Untung Dari Boom Lithium Dengan Saham Ini

Munculnya kendaraan listrik memiliki dampak besar pada sejumlah industri. Peralihan dari pembakaran internal ke EV berarti bahwa permintaan akan minyak dan gas akan menurun seiring waktu, demikian pula permintaan untuk beberapa bagian kendaraan pembakaran internal yang tidak lagi dibutuhkan oleh EV, seperti mesin, drivetrain, dan sistem emisi.

Selain mengurangi permintaan di area tertentu, industri kendaraan listrik yang sedang berkembang melihat permintaan untuk produk khusus sebelumnya - seperti lithium - melonjak ke tingkat yang sebelumnya tidak terlihat. Penurunan pembakaran internal secara bertahap, dan peningkatan kendaraan bertenaga listrik yang sepadan, menghasilkan permintaan litium dan bahan lain yang memperkaya perusahaan yang menambang bahan mentah tersebut.

Mari kita lihat tiga saham pertambangan litium yang diposisikan dengan baik untuk permintaan litium di masa mendatang, tetapi juga membayar dividen reguler kepada pemegang saham.

Penambangan Litium Secara Global

Litium adalah sumber daya alam yang hanya ditemukan di beberapa tempat di dunia. Mineral tersebut merupakan komponen penting dari produksi baterai, dan mengingat permintaan baterai melonjak secara global karena kebangkitan EV, lithium menjadi fokus tajam dalam beberapa tahun terakhir.

Litium dapat ditambang dengan tiga cara, tetapi hanya dua yang saat ini layak secara komersial. Pertama, litium dapat ditambang dari endapan air asin di air tanah. Metode ini sebagian besar terbatas di Amerika Selatan, karena tidak lazim di belahan dunia lain. Kedua, litium dapat ditambang dari batuan keras, yang terbentuk saat magma dari aliran lava mendingin dan mengeras. Metode ini lebih umum. Ketiga, litium ada dalam tanah liat di beberapa bagian dunia, tetapi metode ini belum ditemukan layak secara komersial.

Proses penambangan lithium penting karena itu berarti hanya wilayah tertentu di dunia yang memiliki akses ke lithium, apalagi kemampuan untuk menambangnya dalam jumlah besar. Itu membantu menjelaskan mengapa produksi pertambangan cukup terkonsentrasi, begitu pula cadangan global. Komoditas seperti minyak atau emas cenderung memiliki pasokan yang besar di berbagai tempat di seluruh dunia, dengan banyak perusahaan mencari komoditas tersebut. Lithium sangat terkonsentrasi, yang berarti perusahaan tertentu memiliki pengaruh yang sangat besar, dan karenanya, penting bagi investor.

Australia memiliki lebih dari setengah cadangan litium dunia yang diketahui, dan merupakan produsen litium terbesar kedua setiap tahunnya, setelah Chili. Negara itu memiliki total cadangan litium terbesar kedua, sekitar setengah tingkat Australia. Karena itu, hanya 11 tambang di seluruh dunia yang menghasilkan hampir 100% dari total produksi litium.

Roman Kimia Anda?

Saham pertama kami adalah Albemarle Corp. (ALB), sebuah perusahaan yang mengembangkan, memproduksi, dan memasarkan bahan kimia khusus di seluruh dunia. Perusahaan mengoperasikan tiga segmen: Lithium, Bromine, dan Catalysts. Segmen Litium menawarkan berbagai produk berbasis litium untuk digunakan dalam produksi baterai, yang menjadi alasan mengapa Albemarle adalah stok yang menurut kami dapat diuntungkan dari ledakan litium. Albemarle juga memiliki bisnis lain, jadi ini bukan permainan murni lithium. Namun, lithium telah membuat pendapatan Albemarle meledak lebih tinggi, karena 2023 akan menghasilkan sekitar tiga kali lipat pendapatan Albemarle pada 2021.

Perusahaan ini didirikan pada tahun 1887, seharusnya menghasilkan pendapatan sekitar $7.2 miliar tahun ini, dan memiliki kapitalisasi pasar sebesar $33 miliar. Itu menjadikan Albemarle perusahaan litium terbesar di dunia berdasarkan kapitalisasi pasar.

