IRS menetapkan batas 401 (k) baru — investor dapat menghemat lebih banyak uang di tahun 2023

Untuk 401(k)s, itu meningkat hampir 10% dari batas kontribusi 2022 sebesar $20,500. Untuk IRA, ini naik lebih dari 8% dari batas tahun 2022 sebesar $6,000.

Sebagai konteks tambahan, indeks inflasi benjolan pajak tahun 2023 kurung pajak penghasilan dan pengurangan standar bekerja untuk sekitar 7%.

Ketika IRS meningkatkan batas kontribusi 401 (k) tahun lalu, itu datang ke sekitar 5% kenaikan.

“Mengingat inflasi yang kami alami baru-baru ini, pengumuman awal peningkatan ini menggembirakan,” Rita Assaf, wakil presiden produk pensiun di Fidelity Investments, mengatakan setelah IRS merilis batas kontribusi 2023.

Tujuh dari 10 orang “sangat prihatin” bagaimana biaya yang membengkak akan berdampak pada kesiapan mereka untuk pensiun menurut Fidelity belajar, kata Assaf. "Setiap dolar penting, dan peningkatan ini akan memberi orang Amerika kesempatan untuk menyisihkan sedikit lebih banyak untuk membantu mendanai tujuan pensiun mereka," katanya.

Pekerja yang lebih tua dapat menghemat lebih banyak lagi

Batas kontribusi 2023 yang berlaku untuk 401(k)s — ditambah 403(b) rencana, sebagian besar 457 rencana dan Rencana Tabungan Hemat pemerintah federal – bahkan lebih besar untuk pekerja berusia 50 tahun ke atas.

Batas kontribusi catch-up naik menjadi $7,500 dari $6,500, kata IRS. Gabungkan kontribusi mengejar ketinggalan dengan batas kontribusi reguler, dan pekerja berusia 50 tahun ke atas dapat menyisihkan $30,000 untuk pensiun di akun ini selama 2023, kata agensi tersebut.

Penghapusan pendapatan meningkat dalam hal kemungkinan pengurangan, kredit, dan kontribusi

Aturan pajak dapat membiarkan orang mengurangi kontribusi ke IRA tradisional selama mereka memenuhi persyaratan tertentu, dipatok pada masalah seperti cakupan melalui rencana pensiun di tempat kerja dan pendapatan tahunan. Di atas rentang penghentian, pemotongan tidak berlaku jika seseorang atau pasangannya memiliki rencana pensiun melalui pekerjaan, catat IRS.

Untuk tahun 2023, seorang wajib pajak tunggal yang dicakup oleh rencana pensiun di tempat kerja memiliki kisaran penghentian antara $73,000 dan $83,000. Itu naik dari kisaran antara $68,000 dan $78,000 selama tahun 2022.

Untuk pasangan yang sudah menikah yang mengajukan bersama "jika pasangan yang memberikan kontribusi IRA ditanggung oleh rencana pensiun di tempat kerja, kisaran penghentian ditingkatkan menjadi antara $ 116,000 dan $ 136,000," kata IRS.

Jika penabung IRA tidak memiliki rencana tempat kerja tetapi pasangan mereka ditanggung, "kisaran penghapusan meningkat menjadi antara $ 218,000 dan $ 228,000," agensi mencatat.

Ada juga perubahan yang akan datang untuk Roth IRA, yang didanai orang dengan uang setelah pajak dan kemudian dapat memanfaatkan bebas pajak nanti.

Baca juga: Inilah saatnya Anda harus memilih Roth IRA daripada akun tradisional

Batas kontribusi Roth IRA juga naik menjadi $6,500. Penabung pensiun yang memasukkan uang ke dalam 401 (k) mereka juga tidak dapat memasukkan uang sebelum pajak ke dalam IRA tradisional, tetapi mereka dapat berkontribusi ke akun Roth.

Namun, kelayakan untuk berkontribusi ke akun Roth IRA dipatok pada pendapatan, tergantung pada rentang penghentian.

Pada tahun 2023, kisaran penghentian pendapatan pada kontribusi Roth IRA naik menjadi antara $ 138,000 - $ 153,000 untuk individu dan orang yang mengajukan sebagai kepala rumah tangga. (Itu naik dari kisaran antara $ 129,000 dan $ 144,000, IRS mencatat.)

Dengan pasangan menikah yang mengajukan bersama, kisaran penghentian tahun depan menjadi $218,00 – $228,000. Itu adalah peningkatan dari kisaran $204,000 – $214,000 tahun ini.

Batas pendapatan sekitar kredit penabung, yang ditujukan untuk rumah tangga berpenghasilan rendah dan sedang, juga mendapat peningkatan. Kredit tersebut memungkinkan pembayar pajak mengklaim 10%, 20% atau setengah dari kontribusi untuk rencana pensiun yang memenuhi syarat, termasuk 401 (k) atau IRA. Batas pendapatan kredit meningkat, kata IRS.

Batas pendapatan 2023 adalah $73,000 untuk pasangan menikah yang mengajukan bersama, $54,750 untuk kepala rumah tangga dan $36,500 untuk individu dan individu yang sudah menikah yang mengajukan secara terpisah, menurut IRS.

Jangan lewatkan: Opini: Lebih sulit bagi saya untuk melihat saldo 529 saya daripada 401(k) saya karena saya memiliki sekolah menengah pertama. Berikut adalah beberapa saran untuk orang tua pada garis waktu yang sama.