Bersiaplah Untuk Hari Buruh Dengan Tiga Stok Pengolahan Makanan

Stok Pengolahan Makanan Berita Terbaru

Inovasi teknologi pengolahan makanan dan peningkatan permintaan makanan olahan diharapkan dapat mendorong pasar dalam beberapa tahun ke depan. Industri ini diproyeksikan mencapai $236 miliar pada tahun 2028 dengan tingkat pertumbuhan tahunan gabungan (CAGR) sebesar 6.6%. Pergeseran pola makan termasuk pola makan sadar kesehatan yang semakin menonjol di negara maju dan berkembang juga diprediksi akan mendorong pertumbuhan.

Terlepas dari prospek pertumbuhan jangka panjang, perjuangan rantai pasokan yang dimulai selama pandemi tetap ada. Selain itu, sulit untuk memprediksi ketersediaan produk. Oleh karena itu, banyak perusahaan harus bertindak sebagai pemasok mereka sendiri dan sumber barang mereka sendiri. Pengolah makanan berharap ini akan membantu mereka menangani permintaan dengan lebih baik.

Pengolah makanan, seperti perusahaan lain, juga harus menghadapi perjuangan inflasi. Harga protein telah meningkat secara signifikan, dengan ayam dan daging sapi mengalami kenaikan harga dua digit. Ini telah memberi tekanan pada margin; namun, sebagian besar perusahaan telah mampu membebankan biaya tambahan kepada konsumen.

Ketika produsen makanan berjuang untuk menemukan tenaga kerja, otomatisasi menjadi yang terdepan sebagai solusi untuk membantu mengatasi tantangan ini. Sementara pasar mengenali peluang itu bertahun-tahun lalu, industri pengolahan makanan belum siap. 18 bulan terakhir membantu mempersiapkan lebih banyak prosesor untuk perubahan ini.

Secara keseluruhan, industri pengolahan makanan mungkin menghadapi tantangan selama 12 bulan ke depan. Namun, pertumbuhan jangka panjang terlihat positif karena perusahaan beradaptasi dengan perubahan tren konsumen. Meskipun masalah pasokan mungkin tetap ada, salah satu keuntungan berada di industri pengolahan makanan adalah bahwa akan selalu ada permintaan—orang akan selalu membutuhkan makanan.

Menilai Stok Pengolahan Makanan Dengan Nilai Stok A+ AAII

Saat menganalisis perusahaan, akan sangat membantu jika memiliki kerangka kerja objektif yang memungkinkan Anda membandingkan perusahaan dengan cara yang sama. Inilah sebabnya mengapa AAII menciptakan A+ Stock Grades, yang mengevaluasi perusahaan di lima faktor yang ditunjukkan oleh penelitian dan hasil investasi dunia nyata untuk mengidentifikasi saham yang mengalahkan pasar dalam jangka panjang: nilai, pertumbuhan, momentum, revisi estimasi pendapatan (dan kejutan) dan kualitas.

Dengan menggunakan A+ Stock Grades AAII, tabel berikut merangkum daya tarik tiga stok pengolahan makanan—Kraft Heinz, JM Smucker, dan Tyson Foods—berdasarkan fundamentalnya.

Ringkasan Tingkat Stok A+ AAII untuk Tiga Stok Pengolahan Makanan

Apa yang Diungkapkan Nilai Saham A +

Kraft Heinz (KHC) adalah perusahaan makanan dan minuman global. Segmennya meliputi AS, internasional, dan Kanada. Perusahaan memproduksi dan memasarkan produk makanan dan minuman, termasuk produk susu, produk daging, biji kopi, kedelai dan minyak nabati, gula dan pemanis lainnya, tomat, kentang, produk jagung, produk gandum, serta produk kacang dan kakao. Produknya dijual melalui organisasi penjualannya sendiri dan melalui pialang, agen, dan distributor independen ke jaringan, grosir, koperasi, dan akun grosir independen, toko serba ada, toko obat, toko barang berharga, toko roti, apotek, pedagang massal, toko klub, dan institusi. Produk perusahaan juga dijual secara online melalui berbagai platform e-commerce dan pengecer. Kraft Heinz menawarkan produknya dengan berbagai merek, seperti Kraft, Oscar Mayer, Heinz, Philadelphia, Lunchables, Velveeta, Maxwell House, Kool-Aid, Ore-Ida, Jell-O, Master, Quero, Golden Circle dan Wattie's.

