Investasi terbaru Microsoft di OpenAI umumnya dianggap sebagai upaya terakhir untuk menghidupkan kembali mesin pencari Bing yang sekarat dari ketidakjelasan, tetapi mungkinkah sebenarnya lebih dari itu?
Investasi ARK Cathie Wood percaya Google memiliki lebih banyak kehilangan dari sekedar dominasinya permintaan pencarian internet, yang menghasilkan hampir 60% pendapatan keseluruhan perusahaan induk Alphabet melalui penjualan iklan online.
Dalam sebuah catatan penelitian yang diterbitkan pada hari Senin, analis ARK Will Summerlin berpendapat bahwa CEO Microsoft Satya Nadella mungkin memiliki motif tersembunyi lain: memburu pelanggan Google—khususnya di pasar komputasi awan yang dinamis.
“Kami percaya bahwa Microsoft bertujuan tidak hanya untuk menurunkan margin pencarian Google, tetapi juga untuk mencegah Alphabet menjalankan Google Cloud dan bisnis lain yang merugi,” tulisnya dalam catatan tersebut.
Saat ini ada tiga pemain global dominan yang menyewakan perangkat keras server ke perusahaan pihak ketiga yang mencari daya komputasi yang mudah diskalakan.
Yang terbesar adalah Amazon, yang secara efektif menciptakan model bisnis melalui unit AWS-nya. Sementara kebanyakan orang mungkin menduga pendapatan raksasa e-commerce itu berasal dari penjualan online, mereka sebenarnya membukukan kerugian tahunan. Hanya keuntungan $23 miliar dari AWS menyelamatkan tahun perusahaan dari bencana.
Selanjutnya, Microsoft Azure adalah No.2, diikuti oleh peserta terbaru dan terkecil dalam bisnis ini, Google Cloud Platform.
Secara kolektif mereka dikenal sebagai hyperscaler. Apa pun kebutuhan pemrosesan data yang mungkin dimiliki bisnis Anda dari satu hari ke hari berikutnya, mereka dapat menyediakannya secara fleksibel dan dinamis dengan meningkatkan atau menurunkan daya komputasi yang tersedia.
Tahun demi tahun, ketiganya telah menghasilkan pertumbuhan yang mengesankan dalam layanan cloud-computing. Di sini, pendapatan triwulanan baru-baru ini meningkat sebesar 20% hingga 30% atau lebih—yang secara luas mencerminkan pembelanjaan TI perusahaan yang berhati-hati di tengah kekhawatiran resesi—benar-benar dipertimbangkan miskin menurut standar sejarah.
Nadella dari Microsoft tetap bullish karena perusahaan dapat dengan cepat memangkas biaya dengan melakukan outsourcing kebutuhan komputasi mereka dan karenanya mengurangi investasi mahal pada perangkat keras mereka sendiri.
“Kami masih berada di babak awal dalam hal peluang cloud jangka panjang,” katanya kepada investor akhir bulan lalu.
Pencarian berkemampuan AI jauh lebih tidak menguntungkan bagi Google
Summerlin berpendapat sekitar 8.5 miliar pencarian Internet per hari yang diproses Google mensubsidi investasi besar di bidang strategis masa depan seperti cloud, yang melaporkan a Kerugian Q4 sebesar $480 juta.
Nadella baru-baru ini multiyears, investasi miliaran dolar di OpenAI, pencipta ChatGPT revolusioner, dapat memaksa Google untuk merilis fitur AI dalam pencarian yang dapat mengurasnya secara finansial, Summerlin percaya.
Itu karena biaya inferensi untuk model bahasa seperti perintis OpenAI GPT-3.5 "secara signifikan lebih tinggi" daripada untuk pencarian, bisnis roti dan mentega Google, menurut Summerlin.
Selain itu, model monetisasi untuk obrolan berbasis AI masih belum pasti jika dibandingkan dengan model berbasis iklan yang telah dikuasai dengan sangat baik oleh Google.
Dengan kata lain, setiap upaya untuk mengimbangi Microsoft dan OpenAI dapat membuat Alphabet menjadi sudut keuangan.
Jika konsekuensinya adalah untuk melindungi margin dengan mengurangi investasi dalam aktivitas yang merugi saat ini seperti Google Cloud, ini dapat mengakibatkan penyerahan pangsa pasar ke Microsoft dan platform Azure-nya.
“Dengan menurunkan margin pencarian Google, Microsoft dapat menekan bisnis Alphabet lainnya, banyak di antaranya bersaing dengan Microsoft,” bantah Summerlin.
Baik Microsoft maupun Google tidak dapat segera dihubungi untuk memberikan komentar.
Cerita ini awalnya ditampilkan di fortune.com
Lebih dari Fortune:
5 pekerjaan sampingan di mana Anda dapat menghasilkan lebih dari $20,000 per tahun—semuanya sambil bekerja dari rumah
Rata-rata kekayaan bersih generasi Milenial: Bagaimana generasi pekerja terbesar di negara ini dibandingkan dengan generasi lainnya
5 cara terbaik untuk mendapatkan penghasilan pasif
Ini adalah jumlah uang yang Anda perlukan setiap tahun untuk membeli rumah seharga $600,000 dengan nyaman
Sumber: https://finance.yahoo.com/news/microsoft-trying-chatgpt-cut-google-130622131.html