Anda mendapatkan beberapa hutang pinjaman mahasiswa dihapus, tetapi bagaimana dengan sisanya?

“Januari akan tiba sebelum Anda menyadarinya,” kata Damian Dunn, perencana keuangan bersertifikat dan wakil presiden platform kesehatan keuangan perusahaan Your Money Line.

Pembayaran dilanjutkan pada Januari 2023. Tapi, kata Dunn, dengan liburan yang akan datang, antara sekarang dan Januari adalah waktu belanja dan pinjaman utama bagi banyak orang. Akibatnya, banyak peminjam mungkin terlalu banyak bekerja di bulan Januari jika mereka tidak merencanakannya sekarang.

Mereka tidak akan hanya melanjutkan di mana mereka tinggalkan pada Maret 2020, ketika pembayaran dan bunga dihentikan. Jumlah dan opsi pembayaran bisa berbeda.

Peminjam dapat mengharapkan sisa saldo pinjaman mereka diamortisasi kembali setelah pembatalan. Itu berarti jumlah pembatalan mereka, baik $10,000 atau $20,000, akan dipotong dari total hutang mereka. Waktu pembayaran mereka tidak akan berubah, tetapi mereka akan mendapatkan tagihan bulanan baru berdasarkan perhitungan ulang sisa saldo. Banyak peminjam akan melihat tagihan yang lebih kecil sebagai hasilnya.

Inilah yang harus dilakukan selanjutnya.

Jika Anda bekerja di layanan publik

Prioritaskan menyelesaikan Pengampunan Pinjaman Layanan Umum, atau PSLF, pengabaian jika pekerjaan Anda membuat Anda memenuhi syarat. Departemen Pendidikan dapat menghitung lebih banyak pembayaran terhadap 120 yang dibutuhkan untuk pengampunan di bawah pengabaian. Ini berarti Anda bisa melihat pengampunan penuh lebih cepat.

Hari terakhir untuk mengajukan pengabaian adalah 31 Oktober.

Anda masih dapat mengajukan permohonan PSLF setelah pengabaian berakhir, tetapi persyaratannya tidak akan terlalu murah hati.

Jika Anda merasa nyaman dengan pembayaran reguler Anda

Jika Anda telah melakukan pembayaran rutin selama jeda pandemi tanpa beban keuangan, lanjutkan melakukannya. Menjaga pembayaran selama pandemi berarti Anda menghemat uang karena dolar Anda langsung masuk ke saldo pokok.

Namun, jika Anda tidak melakukan pembayaran selama pandemi, mulailah menyisihkan jumlah pembayaran Anda sekarang untuk memastikannya sesuai dengan anggaran Anda. Dengan demikian, Anda dapat membayar lump sum tiga bulan setelah pembayaran dilanjutkan.

Jika tagihan pinjaman pelajar Anda lebih kecil setelah pembatalan diterapkan, tetap lakukan jumlah pembayaran asli Anda jika Anda bisa. Dengan cara ini, Anda akan menghemat uang untuk biaya bunga dan membayar utang Anda lebih cepat.

Membuat ruang dalam keuangan Anda memungkinkan Anda waktu untuk menyesuaikan anggaran Anda jika perlu. Tetapi Anda memiliki pilihan lain jika Anda tidak dapat membuatnya bekerja.

Baca: Apakah pinjaman mahasiswa Anda diampuni? Di sinilah tempat untuk menaruh uang ekstra itu sekarang

Jika Anda membutuhkan pembayaran bulanan yang lebih kecil

Jika Anda tahu Anda akan mengalami masalah dalam melakukan pembayaran bulanan, hubungi penyedia layanan Anda untuk mendiskusikan opsi pembayaran berdasarkan pendapatan, atau Rp. Empat rencana pembayaran berbasis pendapatan saat ini menetapkan pembayaran Anda sebesar 10% dari pendapatan diskresioner Anda. Pembayaran dapat ditetapkan pada $0 jika penghasilan Anda rendah.

