Lindungi Portofolio Anda Dengan 3 Pemenang Beta Rendah Ini

Jangan menjadi idiot yang mengejar reli pasar beruang ini. OKE?

Saham dividen yang aman, baiklah. Itulah yang akan kita bicarakan hari ini. Trio stabilitas dan kewarasan yang tidak peduli jika kita melihat pingsan September atau jatuh Oktober.

Ya, di pasar beruang seperti ini kami menjual robekan. Tapi kita masih beli dips—kami hanya memastikan kami melakukannya dengan cerdas. Dan tetap beta rendah.

Duke Energy
DUK
(DUK), misalnya, memiliki beta 5 tahun sebesar 0.34. Ini berarti ia hanya bergerak 34% secepat pasar.

Dengan kata lain, pada hari-hari ketika S&P 500 turun 3%, saham ini seharusnya turun hanya sekitar 1.5%. Itulah teorinya.

Pada kenyataannya, itu bisa lebih baik. DUK naik 9% year-to-date sementara pasar yang lebih luas telah terpukul. Mari kita mulai di sini.

Duke Energi (DUK)

Hasil Dividen: 3.6%

Beta 1 Tahun: 0.45

Beta 5 Tahun: 0.34

Tempat apa yang lebih baik untuk memulai pencarian beta rendah kami selain sektor utilitas.

Sekali lagi, beta 1.0 berarti bahwa suatu saham sama fluktuatifnya dengan S&P 500—tidak lebih, tidak kurang. Saham utilitas secara keseluruhan memiliki beta lima tahun sekitar 0.5, yang berarti mereka secara efektif setengah bergejolak seperti pasar yang lebih luas.

Dan Duke Energy bahkan lebih tidak stabil daripada bahwa.

Sejauh perusahaan itu sendiri berjalan: Duke Energy adalah salah satu utilitas terbesar dalam permainan, melayani 8.2 juta pelanggan listrik di enam negara bagian dan 1.6 pelanggan gas alam lainnya di lima negara bagian.

Menyediakan listrik dan gas alam bukanlah industri dengan pertumbuhan tinggi. Banyak utilitas tidak dapat tumbuh karena mereka secara geografis mengakar, kecuali melalui akuisisi. Jadi, satu-satunya cara pendapatan bisa naik adalah melalui kenaikan tarif sederhana dari waktu ke waktu—dan pertumbuhan penduduk.

Pertimbangkan bahwa ace Duke di lengan baju. Ini memiliki kehadiran yang signifikan di empat dari 10 negara bagian teratas dalam pertumbuhan populasi numerik dari 2020-21:

• #2: Florida
• #4: Carolina Utara
• #6: Carolina Selatan
• #8: Tennessee

Pertumbuhan ini seharusnya memungkinkan DUK untuk terus meningkatkan dividennya meskipun rasio pembayaran yang cukup besar dan kuat lebih dari 80% dari keuntungan saat ini. Sayangnya, satu titik lemah untuk Duke adalah yang dimiliki sebagian besar utilitas: ekspansi pembayaran yang lambat. Intinya, kenaikan terbaru Duke hanya naik 2% (menjadi $1.005 per saham).

Namun, itu menjaga hasil DUK jauh di depan rata-rata sektor dan banyak lagi

Aliran
ALIRAN2
makanan
FLO
s (FLO)

Hasil Dividen: 3.2%

Beta 1 Tahun: 0.44

Beta 5 Tahun: 0.27

Kami akan menemukan tingkat pertumbuhan dividen yang sedikit lebih cepat di Bunga Makanan (FLO), yang menghasilkan banyak produk yang ada di dapur Anda saat ini.

Flowers Foods adalah spesialis toko roti yang berpusat di AS yang mencatatkan penjualan lebih dari $4 miliar tahun lalu. Banyak mereknya termasuk Nature's Own, Dave's Killer Bread, Sunbeam dan Wonder Bread, serta makanan ringan Tastykake dan Mrs. Freshley.