Kami pikir Albemarle, meskipun pertumbuhannya sudah mengesankan, dapat terus meningkatkan pendapatan sebesar 7.5% per tahun di masa mendatang. Pendapatan harus melonjak hingga 2023, tetapi kami mencatat bahwa perusahaan akan mencapai batas atas dalam hal produksi, dan oleh karena itu, pendapatan. Selain itu, biaya terus meningkat, dan lonjakan awal harga litium tidak dapat diharapkan terulang kembali.

Perusahaan memiliki rentetan kenaikan dividen 27 tahun yang sangat menarik, dan secara umum meningkatkan pembayaran pada tingkat yang kuat. Itu berarti Albemarle adalah saham pertumbuhan dividen yang kuat, tetapi kami mencatat hasilnya sangat kecil, hanya 0.6%. Meskipun hasil ini tidak menarik, perusahaan memiliki prospek pertumbuhan dividen yang kuat di masa mendatang.

Drama Lithium Amerika Selatan

Stok kami berikutnya adalah Sociedad Quimica y Minera de Chile SA (Sqm), sebuah perusahaan yang memproduksi dan mendistribusikan nutrisi tanaman khusus, yodium dan turunannya, litium dan turunannya, serta bahan kimia lainnya dan produk terkait. Seperti Albemarle, Sociedad Quimica adalah perusahaan yang terdiversifikasi, dan oleh karena itu, bukan pemain murni lithium. Namun, Sociedad Quimica mendapat manfaat yang sama dari ledakan lithium, dan kami berharap itu akan terus berlanjut.

Perusahaan ini didirikan pada tahun 1968, dan berbasis di Chili, yang memiliki cadangan litium terbesar kedua di dunia. Pendapatan hampir $11 miliar tahun ini lebih dari empat kali lipat dari tahun 2021 karena ledakan litium.

Kami tidak berharap pertumbuhan semacam itu akan berlanjut, tetapi basis pendapatan perusahaan akan tetap cukup tinggi mendekati $11 miliar di masa mendatang.

Sociedad Quimica tidak memiliki kenaikan dividen beruntun untuk dibicarakan, tapi itu karena membayar dividen variabel berdasarkan pendapatan dan arus kas tahun itu. Untuk tahun 2022, misalnya, total dividen yang diumumkan untuk ADR AS adalah $7.64 per saham. Itu bagus untuk hasil hampir 8% pada harga saham saat ini. Sementara dividen di masa depan bergantung pada pendapatan, kami yakin Sociedad Quimica kemungkinan besar akan memberikan imbal hasil tinggi di masa mendatang.

Turun ke Bawah untuk Lithium dan Dividen

Saham ketiga kami adalah Mineral Resources Ltd. (MALRF) , sebuah perusahaan yang mengoperasikan bisnis pertambangan dan jasa pertambangan yang terdiversifikasi yang berbasis di Australia. Perusahaan memiliki banyak lini bisnis di luar litium, tetapi seperti yang lain dalam daftar ini, bisnis perusahaan saat ini didominasi oleh komponen baterai.

Perusahaan ini didirikan pada tahun 1993, seharusnya menghasilkan pendapatan sekitar $4.3 miliar tahun ini, hampir dua kali lipat tingkat tahun 2021. Kami berharap pendapatan tumbuh kuat lagi tahun depan sebelum stabil, mirip dengan Sociedad Quimica.

Juga seperti Sociedad Quimica, Sumber Daya Mineral membayar dividen variabel. Total dividen tahun lalu mencapai $2.04 per saham, sementara dividen tahun ini hanya $0.68. Tidak mungkin untuk memprediksi apa yang akan dibayarkan perusahaan dari tahun ke tahun, tetapi kami memperkirakan dividen akan tetap ada di masa mendatang mengingat prospek pertumbuhan yang dimiliki perusahaan, terutama jika harga litium tetap kuat.

Final Thoughts

Munculnya EV telah menciptakan permintaan yang luar biasa secara tiba-tiba untuk senyawa tertentu, dengan litium berada tepat di urutan teratas daftar. Mengingat konsentrasi operasi penambangan litium, tidak banyak perusahaan yang mendapat manfaat dari permintaan litium EV yang meledak.

Kami melihat Albemarle, Sociedad Quimica, dan Mineral Resources sebagai tiga saham yang tidak hanya memiliki ukuran dan skala besar, tetapi juga prospek pertumbuhan yang baik, serta kemauan dan kemampuan untuk mengembalikan modal kepada pemegang saham melalui dividen.