Saham dividen dengan imbal hasil tinggi telah dilihat lebih baik daripada saham dengan pertumbuhan berlipat ganda akhir-akhir ini. Setelah satu bulan lagi penjualan di seluruh pasar yang berlebihan, hasil dari banyak saham dividen teratas sedikit lebih kaya.
Ketika The Fed menaikkan suku bunga lebih lanjut, pertumbuhan dan nilai bisa terus dibanting. Minggu ini, The Fed mengisyaratkan bahwa itu lebih dari bersedia untuk mempertahankan kenaikan suku bunga datang sampai inflasi mundur, bahkan jika itu berarti membahayakan "pendaratan lunak" dan menimbulkan lebih banyak rasa sakit di pasar.
Saham dividen berbiaya rendah mungkin atau mungkin tidak bertindak sebagai tempat berlindung yang aman karena lebih banyak kenaikan suku bunga masuk. Namun, pembayaran yang cukup besar dari berbagai hasil tinggi dapat membantu investor mengatasi perairan berombak dengan lebih baik. Jauh lebih baik untuk mendapatkan bayaran dividen tunai untuk mengarungi lautan yang ganas ini daripada dibiarkan tanpa apa-apa selain mual yang buruk karena menanggung perjalanan rollercoaster pasar ini.
Dalam bagian ini, kita akan menggunakan Alat Perbandingan TipRanks untuk mengevaluasi tiga saham dividen berkinerja terbaik untuk melihat mana yang menawarkan keuntungan paling besar bagi investor.
Altria Group (MO)
Altria adalah perusahaan rokok besar dengan hasil dividen yang tinggi sebesar 6.7%. Tahun ini, saham naik lebih dari 12%, menghancurkan S&P 500, yang tetap berada di wilayah koreksi yang dalam. Tidak diragukan lagi, Altria adalah permainan nilai, tetapi itu adalah salah satu yang berada di sisi yang salah dari tren sekuler.
Rokok sedang dalam perjalanan keluar. Regulasi potensial dapat lebih mempercepat kontraksi sekuler jangka panjang dalam produk tembakau. Altria berada di tempat yang tidak menyenangkan untuk jangka panjang.
Namun, untuk saat ini, dividen lebih dari sekadar aman, dan bisnis vaping akan membantu mengimbangi beberapa kelemahan jangka panjang dan mendorong pertumbuhan dividen yang moderat.
Untuk kuartal terakhir, Altria memberikan hasil in-line. Pendapatan mencapai $ 4.8 miliar, dengan pendapatan per saham $ 1.12, hampir tidak mengalahkan perkiraan konsensus $ 1.09. Tidak banyak kejutan di kuarter ini. Di pasar yang gelisah karena ketidakpastian makro, kurangnya kejutan harus dilihat sebagai hal yang baik.
Dengan beta 0.61 dan kelipatan penjualan 4.6 kali, saham MO adalah tempat yang menarik untuk bersembunyi di tengah volatilitas pasar baru-baru ini. Namun, kesehatan margin Altria siap menurun seiring waktu, membuat saham menjadi investasi jangka panjang yang dipertanyakan bagi mereka yang ingin menghasilkan alfa.
Beralih ke Wall Street, analis agak bullish, dengan target harga rata-rata Altria $55.67 menyiratkan kenaikan 9% dari level saat ini. (Lihat perkiraan saham Altria di TipRanks)
Komunikasi Shaw (RDS)
Shaw Communications adalah perusahaan telekomunikasi Kanada yang ingin diakuisisi oleh saingan utama Rogers Communications seharga C$26 miliar. Saham Shaw melonjak ketika kesepakatan itu diumumkan hampir satu tahun lalu. Sejak itu, saham Shaw secara bertahap tenggelam lebih rendah karena investor mempertanyakan apakah kesepakatan itu akan berakhir.
Tidak diragukan lagi, dunia telekomunikasi Kanada tidak sekompetitif di negara bagian. Kanada membayar beberapa tagihan nirkabel tertinggi di planet ini, dan kesepakatan telekomunikasi besar pasti akan menarik perhatian regulator federal.
