Reli Pasar Saham Jatuh Saat Powell Fed Mengisyaratkan Kenaikan Lebih Lambat, Tetapi Tingkat Puncak Lebih Tinggi

Dow Jones berjangka naik sedikit semalam, bersama dengan S&P 500 berjangka dan Nasdaq berjangka. Reli pasar saham mengalami kerugian besar pada hari Rabu setelah pertemuan Federal Reserve.

X

Indeks utama rebound setelah The Fed menaikkan suku bunga secara agresif lagi tetapi mengisyaratkan bahwa itu bisa mulai memperlambat laju kenaikan tarif. Namun, Ketua Fed Jerome Powell menyarankan bahwa suku bunga akan mencapai puncaknya pada level yang bahkan lebih tinggi dari perkiraan sebelumnya.

Investor harus berhati-hati karena reli pasar saham mengalami kerusakan. Tapi itu belum selesai.

Albemarle (ALB), Industri CF (CF), Qualcomm (QCOM), Terapi Sarepta (SRPT), Fortinet (FTNT), Pasar Robinhood (HOOD), World Wrestling Entertainment (WWE) Dan kecantikan peri (ELF) dilaporkan setelah penutupan. Ada beberapa pecundang dengan saham ELF dan Robinhood keduanya pemenang pendapatan.

Sebelum Kamis buka, Energi Cheniere (LNG) Dan Layanan Quanta (PWR) laporan. Baik saham Cheniere dan PWR diperdagangkan di dekat titik beli dalam waktu yang dangkal cangkir-dengan-pegangan pangkalan.

Stok LNG aktif Papan Peringkat IBD, sementara saham ALB, Sarepta Therapeutics, dan CF Industries berada di daftar pantauan Papan Peringkat. Stok CF dan SRPT ada di Rp 50.

Fed Pivot Untuk Memperlambat Kenaikan Suku Bunga

Seperti yang diharapkan, Federal Reserve menaikkan suku bunga sebesar 75 basis poin untuk pertemuan keempat berturut-turut, ke kisaran 3.75%-4%.

The Fed mengisyaratkan kecepatan yang lebih lambat untuk kenaikan suku bunga mengutip dampak pengetatan "kumulatif" yang tertinggal tahun ini.

"Dalam menentukan laju kenaikan di masa depan dalam kisaran target, Komite akan mempertimbangkan pengetatan kumulatif kebijakan moneter, kelambatan yang mempengaruhi kebijakan moneter terhadap kegiatan ekonomi dan inflasi, dan perkembangan ekonomi dan keuangan," menurut posting The Fed. -pernyataan rapat.

Powell Melihat Tingkat Puncak Lebih Tinggi

Ketua Fed Jerome Powell, berbicara tak lama setelah pengumuman pertemuan Fed, setuju bahwa pembuat kebijakan dapat memperlambat kenaikan suku bunga segera setelah Desember. Dia mengatakan "kecepatan" kenaikan suku bunga sekarang kurang penting daripada di mana suku bunga berakhir.

Tetapi Powell menyarankan bahwa suku bunga dana fed bisa berakhir lebih tinggi dari proyeksi September Fed sebesar 4.6%. Itu menunjukkan tingkat dana fed fund 4.75% -5%.

Pasar sekarang mengharapkan peluang 57% dari kenaikan suku bunga Desember sebesar 50 basis poin, naik sedikit dari lebih dari 50% pada hari Selasa. Itu akan mendorong suku bunga dana fed fund menjadi 4.25%-4.5%. Peluang saat ini mendukung setidaknya 50 basis poin pada pertemuan Februari, menjadi 4.75% -5%.

Laporan pekerjaan hari Jumat akan menjadi penting untuk menetapkan ekspektasi kenaikan suku bunga. Laporan pekerjaan November, serta dua laporan CPI, juga akan tiba sebelum keputusan kenaikan suku bunga berikutnya pada 14 Desember.

Dow Jones Futures Hari Ini

Dow Jones berjangka naik 0.1% vs. nilai wajar. S&P 500 berjangka naik 0.15% dan Nasdaq 100 berjangka naik 0.2%.

Minyak mentah berjangka turun 1%.

Indeks manajer pembelian jasa Caixin sektor swasta turun 0.9 poin pada Oktober menjadi 48.4, jatuh lebih jauh di bawah level impas 50. Laporan manufaktur dan jasa China lainnya juga menunjukkan kontraksi bulan lalu.

Ingat aksi semalam di Dow berjangka dan di tempat lain tidak selalu diterjemahkan ke dalam perdagangan aktual di reguler berikutnya pasar saham sidang.

Bergabunglah dengan pakar IBD saat mereka menganalisis saham yang dapat ditindaklanjuti dalam reli pasar saham di IBD Live

Reli Pasar Saham

Reli pasar saham awalnya rally pada kenaikan suku bunga Fed dan pernyataan kebijakan dovish, kemudian turun tajam karena Powell memberi sinyal titik akhir yang lebih tinggi untuk suku bunga dana federal.