Perusahaan memiliki Nilai Grade C, berdasarkan Nilai Nilai 48, yang dianggap rata-rata. Skor yang lebih rendah menunjukkan saham yang lebih menarik bagi investor nilai dan, dengan demikian, nilai yang lebih baik.

Peringkat Nilai Nilai Kraft Heinz didasarkan pada beberapa metrik penilaian tradisional. Perusahaan memiliki skor 18 untuk hasil pemegang saham, 21 untuk rasio harga terhadap nilai buku (P/B) dan 46 untuk rasio harga terhadap penjualan (P/S), dengan semakin rendah skor semakin baik untuk nilainya. Perusahaan memiliki imbal hasil pemegang saham sebesar 4.1%, rasio harga terhadap nilai buku sebesar 0.96 dan rasio harga terhadap penjualan sebesar 1.79. rasio dari nilai perusahaan untuk laba sebelum bunga, pajak, depresiasi dan amortisasi (EBITDA) adalah 11.5, yang diterjemahkan menjadi skor 57.

Nilai Nilai adalah peringkat persentil dari rata-rata peringkat persentil dari metrik penilaian yang disebutkan di atas, bersama dengan rasio harga terhadap arus kas bebas dan rasio harga-pendapatan (P/E).

Kraft Heinz memiliki Peringkat Momentum B, berdasarkan Skor Momentumnya sebesar 77. Ini berarti peringkatnya kuat dalam hal kekuatan relatif tertimbangnya selama empat kuartal terakhir. Skor ini diperoleh dari kekuatan harga relatif di atas rata-rata sebesar 3.8% pada kuartal terakhir, negatif 1.1% pada kuartal kedua terbaru, 25.2% pada kuartal ketiga terbaru, dan negatif 9.4% pada kuartal keempat. -kuartal terbaru. Skornya adalah 61, 64, 88 dan 49 secara berurutan dari kuarter terakhir. Kekuatan harga relatif empat kuartal tertimbang adalah 4.4%, yang diterjemahkan menjadi skor 77. Peringkat kekuatan relatif empat kuartal tertimbang adalah perubahan harga relatif untuk masing-masing dari empat kuartal terakhir, dengan perubahan harga kuartalan terbaru diberikan a bobot 40% dan masing-masing tiga triwulan sebelumnya diberi bobot 20%.

Perusahaan memiliki Kualitas Grade B, berdasarkan Skor Kualitas 76. Kraft Heinz memiliki skor 80 untuk perubahan total kewajiban terhadap aset, 76 untuk F-Score dan 72 untuk pengembalian modal yang diinvestasikan (ROI). Perusahaan memiliki perubahan total kewajiban terhadap aset negatif 4.5%, F-Score 6 dan pengembalian modal yang diinvestasikan 36.3%. F-Score adalah angka antara nol dan sembilan yang menilai kekuatan posisi keuangan perusahaan. Ini mempertimbangkan profitabilitas, leverage, likuiditas dan efisiensi operasi perusahaan. Skor tinggi sebagian diimbangi oleh pendapatan kotor yang rendah untuk aset sebesar 8.9%. Selain itu, Kraft Heinz memiliki Tingkat Pertumbuhan D berdasarkan tingkat pertumbuhan laba per saham lima tahun yang buruk sebesar negatif 25.8% dan tingkat pertumbuhan penjualan lima tahun sebesar negatif 0.2%.