Paket ini juga menghapus sisa saldo Anda setelah 20 atau 25 tahun.

Peminjam juga dapat menantikan pembayaran baru yang didorong oleh pendapatan opsi, diumumkan bersamaan dengan pembatalan. Paket baru akan mengurangi jumlah pendapatan yang dianggap sebagai pilihan dan mengurangi separuh persentase pembayaran menjadi 5%. Ini juga akan memotong waktu untuk pengampunan menjadi lima tahun bagi mereka yang total saldo pinjaman aslinya adalah $ 12,000 atau kurang.

Sementara bunga yang belum dibayar terus bertambah dan dikapitalisasi di bawah rencana yang ada, pemerintah akan menutupi bunga yang belum dibayar dengan Rp baru. Ini berarti peminjam yang ingin mengurangi pembayaran bulanan mereka — berpotensi setengah atau lebih — dan tidak keberatan memperpanjang jangka waktu pembayaran mereka dapat memperoleh manfaat paling besar dari paket baru.

Namun, peminjam berpenghasilan tinggi mungkin tidak melihat pembayaran yang lebih rendah dengan pembayaran yang didorong oleh pendapatan.

Terkait: Terus maju dalam pengampunan pinjaman mahasiswa federal - apa selanjutnya?

Jika Anda ingin melunasi hutang Anda lebih cepat

Jika Anda ingin melunasi hutang Anda lebih cepat dan tidak ingin membiayai kembali dengan pemberi pinjaman swasta, strategi terbaik adalah:

• Tetap dengan rencana pembayaran standar.

• Lakukan pembayaran ekstra dan minta penyedia layanan Anda untuk menerapkannya ke pokok pinjaman.

• Lakukan pembayaran dua mingguan alih-alih pembayaran bulanan.

Pertimbangkan untuk membiayai kembali jika Anda memiliki pinjaman pelajar swasta atau utang federal yang memiliki tingkat bunga lebih tinggi.

Dengan refinancing pinjaman mahasiswa, peminjam mengganti pinjaman mereka yang ada dengan yang baru. Idealnya, pinjaman baru akan memiliki tingkat bunga yang lebih rendah dan jangka waktu pembayaran yang lebih menguntungkan.

Tingkat pembiayaan kembali pinjaman mahasiswa telah meningkat, tetapi peminjam dengan profil kredit terkuat mungkin masih menemukan tingkat yang lebih rendah.

Peminjam tidak boleh membiayai kembali hingga setidaknya 2023 — setelah pembatalan diterapkan ke akun mereka dan toleransi bebas bunga berakhir. Jika Anda membiayai kembali, pinjaman mahasiswa federal Anda akan menjadi pribadi dan tidak lagi memenuhi syarat untuk manfaat federal, seperti pengampunan dan Rp.

Keputusan untuk membiayai kembali harus bermuara pada keuntungan finansial jangka panjang, kata Clark Kendall, perencana keuangan bersertifikat dan presiden Kendall Capital Management. Misalnya, jika Anda bisa mendapatkan dari tingkat 7% ke tingkat 5%, Anda dapat menghemat 2% itu atau meningkatkan kontribusi 401 (k) Anda.

Juga lihat: Anda memiliki $10,000 dalam utang pinjaman mahasiswa dibatalkan. Haruskah Anda melunasi tagihan kartu kredit Anda — atau memanfaatkan pasar saham yang bearish?

Dunn memperingatkan peminjam juga untuk mempertimbangkan risiko kehilangan tunjangan federal. "Saya akan memeriksa ulang matematika dan memastikan Anda akan berada di posisi yang lebih baik," katanya. "Mungkin pembayaran yang sedikit lebih kecil tidak lebih besar daripada manfaat keseluruhan memiliki perlindungan federal."

Selebihnya Dari NerdWallet

Cecilia Clark menulis untuk NerdWallet. Surel: [email dilindungi].