Dow Jones Industrial Average turun 1.55% pada hari Rabu perdagangan pasar saham. Indeks S&P 500 jatuh 2.5%. Komposit Nasdaq terjual 0ff 3.4%. Russell 2000 bertopi kecil tergelincir 3.3%.

Imbal hasil Treasury 10-tahun naik 1 basis poin menjadi 4.06%, rebound dari level terendah intraday 3.98% segera setelah pertemuan Fed. Dolar AS juga melambung lebih tinggi.

Harga minyak mentah AS naik 1.8% menjadi $90 per barel. Gas alam berjangka melonjak 9.7%, melanjutkan tren pergerakan harian besar minggu ini.

ETFs

Diantara ETF terbaik, IBD 50 ETF Inovator (FFTY) mundur 2.1%, sedangkan ETF Peluang Breakout IBD Innovator (PERTANDINGAN) menyerah 2%. iShares Memperluas Sektor Teknologi-Perangkat Lunak ETF (IGV) anjlok 4.6%. ETF Semikonduktor Vektor VanEck (SMH) tergelincir 2.9%, dengan saham QCOM memegang saham SMH yang terkenal.

SPDR S&P Logam & ETF Pertambangan (XME) anjlok 6.1% dan ETF Global X US Infrastructure Development (MENGASPAL) 3.1%. ETF Global Jets AS (JET) turun 2.9%. SPDR S&P Pembangun Rumah ETF (XHB) tenggelam 3.8%. Energi Pilih SPDR ETF (XLE) turun 2.4% dan Financial Select SPDR ETF (XLF) kehilangan 1.3%. Dana SPDR Sektor Kesehatan Terpilih (XLV) menurun 1.7%.

Mencerminkan stok cerita yang lebih spekulatif, ARK Innovation ETF (ARKK) merosot 4.9% dan ARK Genomics ETF (ARKG) menurun 3.4%.

Lima Saham China Terbaik Untuk Ditonton Sekarang

Pendapatan

Pendapatan Albemarle melaporkan pendapatan yang melonjak, dengan mudah mengalahkan, tetapi pendapatan booming raksasa lithium itu gagal.

Saham ALB turun 4% dalam perdagangan semalam. Saham mundur 4.5% menjadi 266.52 pada hari Rabu, kembali di bawah garis 50 hari. Saham Albemarle tenggelam sebagian setelahnya Hidup (LTHM) penjualan melewatkan penayangan Selasa malam. Saham ALB memiliki 308.34 titik beli, Menurut Analisis MarketSmith. Tetapi pergerakan di atas tertinggi Kamis di 287.88 mungkin menawarkan entri awal.

Pendapatan dan pendapatan CF terlewatkan. Raksasa pupuk mengumumkan pembelian kembali $3 miliar, tetapi saham CF turun 5% setelah beberapa jam. Saham raksasa pupuk itu turun 4.3% pada hari Rabu menjadi 103.17, melemahkan garis 50-hari. Saham CF berada di basis dengan titik beli 119.70.

Penghasilan Fortinet teratas dilihat dan perusahaan keamanan siber dipandu sedikit lebih tinggi untuk Q4. Tapi tagihan Q3 sejalan sementara panduan tagihan ringan. Saham FTNT turun 11% dalam aksi yang diperpanjang, menandakan ujian terendah pasar bearish. Saham sudah jatuh 5.65% menjadi 53.23 pada hari Rabu, setelah sekali lagi mencapai resistensi pada garis 200-hari pada hari Selasa.

Sarepta melaporkan kerugian yang lebih besar dari perkiraan sementara penjualan juga meleset. Saham SRPT turun 3.5% semalam. Saham turun tipis 0.6% menjadi 113.42 pada hari Rabu, bertahan di atas 50 hari. Stok Sarepta memiliki 120.33 dasar datar titik beli.

Penghasilan Qualcomm sejalan sementara pendapatan hanya melewatkan tampilan fiskal Q4. Tetapi raksasa chip nirkabel itu mengarahkan lebih rendah tajam untuk Q1 saat ini, melihat lebih banyak kelemahan handset. Saham QCOM jatuh hampir 8% dalam perdagangan yang diperpanjang. Saham turun 4.1% pada hari Rabu menjadi 112.50. Saham Qualcomm turun dari posisi terendah pasar beruang Oktober tetapi di bawah garis geser 50 hari.

Penghasilan elf dengan mudah mengalahkan penayangan sementara penjualan juga memuncak. Saham ELF melonjak 11% setelah beberapa jam, kembali mendekati rekor tertinggi. Saham pembuat kosmetik terjangkau kehilangan 4.7% pada hari Rabu menjadi 41.66.

Penghasilan WWE sedikit meleset sementara pendapatan memuncak. WWE mengatakan telah mengakhiri penyelidikan atas dugaan pelanggaran oleh pendiri dan mantan CEO Vince McMahon. Saham tidak aktif dalam tindakan terlambat. Saham WWE turun 1.5% menjadi 77.54 pada hari Rabu, masih dalam kisaran titik beli 75.33 dari yang dangkal dasar cangkir.

