Pernyataan 401(k) triwulanan Anda berikutnya mungkin mengkhawatirkan. Inilah alasannya

Lonceng alarm internal Anda mungkin berdering saat membaca pernyataan rencana 401(k) Anda berikutnya — setidaknya memerah pada awalnya.

Pernyataan 401(k) tradisional — pemberitahuan rutin yang datang melalui pos atau online — menunjukkan kepada investor berapa banyak uang yang telah mereka tabung untuk masa pensiun, di antara informasi lain seperti alokasi investasi. Segera, mereka juga akan melihat bagaimana sarang telur mereka diterjemahkan menjadi aliran pendapatan bulanan.

Ini adalah bagian dari upaya berkelanjutan oleh pembuat kebijakan untuk membingkai ulang bagaimana orang Amerika berpikir tentang tabungan pensiun: sebagai gaji tetap dari pekerjaan atau pembayaran Jaminan Sosial, misalnya, bukan sekaligus.

Yang terakhir mungkin memberi tahu investor sedikit tentang bagaimana total tabungan mereka akan atau tidak akan cukup mendanai gaya hidup pensiun mereka. Telur sarang $ 125,000 mungkin terdengar seperti jumlah yang cukup untuk beberapa penabung, tetapi mungkin tampak kurang begitu jika mereka menyadarinya diterjemahkan menjadi kira-kira $500 atau $600 sebulan, misalnya.

"Untuk sebagian besar orang Amerika, itu akan menjadi panggilan bangun," Richard Kaplan, seorang profesor hukum di University of Illinois, mengatakan tentang pengungkapan baru.

Banyak penabung akan melihat pengungkapan untuk pertama kalinya pada laporan triwulanan berikutnya, karena Departemen Tenaga Kerja AS Persyaratan. Pernyataan tersebut, yang dikeluarkan oleh administrator rencana, akan tiba dalam beberapa hari dan minggu setelah 30 Juni.

Kebijakan baru ini merupakan hasil dari undang-undang federal — Secure Act — disahkan di 2019.

Pekerja harus menggunakan perkiraan sebagai panduan kasar, bukan Injil atau sebagai jaminan, kata Kaplan.

Dalam istilah teknis, mereka menunjukkan berapa perkiraan pendapatan yang akan Anda dapatkan per bulan selama sisa hidup Anda jika Anda membeli anuitas dengan tabungan 401 (k) Anda pada usia 67 tahun.

Ada dua perkiraan: Satu untuk anuitas "seumur hidup", yang membayar pendapatan kepada pembeli individu seumur hidup. Yang lainnya adalah untuk anuitas "bersama dan selamat yang memenuhi syarat", yang membayar pendapatan untuk individu dan pasangan yang masih hidup seumur hidup.

Perkiraan didasarkan pada saldo 401(k) Anda saat ini. Mereka tidak, misalnya, memproyeksikan bagaimana tabungan seorang berusia 35 tahun akan tumbuh dan bagaimana sarang telur masa depan itu akan diterjemahkan menjadi pendapatan bulanan. Akibatnya, pendapatan mereka mungkin tampak remeh pada pandangan pertama.

Lebih dari Keuangan Pribadi:
Kongres mendorong rencana pensiun nasional yang baru
Langkah-langkah kunci yang dapat diambil wanita untuk menutup kesenjangan tabungan pensiun
Potongan pajak pensiun meninggalkan penabung kelas menengah di belakang

Ilustrasi juga tidak memperhitungkan Jaminan Sosial atau penghematan apa pun di luar rencana 401 (k) — yang berarti perkiraannya mungkin setidaknya sedikit kurang terwakili. Mereka juga menganggap saldo penuh Anda sudah penuh”berada di tangan," yang mungkin tidak terjadi.

Perkiraan tersebut kemungkinan akan paling dapat ditindaklanjuti bagi penabung dengan banyak tahun untuk pensiun daripada mereka yang mendekati usia pensiun, karena yang pertama memiliki lebih banyak waktu untuk mengoreksi, kata Kaplan.

“Sebagian besar ditujukan pada orang yang lebih muda, dengan ini menjadi koreksi di tengah-tengah,” kata Kaplan.

Mungkin aspek yang paling berguna dari kebijakan baru ini adalah bagaimana hal itu membantu orang-orang menata ulang pemikiran mereka seputar tabungan pensiun, menurut Philip Chao, kepala investasi dan kepala investasi di Experiential Wealth, yang berbasis di Cabin John, Maryland.

Orang biasa menyimpan uang dengan setiap gaji tanpa memikirkan tujuan pendapatan di masa depan. Penabung malah harus bertanya pada diri sendiri: Berapa banyak dari gaji saya sebelumnya yang ingin saya ganti di masa pensiun? kata Chao.

Seseorang yang memperoleh $100,000 setahun sebelum pajak dapat memutuskan $70,000 atau $80,000 per tahun dalam masa pensiun akan cukup untuk mendanai gaya hidup mereka.

Setiap 401 (k) tabungan, pendapatan pensiun dan pembayaran Jaminan Sosial kemudian akan bertujuan untuk menggantikan jumlah pendapatan bulanan atau tahunan itu, kata Chao. Pendapatan itu umumnya akan memenuhi dua ember: pengeluaran penting (seperti perumahan dan makanan) atau pengeluaran tambahan (seperti liburan).

“Saya pikir ini sangat membantu untuk membantu orang mulai berpikir tentang hasil, dan tidak menekankan tumpukan uang yang besar,” kata Chao tentang ilustrasi baru. “Ini benar-benar tentang berapa banyak uang yang saya butuhkan untuk memberi saya pendapatan seumur hidup yang berkelanjutan. Apa nomor itu?”

Tanpa melalui latihan penganggaran yang kasar ini, orang Amerika mungkin menabung terlalu banyak atau terlalu sedikit tanpa menyadarinya.

“Kita harus menabung cukup untuk apa yang kita butuhkan, tidak menjadi liar,” kata Chao. “Tapi apa cukup? Jika Anda tidak tahu apa yang cukup, bagaimana Anda tahu bahwa Anda sudah cukup menabung?”

Tidak seperti persyaratan Departemen Tenaga Kerja yang baru, banyak administrator rencana menawarkan sumber daya online yang membantu 401(k) investor mengukur bagaimana saldo akun mereka saat ini akan mendanai kebutuhan pendapatan masa depan mereka, dengan mempertimbangkan beberapa asumsi tentang pendapatan investasi dan tingkat kontribusi saat ini.

Setelah mendapatkan "kebangkitan kasar" dari ilustrasi pendapatan baru, penabung dapat menggunakan kalkulator online rencana mereka untuk mendapatkan pemahaman yang lebih baik tentang situasi mereka dan mengubah kontribusi mereka sesuai kebutuhan, kata Chao.

Misalnya, investor mungkin menyimpan 3% dari gaji mereka sementara majikan mereka menawarkan 401 (k) kecocokan dolar untuk dolar hingga 4% - yang berarti pekerja secara efektif meninggalkan uang gratis di atas meja, katanya.