Cara Menemukan Reksa Dana Gaya Terbaik 1Q23

Dengan daftar reksa dana yang terdengar serupa untuk dipilih, menemukan yang terbaik adalah tugas yang semakin sulit. Bagaimana investor dapat mengubah permainan untuk mengubah peluang yang menguntungkan mereka?

Jangan Percaya Label Reksa Dana

Setidaknya ada 886 reksa dana All Cap Value yang berbeda dan setidaknya 5,439 reksa dana di dua belas gaya. Apakah investor membutuhkan rata-rata 453+ pilihan per gaya? Seberapa berbedakah reksa dana tersebut?

Reksa dana 886 All Cap Value itu sangat berbeda. Dengan mana saja dari 16 hingga 937 kepemilikan, banyak dari reksa dana All Cap Value ini memiliki portofolio yang sangat berbeda dengan profil risiko dan prospek kinerja yang berbeda.

Hal yang sama berlaku untuk reksa dana dalam gaya lain, karena masing-masing menawarkan campuran saham baik dan buruk yang sangat berbeda. Nilai Cap Besar menempati urutan pertama untuk pemilihan saham. Pertumbuhan Cap Kecil menempati urutan terakhir.

Menghindari Kelumpuhan Analisis

Saya pikir sejumlah besar reksa dana bergaya lebih merugikan investor daripada membantu. Melakukan analisis mendalam secara manual untuk setiap dana bukanlah pilihan yang realistis, membuat investor menghadapi analisis yang tidak memadai dan kehilangan peluang yang menguntungkan. Menganalisis reksa dana, dengan ketekunan yang tepat, jauh lebih sulit daripada menganalisis saham karena itu berarti menganalisis semua saham di setiap reksa dana. Seperti disebutkan di atas, bisa ada sebanyak 937 saham atau lebih untuk satu reksa dana.

Gambar 1 menunjukkan reksa dana dengan peringkat teratas untuk setiap gaya.

Gambar 1: Reksa Dana Terbaik di Setiap Gaya

* Reksa dana terbaik mengecualikan dana dengan TNA kurang dari $100 juta karena likuiditas yang tidak memadai

Di antara reksa dana pada Gambar 1, Royce Small Cap Special Equity Fund (RSEIX) menempati peringkat pertama secara keseluruhan, Deutsche DWS CROCI US Fund (DCURX) menempati peringkat kedua, dan Hennessy Cornerstone Large Growth Fund (HILGX) menempati peringkat ketiga. Hodges Fund (HDPMX) menempati peringkat terakhir.

Cara Menghindari ”Bahaya di Dalam”

Mengapa Anda perlu mengetahui kepemilikan reksa dana sebelum membeli?

Anda perlu memastikan bahwa Anda tidak membeli dana yang mungkin akan meledak. Membeli dana tanpa menganalisis kepemilikannya seperti membeli saham tanpa menganalisis bisnis dan keuangannya. Jika memiliki saham yang buruk, kinerja reksa dana akan buruk betapapun murahnya reksa dana tersebut.

KINERJA DANA – FEES = KINERJA DANA

Andai Saja Investor Dapat Menemukan Dana yang Dinilai berdasarkan Kepemilikan Mereka

Royce Small Cap Special Equity Fund (RSEIX) bukan hanya reksa dana Small Cap Blend peringkat teratas tetapi juga reksa dana gaya peringkat teratas secara keseluruhan dari 5,439 reksa dana gaya yang dicakup oleh perusahaan saya.

Reksa dana terburuk pada Gambar 1 adalah Hodges Fund (HDPMX) yang masih mendapatkan rating Attractive.

Pengungkapan: David Trainer, Kyle Guske II, Matt Shuler, dan Italo Mendonça tidak menerima kompensasi untuk menulis tentang stok, gaya, atau tema tertentu.