Ini ke tumpukan sampah untuk saham teknologi mencolok, dan waktu untuk menempatkan taruhan pada orang-orang lama. Itu setidaknya tampaknya menjadi nasihat terbaru Jim Cramer untuk investor. Pembawa acara terkenal dari program 'Mad Money' CNBC mengatakan investor perlu menerima "kenyataan baru" di mana nama-nama teknologi dijauhi demi koleksi pasar saham yang lebih antik.
"Ini adalah balas dendam dari penjaga lama sekarang, di sini," kata Cramer. “Segala macam perusahaan konvensional yang membosankan mengambil kembali pasar sementara digitizer dan pengganggu sedang dibakar.”
Cramer menawarkan daftar nama yang menurutnya investor harus bersandar dan mengikuti jejaknya, kami masuk ke dalam Basis data Peringkat Tip dan menarik detail pada dua pilihannya. Apakah analis Street berpikir bahwa calon Cramer membuat pilihan investasi yang baik saat ini? Mari kita cari tahu.
Teknologi Raytheon (ekstensi RTX)
Jika kita berbicara tentang "penjaga lama", maka pilihan Cramer pertama yang akan kita lihat pasti cocok dengan tagihan. Dibentuk seabad yang lalu, Raytheon Technologies adalah salah satu produsen kedirgantaraan dan pertahanan terbesar di dunia dan memiliki kapitalisasi pasar $141 miliar.
Perusahaan ini menawarkan sistem dan layanan teknologi kepada klien pemerintah, militer, dan komersial di seluruh dunia. Bisnisnya terdiri dari 4 divisi utama: Collins Aerospace Systems, Pratt & Whitney, Raytheon Intelligence & Space, dan Raytheon Missiles & Defense. Seberapa besar Raytheon? Yah, ia memiliki 174,000 karyawan dalam daftar gaji, jadi agak besar.
Jenis proposisi nilai yang ditawarkannya adalah salah satu yang menurut Anda relatif akan melindunginya dari kondisi pasar negatif saat ini, dan memang sementara sebagian besar telah menderita di tangan beruang 2022, stoknya naik 13% tahun-ke-tanggal, jauh. melampaui penurunan 500% S&P 21.
Yang mengatakan, itu tidak semua berlayar polos. Perusahaan melewatkan ekspektasi top-line dalam hasil Q3 yang baru-baru ini dirilis. Pada $17 miliar, angka itu berada di bawah $250 juta dari perkiraan para analis. Masalah makro juga membebani prospek, dengan perusahaan menurunkan perkiraan penjualan untuk tahun ini dari kisaran antara $67.75 – $68.75 miliar menjadi 67.0 – $67.3 miliar.
Namun, melawan tren negatif tersebut, profil profitabilitas tampak dalam kondisi yang baik. Raytheon menyampaikan adj. EPS $1.21, mengalahkan panggilan Street $1.14 dengan $0.07. Pada saat yang sama, perusahaan meningkatkan adj setahun penuh. Prospek EPS dari $4.60 – $4.80 hingga $4.70 – $4.80.
Seperti layaknya seorang grand dame pasar, Raytheon membayar dividen yang dapat diandalkan. Pembayaran triwulanan saat ini mencapai $0.55 yang disetahunkan menjadi $2.20 dan menghasilkan 2.3%.
Sementara saham telah melampaui pasar tahun ini, Morgan Stanley's Kristine Liwag menganggap saham masih belum cukup dihargai.
“Kami terus melihat sisi positif dalam bisnis kedirgantaraan komersial RTX karena aftermarket komersial tetap menjadi titik terang dengan maskapai terus menambah kapasitas dan lalu lintas udara global tersisa ~65% dari level 2019 (Agustus YTD 2022 vs Agustus YTD 2019). Kami juga melihat bisnis sebagai dermawan dari peningkatan tingkat produksi di Boeing dan Airbus, ”pendapat Liwag.
“Mengingat latar belakang yang dihadapi pasar akhir RTX, kami melihat saham undervalued hari ini diperdagangkan pada ~17x EPS 2023E kami. Ini menempatkan saham pada diskon murni untuk rekan-rekan Pertahanan dan tidak mempertimbangkan besarnya kenaikan dari pemulihan kedirgantaraan komersial, ”tambah analis.
