Penghasilan JPM (JPMorgan Chase) 3Q 2022

JPMorgan Chase pada hari Jumat membukukan hasil kuartal ketiga yang melampaui perkiraan analis untuk laba dan pendapatan karena perusahaan menuai lebih dari yang diharapkan dalam pendapatan bunga.

Berikut nomornya:

• Penghasilan: $3.12 per saham, mungkin tidak sebanding dengan perkiraan $2.88, menurut Refinitiv.
• Pendapatan: $33.49 miliar, vs estimasi $32.1 miliar.

Bank AS terbesar berdasarkan aset mengatakan laba turun 17% dari tahun sebelumnya menjadi $9.74 miliar, atau $3.12 per saham, karena perusahaan menambah cadangan untuk pinjaman macet sebesar $808 juta. Pendapatan kuartal ketiga melonjak 10% menjadi $33.49 miliar, berkat suku bunga yang lebih tinggi karena Federal Reserve memerangi inflasi.

Bank mengatakan pendapatan bunga bersih melonjak 34% pada kuartal tersebut menjadi $ 17.6 miliar, karena suku bunga yang lebih tinggi dan buku pinjaman yang berkembang. Itu melampaui ekspektasi analis lebih dari $600 juta.

Saham bank yang berbasis di New York itu naik 2.3% dalam perdagangan premarket.

CEO JPMorgan Jamie Dimon mencatat bahwa sementara konsumen dan bisnis kuat secara finansial pada periode tersebut, gambaran ekonomi semakin gelap:

“Ada tantangan besar segera di depan kita – inflasi yang sangat tinggi yang mengarah ke suku bunga global yang lebih tinggi, dampak pengetatan kuantitatif yang tidak pasti, perang di Ukraina, yang meningkatkan semua risiko geopolitik, dan kondisi pasokan dan harga minyak yang rapuh, ” kata Dimon dalam pernyataannya. “Meskipun kami mengharapkan yang terbaik, kami selalu tetap waspada dan siap untuk hasil yang buruk.”

Tanda-tanda awal dari angin sakal itu mulai muncul di kuartal ini. JPMorgan membukukan kerugian $959 juta pada sekuritas pada kuartal tersebut, yang mencerminkan penurunan luas dalam aset keuangan pada kuartal tersebut, melemahkan pendapatan sebesar 24 sen per saham.

JPMorgan, bank AS terbesar berdasarkan aset, akan diawasi ketat untuk petunjuk tentang bagaimana bank menavigasi lingkungan yang membingungkan.

Di satu sisi, tingkat pengangguran tetap rendah, yang berarti konsumen dan bisnis memiliki sedikit kesulitan untuk membayar kembali pinjaman. Naiknya suku bunga berarti aktivitas pinjaman inti bank menjadi lebih menguntungkan. Dan volatilitas di pasar keuangan telah menjadi keuntungan bagi pedagang pendapatan tetap.

Tetapi investor telah membuang saham bank akhir-akhir ini, mendorong JPMorgan dan lainnya ke posisi terendah baru 52 minggu minggu ini, di tengah kekhawatiran bahwa Federal Reserve secara tidak sengaja akan memicu resesi. Perbankan investasi dan pendapatan pinjaman hipotek telah turun tajam, dan perusahaan dapat mengungkapkan penurunan di tengah penurunan aset keuangan.

Selain itu, bank diharapkan mulai meningkatkan cadangan kerugian pinjaman karena kekhawatiran peningkatan resesi; enam bank AS terbesar berdasarkan aset diperkirakan akan menyisihkan cadangan gabungan sebesar $4.5 miliar, menurut para analis.

Itu sejalan dengan nada hati-hati dari Dimon, yang mengatakan minggu ini bahwa dia melihat resesi menghantam AS dalam enam hingga sembilan bulan ke depan.

Bulan lalu, presiden JPMorgan Daniel Pinto memperingatkan bahwa pendapatan perbankan investasi kuartal ketiga menuju penurunan hingga 50%, berkat runtuhnya aktivitas IPO dan penerbitan utang dan ekuitas. Membantu mengimbangi itu, pendapatan perdagangan menuju lonjakan 5% dari tahun sebelumnya karena aktivitas pendapatan tetap yang kuat, katanya.

Akibatnya, investor harus mengharapkan campuran tren yang saling bertentangan di kuartal tersebut dan rentang hasil yang lebih luas dari biasanya di antara enam lembaga terbesar AS.

Saham JPMorgan telah turun 31% tahun ini hingga Kamis, lebih buruk dari penurunan 25% dari Indeks Bank KBW.

Morgan Stanley, Wells Fargo dan Citigroup juga dijadwalkan untuk melaporkan hasil pada hari Jumat, diikuti oleh Bank of America pada hari Senin dan Goldman Sachs Selasa.

Kisah ini berkembang. Silakan periksa kembali untuk pembaruan.