segmen Secure paling sebanding dengan segmen berpenghasilan tinggi Deloitte dan di mana mereka benar-benar akan mengambil langkah adalah perjalanan.

Secara global, Secure mengharapkan lebih dari dua kali lipat pengeluaran perjalanan liburan mereka dengan US Secure berencana untuk menghabiskan lebih dari $22,000 untuk perjalanan liburan saja.

Menyadari bahwa orang cenderung membelanjakan sebelum dan selama perjalanan di ritel, Karl Haller dari IBM mengatakan anggaran liburan mereka secara keseluruhan akan mendapatkan peningkatan 20%, tetapi sebagian dari pengeluaran itu kemungkinan akan ditarik keluar dari November dan Desember sebagai persiapan untuk liburan mereka. perjalanan.

Konsumen Secure bersemangat untuk kembali ke perayaan liburan normal, tetapi Haller mengamati bahwa tiga segmen konsumen lainnya – Terisolasi, Tegang, dan Hemat – memiliki rencana darurat.

“The Secure akan menghabiskan apa pun, tetapi semua orang memiliki rencana cadangan. Bergantung pada prospek ekonomi, seberapa buruk inflasi, berapa banyak harga naik atau jika penguncian baru diberlakukan, sisanya akan mundur di beberapa tempat untuk memberi ruang di tempat lain, ”kata Haller.

“Ini sama dengan sekelompok kecil orang Secure yang mendorong banyak pengeluaran.”

Optimis Hati-hati

Baik Deloitte's Rogers dan IBM's Haller memberikan putaran positif pada data mereka untuk liburan mendatang. Pada saat yang sama, mereka menyadari bahwa membaca daun teh tahun ini sangat menantang, terutama jika menyangkut orang kaya dan seberapa besar beban yang diberikan NRF pada mereka untuk hasil ritel liburan yang positif.

Dalam survei Deloitte, hanya segmen berpenghasilan tinggi yang diperkirakan akan menarik kembali pengeluaran liburan, sementara konsumen berpenghasilan rendah dan menengah mengisyaratkan kenaikan, tetapi tidak cukup untuk melampaui rata-rata survei $1,460 dari tahun lalu.

“Kami melihat sedikit dikotomi antara konsumen berpenghasilan rendah dan tinggi tahun ini,” kata Rogers. “Kelompok berpenghasilan tinggi mungkin lebih memperhatikan ekonomi dan indikator makro lainnya. Jika mereka melihat portofolio pensiun mereka baru-baru ini, mereka tidak merasa baik.”

Haller mengatakan semua kebisingan di media seputar inflasi dan ekonomi membuat sulit untuk mendapatkan perbaikan yang akurat tentang bagaimana kinerja konsumen, terutama karena dua pertiga dari konsumen mengatakan mereka paling khawatir tentang masalah keuangan.

“Saya tidak pernah percaya jumlah dolar dalam prediksi, seperti NRF mengeluarkan jumlah pengeluaran hingga sen. Itu presisi palsu,” tegasnya. “Bagi saya, pandangan yang lebih baik diperoleh dengan melihat sikap, niat, dan suasana hati konsumen menjelang liburan.”

“Jika kebanyakan orang mengatakan mereka akan mengurangi, itu mungkin akan menjadi hari libur yang buruk. Jika orang mengatakan mereka akan menghabiskan, itu memiliki kesempatan untuk menjadi liburan yang baik. Tetapi masih ada begitu banyak hal yang terjadi dan begitu banyak ketidakpastian.”

Inflasi Menekan Sentimen Konsumen

Skala penilaian Likert tradisional dapat memberikan pandangan terbaik tentang bagaimana orang akan mendekati pengeluaran liburan mereka, dan itu dikacaukan oleh inflasi.

Deloitte menemukan 52% konsumen berharap untuk menghabiskan hampir sama tahun ini seperti tahun lalu. Tetapi mengingat tingkat inflasi yang tinggi, mereka akan dipaksa untuk mengurangi jumlah barang yang dibeli atau membeli lebih banyak barang dengan harga promosi untuk menjaga level.

Sedikit lebih banyak, 26%, berencana untuk membelanjakan lebih sedikit tahun ini daripada yang diharapkan untuk menghabiskan lebih banyak, 22%. Tetapi kelompok pengeluaran yang meningkat dan menurun menyebutkan inflasi sebagai faktor utama yang mempengaruhi pilihan mereka.

Dari mereka yang berharap untuk membelanjakan lebih banyak, lebih dari setengahnya menyebutkan biaya yang lebih tinggi sebagai faktor utama. Dengan kata lain, mereka tidak selalu ingin membelanjakan lebih banyak tetapi berharap karena hal-hal akan lebih mahal tahun ini.

Bagi mereka yang berencana untuk menghabiskan lebih sedikit, dua pertiga mengatakan biaya yang lebih tinggi adalah alasannya. Situasi keuangan mereka memaksa pemotongan.

Satu hal yang pasti: orang mendambakan kembali normal di musim liburan ini. Selanjutnya, ketahanan konsumen AS adalah sesuatu yang diandalkan pengecer. Dan apa yang orang katakan akan mereka lakukan dalam survei belum tentu benar-benar mereka lakukan.

Tetapi musim ini, pengecer perlu bersandar pada konsumen berpenghasilan tinggi dan aman secara finansial untuk menarik mereka, dan apakah mereka yang mampu membelanjakan lebih banyak akan membawa pengecer melewati garis akhir masih belum jelas.

Lihat juga: Pengecer Mengharapkan Liburan 'Ho-Ho-Hum' 2022