JM Smucker (SJM) adalah produsen dan pemasar produk makanan dan minuman. Segmennya termasuk makanan hewan peliharaan ritel AS, kopi ritel AS, dan makanan konsumen ritel AS. Produk JM Smucker meliputi kopi, makanan kucing, makanan ringan hewan peliharaan, makanan anjing, selai kacang, produk genggam beku, olesan buah, produk pengontrol porsi, jus dan minuman, serta campuran dan bahan kue. Segmen makanan hewan peliharaan ritel AS meliputi produk bermerek Rachael Ray Nutrish, Meow Mix, Milk-Bone, 9Lives, Kibbles 'n Bits, Pup-Peroni, dan Nature's Recipe. Segmen kopi ritel AS terutama mencakup penjualan domestik kopi bermerek Folgers, Dunkin' dan Cafe Bustelo. Segmen makanan konsumen ritel AS terutama mencakup penjualan domestik produk bermerek Smucker dan Jif. Fasilitas distribusinya terletak di Pennsylvania, New York, Alabama, Washington, Kansas, Kentucky, Colorado, Tennessee, Louisiana, Ohio, California, Quebec, dan Virginia.

Saham berkualitas lebih tinggi memiliki sifat yang terkait dengan potensi kenaikan dan risiko penurunan yang lebih rendah. Backtesting Quality Grade menunjukkan bahwa saham dengan nilai lebih tinggi, rata-rata, mengungguli saham dengan nilai lebih rendah selama periode 1998 hingga 2019.

JM Smucker memiliki Quality Grade A dengan skor 84. A+ Quality Grade adalah peringkat persentil dari rata-rata peringkat persentil pengembalian aset (ROA), pengembalian modal yang diinvestasikan, laba kotor aset, hasil pembelian kembali, perubahan total kewajiban menjadi aset, akrual menjadi aset, Z risiko kebangkrutan utama ganda (Z) skor dan F-Score. Skornya bervariasi, artinya dapat mempertimbangkan semua delapan ukuran atau, jika salah satu dari delapan ukuran tidak valid, ukuran tersisa yang valid. Untuk mendapatkan Skor Kualitas, saham harus memiliki ukuran yang valid (bukan nol) dan peringkat yang sesuai untuk setidaknya empat dari delapan ukuran kualitas.

Peringkat perusahaan kuat dalam hal F-Score dan hasil pembelian kembali. JM Smucker memiliki F-Score 7 dan hasil pembelian kembali 1.6%. Median sektor F-Score dan imbal hasil buyback masing-masing adalah 4 dan negatif 0.4%. Namun, peringkat JM Smucker buruk dalam hal pendapatan kotor terhadap aset, di persentil ke-39.

Revisi estimasi pendapatan menawarkan indikasi bagaimana analis melihat prospek jangka pendek suatu perusahaan. Misalnya, JM Smucker memiliki Nilai Revisi Estimasi Penghasilan A, yang sangat positif. Peringkat tersebut didasarkan pada signifikansi statistik dari dua kejutan pendapatan kuartalan terbaru dan persentase perubahan dalam perkiraan konsensus untuk tahun fiskal saat ini selama sebulan terakhir dan tiga bulan terakhir.

JM Smucker melaporkan kejutan pendapatan positif untuk kuartal pertama 2023 sebesar 31.3%, dan pada kuartal sebelumnya melaporkan kejutan pendapatan positif sebesar 18.6%. Selama bulan lalu, estimasi pendapatan konsensus untuk kuartal kedua tahun 2023 telah meningkat dari $2.172 menjadi $2.197 per saham karena empat revisi ke atas dan lima ke bawah. Selama tiga bulan terakhir, estimasi pendapatan konsensus untuk setahun penuh 2023 telah meningkat 5.6% dari $8.057 menjadi $8.505 per saham berdasarkan 10 revisi ke atas.

Perusahaan ini memiliki Value Grade of D, berdasarkan Value Score-nya 63, yang dianggap mahal. Ini berasal dari rasio harga-ke-bebas-arus kas yang sangat tinggi sebesar 165.7 dan rasio pendapatan-harga yang tinggi sebesar 25.8, sedangkan rasio pendapatan-harga rata-rata sektor adalah 19.0. Selain itu, JM Smucker memiliki Tingkat Pertumbuhan D berdasarkan pertumbuhan arus kas operasional kuartalan tahun-ke-tahun yang lemah sebesar negatif 128.3% dan tingkat pertumbuhan penjualan lima tahun yang lemah sebesar 1.6%.