Oleh karena itu, Liwag menilai RTX berbagi Overweight (yaitu Beli) sementara target harga $119-nya memberikan ruang untuk pertumbuhan satu tahun sebesar 24%. (Untuk melihat rekam jejak Liwag, klik disini)
Secara keseluruhan, kami melihat di sini pada saham dengan peringkat konsensus Beli Sedang. RTX memiliki 11 ulasan analis dalam catatan, termasuk 8 Beli dan 3 Tahan. (Lihat perkiraan saham RTX di TipRanks)
boeing (BA)
Dari satu raksasa A&D ke raksasa lainnya. Rekomendasi jadul Cramer kedua adalah Boeing. Korporasi, yang merupakan eksportir terbesar AS, memproduksi pesawat komersial serta sistem ruang angkasa, komponen kedirgantaraan dan peralatan pertahanan.
Boeing adalah salah satu raksasa pasar saham tetapi, seperti yang telah didokumentasikan dengan baik, telah mengalami masalah yang adil selama beberapa tahun terakhir, paling tidak dua 737 Max jatuh pada akhir 2018 dan awal 2019 yang mengandangkan pesawat penumpang selama hampir dua bertahun-tahun. Perusahaan juga hampir bangkrut selama pandemi.
Jadi, beberapa tahun terakhir sedikit melelahkan dan sementara perusahaan meleset dari harapan dalam pernyataan triwulanan terbaru dan sekali lagi memangkas perkiraan pengiriman 737, segalanya secara umum terlihat lebih baik – lebih banyak pesawat telah dikirimkan oleh perusahaan di 2022 daripada di seluruh 2021. Selain itu, raksasa A&D baru-baru ini mengungkapkan pesanan baru dari Emirates – klien utama di Timur Tengah.
Di tempat lain, Hari Investor BA baru-baru ini adalah urusan yang menyenangkan. Perusahaan mengatakan mereka mengharapkan arus kas bebas sebesar $1.5 miliar-$2 miliar untuk tahun 2022. Perkiraan konsensus hanya mencapai $670.3 juta.
Di antara mereka yang mengadaptasi pendekatan bullish adalah Kristine Liwag dari Morgan Stanley (juga mencakup RTX), yang percaya bahwa yang terburuk ada di belakang perusahaan.
“Kami meninggalkan Boeing's Investor Day secara bertahap lebih positif pada saham karena perusahaan memberikan rincian pendukung yang tidak terduga untuk jalur yang terlihat dan kredibel menuju $ 10 miliar arus kas gratis ... Yang jelas bagi kami adalah bahwa meskipun Boeing memiliki banyak pekerjaan yang harus dilakukan (menstabilkan rantai pasokan, mengirimkan pesawat dari inventaris, mempersiapkan penurunan tarif berikutnya di BCA, dll.) yang terburuk ada di belakang perusahaan dan kita sekarang berada dalam periode arus kas bebas yang positif. Kami memperkirakan arus kas bebas sebesar $8.9 miliar pada tahun 2025 dan $9.1 miliar pada tahun 2026,” tulis Liwag.
“Kami menyadari bahwa Boeing adalah cerita 'tunjukkan kepada saya' dan mungkin ada perkiraan kami jika mereka memenuhi tonggak sejarah,” analis Morgan Stanley menyimpulkan.
Bagaimana ini semua diterjemahkan ke investor? Liwag tetap dengan peringkat Overweight (yaitu, Beli) pada saham Boeing, sementara target harga $213-nya menyiratkan kenaikan ~27% setahun dari sekarang.
Beralih sekarang ke sisa Jalan, di mana konsensus analis menilai saham sebagai Beli Sedang, berdasarkan 11 Beli, 3 Tahan, dan 1 Jual. (Lihat perkiraan saham Boeing di TipRanks)
Untuk menemukan ide bagus untuk perdagangan saham dengan penilaian menarik, kunjungi TipRanks ' Saham Terbaik untuk Dibeli, alat yang menyatukan semua wawasan ekuitas TipRanks.
Penafian: Pendapat yang diungkapkan dalam artikel ini adalah sepenuhnya dari para analis unggulan. Konten tersebut dimaksudkan untuk digunakan untuk tujuan informasional saja. Sangat penting untuk melakukan analisis Anda sendiri sebelum melakukan investasi apa pun.
Sumber: https://finance.yahoo.com/news/jim-cramer-says-keep-eye-184421592.html