Robinhood melaporkan kerugian yang lebih kecil dari perkiraan sementara pendapatannya turun. Aplikasi perdagangan menyesuaikan EBITDA positif di Q3 dan menurunkan panduannya untuk biaya operasional setahun penuh. Saham HOOD naik 2.6% menjadi 17.70 semalam, menandakan pergerakan kembali ke sekitar titik beli 11.73 dari basis terbawah. Saham merosot 4.4% pada hari Rabu menjadi 11.40, jatuh dari zona beli.

Atur Waktu Pasar Dengan Strategi Pasar ETF IBD

Analisis Reli Pasar

Reli pasar saham memiliki tipuan pada Rabu. Setelah reli ke tertinggi sesi pada pernyataan kebijakan pertemuan Fed yang dovish, saham jatuh ke posisi terendah sesi karena komentar Powell yang lebih hawkish.

Investor telah bertaruh pada poros Fed untuk kenaikan suku bunga yang lebih kecil, tetapi secara implisit mengharapkan transisi cepat dari kenaikan suku bunga yang lebih lambat ke jeda langsung. Kepala Fed Powell mengisyaratkan bahwa yang terakhir masih jauh.

Diperdebatkan, Powell dan rekan-rekannya di Fed mencapai tiga tujuan: 1. Memberi sinyal laju kenaikan suku bunga yang lebih lambat. 2. Masih terlihat tangguh pada inflasi. 3. Jangan memicu reli pasar yang besar, yang dapat merusak perjuangan inflasi mereka.

Komposit Nasdaq, yang telah mencapai resistance di dekat garis 50-harinya, jatuh di bawah garis 21-harinya. Khususnya, Nasdaq ditutup di bawah level terendah 21 Oktober hari lanjutan. Itu adalah tanda bearish.

Indeks kunci lainnya tidak melemahkan posisi terendah FTD mereka, tetapi masih mengalami kerusakan.

S&P 500 menukik di bawah garis 50 hari dan ditutup di bawah garis 21 hari. Dow Jones tenggelam di bawah garis 200 hari. Russell 2000 berkapitalisasi kecil, yang telah bergerak mendekati 200-harinya, jatuh hampir ke 50-harinya.

Untuk saat ini, reli pasar saham telah terpukul. Nasdaq, yang telah tertinggal dalam perjalanannya, terlihat paling lemah. Teknisi Megacap dan nama perangkat lunak cloud sedang berjuang mati-matian. Di sisi lain, Dow Jones bisa dibilang akan mundur.

Yang penting sekarang adalah bagaimana indeks utama dan saham-saham terkemuka merespons.

Ada kemungkinan bahwa aksi pasar whipsaw berlanjut pada hari Kamis. Saham dan imbal hasil Treasury sering kali memiliki reaksi besar di hari kedua terhadap pertemuan Fed, sering kali berbalik arah dari langkah awal.

Kemudian pada hari Jumat, laporan pekerjaan tampak besar.

Mengapa Alat IBD Ini Menyederhanakan Menghanguskanch Untuk Saham Teratas

Apa yang harus dilakukan sekarang

Ada alasan untuk berhati-hati menuju pertemuan Fed, dan itu ternyata dibenarkan. Investor mungkin telah menjamin untuk menjual beberapa saham, baik untuk mengurangi eksposur keseluruhan atau hanya untuk mengambil keuntungan atau memotong kerugian atas nama individu.

Bahkan selain dari rencana kenaikan suku bunga Fed dan laporan pekerjaan yang akan datang, ini adalah pertengahan musim pendapatan. Beberapa saham yang berada di atau dekat area beli dijual pada laba hari Rabu, termasuk Energi Devon (DVN), Hidup (LTHM), ATI (ATI) Dan Perangkat Lunak Paycom (PEMBAYARAN).

Investor mungkin ingin meninjau kepemilikan mereka untuk melihat apakah ada posisi lain yang harus dipotong, karena tindakan teknis, pendapatan yang menjulang atau manajemen portofolio secara keseluruhan.

Pasar saham bisa tetap bergejolak melalui laporan pekerjaan hari Jumat.

Tapi ini masih merupakan reli pasar yang dikonfirmasi. Banyak saham masih dekat untuk membeli area meskipun kerugian hari Rabu. Jadi siapkan daftar pantauan Anda dan tetap terlibat.

Baca Gambaran Besar setiap hari untuk tetap sinkron dengan arah pasar dan saham serta sektor unggulan.

Ikuti Ed Carson di Twitter di @Ibd_cirebon untuk pembaruan pasar saham dan banyak lagi.

ANDA MUNGKIN JUGA SUKA:

Ingin Mendapatkan Keuntungan Cepat Dan Menghindari Kerugian Besar? Coba SwingTrader

Saham Pertumbuhan Terbaik Untuk Dibeli dan Ditonton

IBD Digital: Buka Daftar Saham Premium, Alat, dan Analisis IBD Hari Ini

Tesla Vs. BYD: Raksasa EV Mana yang Lebih Baik Dibeli?