Saat mengelola sarang telur Anda di pensiun, ada sejumlah keputusan yang harus dibuat di sekitarnya yang tingkat penarikan untuk digunakan dan bagaimana menyeimbangkan kembali portofolio Anda. Namun, mungkin kunci yang paling penting adalah menjawab jenis investasi apa yang harus Anda lakukan setelah Anda meninggalkan dunia kerja. Keputusan strategis utama dalam hal ini bergantung pada apakah pensiunan harus beralih ke investasi pendapatan yang lebih aman atau investasi kekayaan, yang memiliki potensi imbalan yang lebih kuat. Sejauh menyangkut pensiunan, investasi pendapatan adalah pilihan yang jauh lebih baik dalam hal memastikan uang Anda bertahan selama tahun-tahun emas Anda, menurut sebuah studi Juli dari Dimensional Fund Advisors. Mari kita bandingkan strategi investasi kekayaan dan pendapatan untuk masa pensiun Anda.
A penasihat keuangan dapat membantu Anda membuat rencana keuangan untuk memaksimalkan tabungan pensiun Anda dan mencegah erosi dana Anda dari inflasi.
Investasi Berfokus pada Kekayaan vs. Berinvestasi Berfokus pada Pendapatan
Meskipun ada banyak jenis strategi investasi, dua yang paling umum adalah investasi yang berfokus pada kekayaan dan investasi yang berfokus pada pendapatan.
Investasi yang berfokus pada kekayaan, juga dikenal sebagai investasi pertumbuhan, bergantung pada keuntungan pasar saham untuk meningkatkan modal investor. Berinvestasi dalam saham biasa adalah contoh investasi yang berfokus pada kekayaan. Jika seorang investor membeli saham perusahaan seharga $100, misalnya, dan menjualnya saat nilainya $300, dia menambahkan kekayaan senilai $200 ke portofolio mereka, sepanjang pertumbuhan pasar.
Investasi yang berfokus pada pendapatan, di sisi lain, menargetkan investasi yang akan menghasilkan uang jaminan untuk portofolio Anda. Investasi yang berfokus pada pendapatan sering dianggap sebagai investasi yang kurang berisiko, tetapi dengan itu potensi imbalan yang besar berkurang. Membeli perusahaan obligasi adalah jenis investasi pendapatan. Dalam skenario ini, Anda membeli obligasi dari perusahaan, yang pada dasarnya berarti Anda meminjamkan uang perusahaan. Anda kemudian dibayar kembali dengan bunga selama periode waktu tertentu. Sekali lagi, tidak ada potensi rejeki nomplok besar yang datang dengan investasi kekayaan, tetapi Anda dijamin mendapatkan penghasilan tertentu. Saham dengan dividen adalah cara menggabungkan investasi kekayaan dan pendapatan: Ada potensi pertumbuhan besar dari saham, tetapi Anda juga akan melihat pembayaran dividen, uang yang dibayarkan kepada pemegang saham baik bulanan, triwulanan atau tahunan.
Penelitian Menunjukkan Investasi Pendapatan Lebih Aman untuk Pensiunan
Penasihat Dana Dimensi menerbitkan sebuah studi pada 26 Juli yang membandingkan tiga skenario investasi yang buruk. Ini termasuk pengembalian pasar saham yang buruk, inflasi meningkat dan tingkat bunga menurun. Studi tersebut menyimpulkan bahwa pensiunan yang mengambil pendekatan yang berfokus pada kekayaan untuk berinvestasi di masa pensiun mereka menghadapi risiko yang jauh lebih tinggi daripada mereka yang mengandalkan investasi pendapatan.
Saat membandingkan kedua jenis investor, Dimensional membayangkan skenario di mana keduanya memberikan kontribusi reguler ke rekening pensiun mulai usia 25 dan keduanya pensiun pada usia 65, dengan semua uang diinvestasikan dalam saham di awal tabungan mereka dan meluncur ke titik pendaratan akhirnya dengan investasi yang lebih aman dalam campuran seperti obligasi. Dalam simulasi ini, Dimensional mengharapkan kedua tipe investor tersebut merencanakan pensiun 30 tahun.
