Harga Tinggi Dan Kredit Berisiko Dapat Mengarahkan Pembeli ke Mobil Bekas yang Lebih Tua; Dealer, Pemberi Pinjaman Sesuaikan

Dengan proses eliminasi, mobil bekas yang lebih tua menjadi pilihan terakhir untuk pembeli yang berburu barang murah dan mereka yang memiliki kredit subprime skor, kata analis.

Oleh karena itu, dealer mobil dan pemberi pinjaman harus bergerak mengikuti pasar, untuk menjual dan membiayai, masing-masing, mobil bekas yang lebih tua daripada biasanya - kendaraan yang secara historis mungkin sulit dibiayai kecuali pada "beli-di sini, bayar- di sini” dealer yang membuat dan mengumpulkan sendiri pinjaman berisiko tinggi dan berbunga tinggi.

Sebagai contoh, Buka Lending Corp., penyedia layanan yang berbasis di Austin, Texas, yang segmen pelanggan terbesarnya adalah serikat kredit di ruang peminjaman mobil, baru-baru ini memperluas penawarannya untuk menyertakan mobil bekas berusia hingga 11 tahun, naik dari plafon yang diizinkan sebelumnya sebesar 9 tahun- kendaraan tua.

“Selama bertahun-tahun, kami telah melihat banyak hal berubah di pasar,” kata Matt Roe, Chief Revenue Officer Buka Pinjaman, dalam wawancara telepon. “Beberapa tahun terakhir, usia rata-rata kendaraan yang dibiayai naik cukup drastis.”

Menurut Otomotif Experian, pelanggan di ujung subprime yang berisiko sudah hampir kehilangan harga kendaraan baru. Experian Automotive mengatakan hanya sekitar 5.4% dari pinjaman kendaraan baru pada kuartal ketiga tahun 2022 adalah untuk peminjam dengan skor kredit 600 ke bawah.

Pada kuartal ketiga tahun 2020, sebelum pandemi dan yang sedang berlangsung kekurangan chip komputer, sekitar 7.8%, kata Experian Automotive.

Peminjam dengan kredit subprime juga kehilangan bagian dari pinjaman kendaraan bekas. Harga kendaraan baru yang tinggi dan pilihan terbatas di antara kendaraan baru mendorong banyak pelanggan berisiko utama ke mobil bekas yang lebih baru, kata para analis.

Terlepas dari namanya, Open Lending bukanlah pemberi pinjaman. Sebaliknya, ia menawarkan tenaga kuda analitis pemberi pinjaman untuk membuat keputusan pinjaman, dan menambahkan asuransi default, yang membantu mengurangi risiko di tingkat kredit berisiko tinggi, kata Roe.

Dan sementara Open Lending meningkatkan usia maksimum kendaraan bekas yang bersedia difasilitasi, pada saat yang sama mempertahankan batas jarak tempuh yang diperbolehkan, dan itu juga mengurangi risiko, katanya.

“Apa yang kami temukan adalah, selama jarak tempuh konsisten dengan pedoman sebelumnya, membandingkan mobil berusia 11 tahun dengan 100,000 mil, vs mobil berusia 9 tahun dengan 100,000 mil, risiko frekuensi gagal bayar adalah sama. ,” kata Roe. "Kami terjebak dengan pedoman jarak tempuh kami sebelumnya."