Undang-Undang Pengurangan Inflasi membatasi keringanan pajak selama 2 tahun lagi

Senat Demokrat membatasi keringanan pajak untuk bisnis pass-through tertentu sebagai bagian dari Undang-Undang Pengurangan Inflasi yang disahkan Minggu.

Bisnis pass-through atau flow-through adalah bisnis yang melaporkan pendapatannya atas pengembalian pajak pemiliknya. Penghasilan itu dikenakan pajak dengan tarif pajak penghasilan individu mereka. Contoh pass-through termasuk kepemilikan tunggal, beberapa perseroan terbatas, kemitraan dan S-corporations.

Demokrat' undang-undang – paket perawatan kesehatan, pajak, dan tindakan terkait iklim bersejarah – membatasi kemampuan pass-through untuk menggunakan kerugian kertas besar untuk menghapus biaya seperti gaji dan bunga, menurut pakar pajak.

Lebih dari Keuangan Pribadi:
Bagaimana bunga yang dibawa bekerja dan bagaimana hal itu menguntungkan pembayar pajak berpenghasilan tinggi
Undang-Undang Pengurangan Inflasi bertujuan untuk memangkas biaya insulin untuk pengguna Medicare
RUU rekonsiliasi mencakup hampir $80 miliar untuk IRS

Batas itu — yang disebut Pembatasan Kerugian Bisnis Berlebih — saat ini sudah ada. Itu dijadwalkan akan berakhir mulai tahun 2027, tetapi undang-undang baru akan memperpanjang pembatasan untuk dua tahun tambahan. Perpanjangan itu tidak ada di Senat Demokrat mulanya versi undang-undang, tetapi ditambahkan selama proses negosiasi dan amandemen berikutnya.

Undang-undang Pengurangan Inflasi melewati garis partai dan sekarang menuju ke DPR.

Partai Republik awalnya memberlakukan pembatasan pass-through dalam undang-undang pajak 2017 yang dikenal sebagai Undang-Undang Pemotongan Pajak dan Pekerjaan.

Secara khusus, undang-undang melarang pemilik pass-through menggunakan kerugian bisnis melebihi $ 250,000 untuk mengimbangi pendapatan non-bisnis. Ambang dolar itu untuk pembayar pajak tunggal; undang-undang menetapkan batas $ 500,000 untuk pasangan menikah yang mengajukan pengembalian pajak bersama.

Batas tersebut lebih tinggi pada tahun 2022 karena penyesuaian inflasi: masing-masing $270,000 dan $540,000.

"Kerugian bisnis hanya dapat mengimbangi pendapatan bisnis lainnya, bukan gaji dan bunga dan keuntungan investasi," kata Steve Rosenthal, rekan senior di Pusat Kebijakan Pajak Urban-Brookings, tentang tindakan tersebut.

Ketentuan tersebut merugikan “orang kaya” yang menggunakan kerugian bisnis untuk mengambil penghapusan pajak terhadap bonus, gaji, dan pendapatan investasi, misalnya, kata Rosenthal.

Keterbatasan secara teoritis dapat berlaku untuk bisnis pass-through apa pun yang mengalami kerugian operasional besar setiap tahun. Tetapi bisnis real estat - yang dapat menggunakan aturan seputar depresiasi untuk secara konsisten menanggung kerugian besar di atas kertas - kemungkinan termasuk dalam kategori yang paling terpengaruh, menurut Jeffrey Levine, perencana keuangan bersertifikat dan akuntan publik bersertifikat yang berbasis di St. Louis.

“Ini benar-benar masalah besar bagi orang-orang yang sangat kaya dengan satu ton real estat, dan kemudian bisnis sesekali yang kehilangan banyak uang setiap tahun,” kata Levine, yang juga kepala perencanaan di Buckingham Wealth Partners.

Pembatasan untuk pass-through awalnya dijadwalkan akan berakhir setelah tahun 2025, bersama dengan ketentuan lain dari undang-undang pajak Republik yang mempengaruhi pembayar pajak individu.

Namun, Demokrat memperpanjang batas untuk satu tahun tambahan dalam Rencana Penyelamatan Amerika, yang ditandatangani Presiden Biden menjadi undang-undang pada tahun 2021. Komite Gabungan Perpajakan diperkirakan bahwa perpanjangan satu tahun itu akan menghasilkan sekitar $31 miliar.

Perpanjangan tambahan Undang-Undang Pengurangan Inflasi mungkin akan meningkatkan jumlah uang yang kira-kira sama setiap tahun, kata Rosenthal.

Namun, kerugian bisnis tidak serta merta hilang selamanya. Pemilik mungkin dapat menunda manfaat pajak untuk tahun-tahun mendatang, jika Kongres tidak memperpanjang batasan lagi.

“Kerugian hampir selalu diklaim belakangan,” kata Rosenthal.