Makanan Tyson (TSN) adalah perusahaan makanan yang berfokus pada protein. Segmennya meliputi daging sapi, babi, ayam, dan makanan siap saji. Segmen daging sapi mencakup operasinya yang terkait dengan pemrosesan ternak yang diberi pakan hidup dan pembuatan karkas daging sapi berpakaian menjadi potongan primal dan sub-primal dan produk siap pakai. Ini juga mencakup penjualan dari produk sejenis seperti kulit dan berbagai daging, serta operasi logistik untuk memindahkan produk melalui rantai pasokan. Segmen daging babi mencakup operasi yang terkait dengan pemrosesan babi pasar hidup dan pembuatan karkas babi menjadi potongan primal dan sub-primal serta produk siap pakai. Segmen ayam meliputi operasi domestik yang terkait dengan pemeliharaan dan pengolahan ayam hidup menjadi, dan pembelian bahan baku, produk ayam segar, beku dan bernilai tambah, serta penjualan dari produk sejenis. Makanan jadi mencakup operasi yang terkait dengan manufaktur dan pemasaran, produk makanan beku dan didinginkan, serta operasi logistik untuk memindahkan produk melalui rantai pasokan.

Tyson Foods memiliki Kualitas Grade A dengan skor 82. Perusahaan memiliki peringkat yang kuat dalam hal pengembalian aset, perubahan total kewajiban terhadap aset dan F-Score. Tyson Foods memiliki pengembalian aset sebesar 11.2%, perubahan total kewajiban terhadap aset negatif 6.1% dan F-Score 7. Rata-rata industri perubahan total kewajiban terhadap aset secara signifikan lebih buruk daripada Tyson Foods sebesar 3.2%. Perusahaan juga menempati peringkat di bawah median industri untuk pendapatan kotor terhadap aset dan hasil pembelian kembali.

Tyson Foods memiliki Peringkat Momentum C, berdasarkan Skor Momentumnya sebesar 60. Ini berarti rata-rata dalam hal kekuatan relatif tertimbangnya selama empat kuartal terakhir. Skor ini berasal dari kekuatan harga relatif negatif 10.0% pada kuartal terakhir, negatif 3.8% pada kuartal kedua terakhir, 29.6% pada kuartal ketiga terakhir dan negatif 2.5% pada kuartal keempat. -kuartal terakhir. Skornya adalah 31, 59, 91 dan 66 berurutan dari kuarter terakhir. Kekuatan harga relatif empat perempat tertimbang adalah 0.7%, yang diterjemahkan menjadi skor 60.

Tyson Foods melaporkan kejutan pendapatan untuk kuartal ketiga 2022 sebesar negatif 1.9%, dan pada kuartal sebelumnya melaporkan kejutan pendapatan positif sebesar 20.0%. Selama sebulan terakhir, estimasi pendapatan konsensus untuk kuartal keempat tahun 2022 telah menurun dari $1.950 menjadi $1.774 per saham karena sembilan revisi turun. Selama sebulan terakhir, perkiraan pendapatan konsensus untuk tahun penuh 2022 telah turun 2.0% dari $9.034 menjadi $8.853 per saham, berdasarkan satu revisi ke atas dan sembilan ke bawah.

Perusahaan memiliki Value Grade B, berdasarkan Value Score-nya 39, yang berada dalam rentang nilai. Ini berasal dari rasio harga-penjualan yang sangat rendah sebesar 0.53 dan rasio pendapatan-harga yang rendah sebesar 7.0, yang masing-masing menempati peringkat ke-17 dan ke-16. Tyson Foods memiliki Tingkat Pertumbuhan C berdasarkan skor 44. Perusahaan memiliki tingkat pertumbuhan arus kas operasi lima tahun yang kuat sebesar 7.2%. Namun, hal ini diimbangi oleh tingkat pertumbuhan arus kas operasi triwulanan yang rendah sebesar negatif 49.0%.

____

Stok yang memenuhi kriteria pendekatan tidak mewakili daftar "direkomendasikan" atau "beli". Penting untuk melakukan uji tuntas.

Jika Anda ingin keunggulan di seluruh volatilitas pasar ini, menjadi anggota AAII.