Investor pertama berakhir di 65 dengan portofolio yang 50% ekuitas dan 50% obligasi nominal jangka pendek. Investor kedua berakhir di 65 dengan portofolio yang 25% ekuitas dan 75% investasi pendapatan tetap. Dari sana, Dimensional menjalankan "tes stres pensiun" di mana sejumlah kondisi ekonomi diterapkan pada portofolio hipotetis untuk melihat bagaimana kinerjanya.
Untuk semua skenario, portofolio yang berfokus pada kekayaan kehabisan aset pada usia 85 5.7% sepanjang waktu, dan pada usia 95 30.1%. Sebaliknya, portofolio dengan investasi yang berfokus pada pendapatan gagal hanya 0.1% pada 85 dan 20.2% pada 95.
Inflasi dan Investasi Pensiun
Inflasi, secara sederhana didefinisikan, adalah kenaikan harga barang dan jasa di seluruh pasar, yang mengakibatkan uang memiliki daya beli yang lebih rendah. Sementara inflasi berdampak pada semua orang yang berpartisipasi dalam pasar, inflasi memiliki potensi untuk memiliki dampak yang lebih besar pada pensiunan yang tidak lagi secara aktif mendapatkan penghasilan, karena uang yang mereka simpan menjadi semakin tidak berharga seiring berjalannya waktu, yang berarti tabungan akan menutupi pengeluaran yang lebih sedikit.
Studi Dimensi secara khusus melihat bagaimana portofolio yang berfokus pada kekayaan dan pendapatan akan berjalan jika ada inflasi tinggi yang tidak terduga. Inflasi yang tinggi menghasilkan tingkat kegagalan 8.4% pada usia 85 untuk portofolio yang berfokus pada kekayaan, sedangkan portofolio yang berfokus pada pendapatan masih gagal hanya 0.1%. Pada 95, portofolio yang berfokus pada kekayaan kehabisan uang 36.3% dari waktu ketika ada inflasi yang lebih tinggi dari perkiraan, sedangkan tingkat kegagalan untuk portofolio yang berfokus pada pendapatan tetap di 20.2%.
Intinya
Anda memiliki banyak pilihan untuk dibuat saat Anda menabung untuk masa pensiun dan mengelola investasi Anda di masa pensiun itu sendiri. Salah satu keputusan besar berkisar pada bagaimana Anda akan membangun portofolio Anda setelah bagian penghasilan aktif dari hidup Anda selesai dan Anda hanya mencoba untuk melestarikan kekayaan Anda sehingga Anda bertahan sampai Anda mengocok koil fana ini. Studi ini menyajikan bukti kuat bahwa portofolio yang berfokus pada pendapatan adalah pilihan yang paling memungkinkan Anda menjalani hidup Anda tanpa bencana besar, jadi pastikan untuk mempertimbangkannya saat merencanakan investasi Anda selama masa pensiun.
Tips Perencanaan Pensiun
A penasihat keuangan dapat membantu Anda menyusun rencana keuangan untuk memastikan bahwa Anda memiliki cukup uang untuk membantu Anda melewati tahun-tahun emas Anda. Alat gratis SmartAsset mencocokkan Anda dengan hingga tiga penasihat keuangan di wilayah Anda, dan Anda dapat mewawancarai pasangan penasihat Anda tanpa biaya untuk memutuskan mana yang tepat untuk Anda. Jika Anda siap untuk menemukan penasihat yang dapat membantu Anda mencapai tujuan keuangan Anda, mulai sekarang.
Jika Anda tidak menabung untuk pensiun belum, mulai sekarang. Jika Anda memiliki akses ke rencana pensiun di tempat kerja seperti: 401 (k), pastikan untuk mengambil keuntungan dari itu.
Kredit foto: ©iStock.com/Aslan Alfan
Sumber: https://finance.yahoo.com/news/retirees-could-beat-inflation-investment-130037641.html