Jika Anda seorang pembaca biasa, Anda akan tahu bahwa saya baru-baru ini membahas mega-tren yang akan memperkuat stok makanan tertentu selama bertahun-tahun yang akan datang. Flowers Foods adalah apa yang saya sebut sebagai penerima manfaat tingkat kedua dari tren ini—meskipun tidak menyediakan input mentah dasar yang dibutuhkan dunia, ia masih bertanggung jawab atas salah satu bahan pokok paling dasar bagi jutaan orang Amerika.

Anda mungkin bertanya-tanya tentang hanya bagaimana bisnisnya tahan lama, bagaimanapun, mengingat laporan kuartal kedua yang cukup lemah yang melihat pendapatan jatuh di bawah konsensus Street. Tapi sepertinya kelemahan Flowers berasal dari langkahnya untuk menaikkan harga seiring dengan inflasi—yang terjadi lebih awal dari kebanyakan pesaing. Jadi, sementara konsumen yang sadar harga mungkin telah pindah ke merek lain dalam jangka pendek, mereka kemungkinan akan kembali karena merek lain menaikkan harga mereka sendiri untuk mengimbangi lonjakan biaya input.

Jika tidak, FLO telah menghabiskan enam tahun terakhir untuk meningkatkan dividennya dengan satu sen per saham setiap tahun, yang menghasilkan kenaikan sekitar 5% pada tahun 2022. Itu dan hasil yang tidak jauh lebih tinggi dari 3% bukanlah sesuatu yang perlu diteriakkan, tetapi Anda tidak dapat menemukan banyak tangan yang lebih stabil di pasar — ​​beta lima tahun FLO sebesar 0.27 berarti saham telah sekitar seperempat bergejolak seperti pasar selama waktu itu.

Kimberly-Clark
KMB
(KMB)

Hasil Dividen: 3.4%

Beta 1 Tahun: 0.41

Beta 5 Tahun: 0.32

Kimberly Clark (KMB) adalah spesialis makanan pokok lainnya seperti Flowers Foods, meskipun kontribusinya terutama terletak di ujung lain dari sistem pencernaan.

Selama satu setengah abad terakhir, Kimberly-Clark telah menjadi salah satu produsen produk perawatan pribadi terkemuka di dunia, membangun kerajaan kertas toilet dan popok yang kini menjangkau lebih dari 175 negara. Anda pasti pernah menggunakan salah satu mereknya di beberapa titik dalam hidup Anda—kertas toilet Scott atau Cottonelle, mungkin, atau handuk kertas Viva, popok Huggies atau Pull-Ups, tampon dan pembalut Kotex, atau Produk perawatan orang dewasa Depend, di antara banyak lainnya, masih banyak lagi.

Lini produk ini telah memicu pembayaran jangka panjang: Awal tahun ini, KMB menandai tahun ke-88 berturut-turut membayar dividen — dan kenaikan tahunan ke-50 berturut-turut, yang membuatnya tetap di jajaran Aristokrat Dividen selama kuartal terakhir- abad.

Tetapi mereka belum banyak mendukung kinerja berbagi, setidaknya tidak akhir-akhir ini.

Seperti halnya FLO, KMB telah berjuang dengan biaya input akhir-akhir ini, meskipun masih berhasil menghasilkan pertumbuhan pendapatan organik 9% yang luar biasa pada kuartal terakhir yang melampaui perkiraan analis. Yang masuk akal—produk Kimberly-Clark terlalu sulit untuk ditinggalkan, dan bahkan saat harga naik, banyak mereknya tetap yang paling kompetitif dalam hal biaya.

Namun, KMB hampir tidak terkalahkan; perusahaan menyebutkan dalam panggilan terbarunya bahwa pelanggan berusaha mencari penghematan di mana pun mereka bisa, termasuk pindah ke produk label pribadi.

Sementara itu, dividennya juga tampak menantang. Kenaikan pembayaran 2022 kurang dari 2% (menjadi $ 1.16 per saham). Ini tidak mengherankan mengingat rasio pembayaran maksimal 87%!

Brett Owens adalah kepala strategi investasi untuk Outlook pelawan. Untuk ide-ide penghasilan lebih besar, dapatkan salinan gratis laporan khusus terbarunya: Portofolio Pensiun Awal Anda: Dividen Besar—Setiap Bulan—Selamanya.

Pengungkapan: tidak ada