Saham telemedicine ini bisa melonjak 60%: Citi

Goodrx Holdings Inc (NASDAQ: GDRX) berakhir naik hampir 20% pada hari Kamis setelah seorang analis Citi mengeluarkan catatan bullish pada perusahaan telemedicine yang berbasis di California.

Saham Goodrx naik menjadi $7.0 per saham

Daniel Grosslight mengambil alih liputan dari stok kesehatan pagi ini dengan peringkat "beli" dan target harga $7.0 yang mewakili kenaikan 60% pada penutupan sebelumnya.

Apakah Anda mencari berita cepat, tips hangat, dan analisis pasar?

Daftar untuk buletin Invezz, hari ini.

Dia positif di Goodrx karena mendapat manfaat dari distribusi obat yang tidak efisien. Catatan itu berbunyi:

Ini memakan saluran distribusi obat yang kompleks dan buram yang, menurut pandangan kami, merugikan pasien. Meskipun demikian, kami tidak melihat irasionalitas/kompleksitas/keburaman distribusi obat mereda dalam waktu dekat.

Analis menerapkan kelipatan 15 kali pada perkiraan EBITDA yang disesuaikan untuk tahun fiskal 2023. Dibandingkan awal tahun 2022, Goodrx saat ini turun lebih dari 80%.

Goodrx dapat mengatasi tantangan jangka pendeknya

Grosslight setuju bahwa meningkatnya persaingan dan renegosiasi dengan Kroger tetap menjadi angin sakal untuk saham Goodrx tetapi yakin bahwa ini bukan hambatan eksistensial dan hanya dapat memoderasi margin EBITDA dan pertumbuhan pendapatan dalam waktu dekat.

Bulan lalu, perusahaan kartu diskon apotek melaporkan hasil keuangannya untuk kuartal ketiga yang dengan mudah melampaui ekspektasi Street. Analis menulis:

Dalam pandangan kami, GDRX akan terus berperan penting dalam menghadirkan transparansi/konsumerisme ke pasar yang secara historis tidak dapat dibeli.

Namun, Goodrx mengarahkan pendapatan kuartal keempatnya turun antara $175 juta dan $180 juta. Sebagai perbandingan, analis berada di $204 juta. Juga di bulan November, Wheel diperoleh Teknologi perawatan virtual backend Goodrx Care.