Hari ini, merger Shaw-Rogers sedang berlangsung. Biro persaingan Kanada dapat turun tangan dan memblokir kesepakatan agar tidak tercapai. Dengan saham kelas B yang diperdagangkan TSX Shaw saat ini diperdagangkan pada C$35 dan perubahan per saham, ada keuntungan bagus yang bisa didapat jika kesepakatan berhasil. Setelah disetujui, saham kelas B bisa bernilai C$40.50, atau sekitar 15% keuntungan dari level saat ini.
Memang, peluang arbitrase merger datang dengan bagian risiko yang adil. Meskipun potensi keuntungan dari persetujuan kesepakatan tidak terlalu tinggi, saya pikir penolakan kesepakatan tidak akan terlalu buruk bagi pemegang saham. Lebih lanjut, divestasi bisnis seluler Shaw, Freedom Mobile, dapat meningkatkan peluang lampu hijau peraturan.
Jika merger akhirnya diblokir, saham kelas B bisa jatuh kembali ke kisaran $25-30. Bagi mereka yang mencari dividen yang bagus (saat ini menghasilkan sekitar 3.4%) dan perlindungan relatif dari volatilitas, SJR tampaknya memiliki risiko/imbalan yang layak pada level ini.
Melihat rincian konsensus, 1 Beli dan 2 Tahan telah diterbitkan dalam tiga bulan terakhir. Hasilnya, SJR mendapat peringkat konsensus Beli Sedang. Mengingat target harga rata-rata $31.60, saham bisa naik ~12% di tahun depan. (Lihat perkiraan saham SJR di TipRanks)
Minyak Turmalin adalah salah satu stok energi terpanas di Kanada, dengan keuntungan luar biasa sebesar 73% dari tahun ke tahun. Saham sekarang naik 149% selama setahun terakhir saja. Berkat pergerakan parabola yang lebih tinggi, hasil dividen telah dikompresi menjadi hanya 1.1%.
Meskipun momentumnya mengesankan, sahamnya masih tampak murah dengan hanya 11.1 kali lipat dari laba. Tidak diragukan lagi, lonjakan harga minyak baru-baru ini adalah alasan utama permainan energi Albertan tampaknya menjadi lebih murah di tengah lonjakan harga sahamnya.
Semakin lama harga komoditas tetap tinggi, prospek penghasil uang Tourmaline akan semakin menjanjikan. Sederhananya, perusahaan berenang dalam arus kas bebas. Perusahaan baru-baru ini mengumumkan dividen khusus lainnya sebesar $1.50 per saham. Lebih banyak dividen khusus seperti itu bisa ada di kartu selama tahun mendatang, karena perusahaan mendapati dirinya menghasilkan lebih banyak uang daripada yang tahu apa yang harus dilakukan.
Kecuali komoditas jatuh dari tebing, sulit untuk membayangkan skenario yang melihat saham TOU menyerahkan keuntungan luar biasa yang dipostingnya selama setahun terakhir.
Beralih ke Wall Street, analis optimis, dengan target harga Turmalin rata-rata $64.01 menyiratkan kenaikan 13% dari level hari ini. (Lihat perkiraan stok TRMLF di TipRanks)
Kesimpulan
Tidak banyak tempat untuk bersembunyi dari volatilitas hari ini. Tiga saham dividen hanyalah beberapa dari permainan yang kurang dipengaruhi oleh pasar yang lebih luas. Dari tiga drama, analis Wall Street tampak paling bullish pada Tourmaline Oil.
Untuk menemukan ide bagus untuk perdagangan saham dividen dengan valuasi yang menarik, kunjungi TipRanks' Saham Terbaik untuk Dibeli, alat yang baru diluncurkan yang menyatukan semua wawasan ekuitas TipRanks.
Baca lengkap Penolakan tanggung jawab & Penyingkapan
Sumber: https://finance.yahoo.com/news/top-performing-dividend-stocks-look-205900666.html