bagaimana menjadi seorang ahli dan mencapai profitabilitas yang tinggi

Instrumen Blockchain sama sekali tidak menyerupai aset tradisional seperti ekuitas, obligasi, real estat, atau setara kas lainnya. Oleh karena itu, memahami perubahan perilaku pasar adalah masalah yang tidak dapat didekati dengan menggunakan teknik analisis yang sama seperti untuk aset tradisional. Kami memerlukan jenis studi baru yang memadatkan data dari blockchain terbuka untuk memberikan sudut pandang yang berbeda, taktik perdagangan yang kuat, dan manajemen posisi.

Kami sekarang dapat mengekstrak kumpulan data besar dari buku besar umum setiap aset berkat analisis on-chain. Meskipun ukuran sampelnya kecil, kami tetap dapat merekam setiap tindakan on-chain sebelumnya. Pengumpulan data blockchain sangat penting untuk menganalisis investor dan sentimen pasar. Apakah Anda seorang pedagang cryptocurrency berpengalaman atau tidak, menemukan koin undervalued/overvalued membutuhkan penggunaan data yang disederhanakan.

Posting ini akan membahas setiap aspek analisis on-chain dan membantu Anda memulai dengan beberapa sumber daya dan analis on-chain teratas yang tersedia saat ini. Mari kita pergi.

Analisis On-Chain: Apa itu?

On-Chain adalah analisis tunggal yang menetapkan pandangan makro pasar cryptocurrency dengan mempertimbangkan buku besar aset dan catatan dinamika pasar yang tidak dapat diubah. Analis on-chain mengevaluasi dinamika penawaran dan permintaan, perilaku manusia, tren pembelian/penjualan, dan aktivitas penambang menggunakan informasi yang sangat transparan ini.

Kami benar-benar dapat mengembangkan sudut pandang potensial untuk memahami pasar terbuka ini dengan memiliki ingatan yang sempurna dari setiap transaksi, setiap perdagangan, dan setiap stempel waktu. Anda tidak perlu menjadi ilmuwan data atau programmer untuk melakukan analisis on-chain; semua yang perlu Anda ketahui tentang jaringan kripto adalah bagaimana mereka bekerja dan bagaimana pengguna berinteraksi dengan mereka.

Analisis On-Chain di Masa Lalu

Sementara sebagian besar alat on-chain canggih dibuat selama tiga hingga empat tahun terakhir, beberapa langkah yang masih digunakan hari ini berasal dari tahun 2011. Kami dapat menentukan kapan koin dihancurkan berkat metrik penilaian bitcoin untuk menunjukkan usia alamat bitcoin. Rasio Nilai Jaringan terhadap Transaksi (NVT), salah satu ukuran yang paling disukai, dibuat pada tahun 2017 oleh Chris Burniske dan Jack Tatar.

Kami dapat secara tepat menghitung nilai utilitas cryptocurrency menggunakan rasio NVT, dan juga membantu dalam menentukan utilitas transaksional blockchain.

Kami sering membandingkan rasio NVT dengan rasio harga-pendapatan, yang terkait dengan ekuitas dan dapat digunakan dengan cara yang sama untuk mengidentifikasi perusahaan dan koin yang meningkatkan nilai. Untuk meningkatkan akurasi statistik khusus ini, beberapa iterasi dilakukan. Ambil Network Value to Transaction ratio Signal (NVTS), sebuah statistik yang dibuat dengan mengambil rata-rata pergerakan 9 hari, sebagai ilustrasi.

Peningkatan terbaru pada statistik ini dibuat oleh Coinmetrics, salah satu alat rantai terbesar di industri, yang juga menggunakan pasokan float gratis untuk meningkatkan rasio.

Ada banyak metrik yang dapat Anda gunakan untuk mengembangkan berbagai perspektif di pasar, dan sebagian besar didasarkan pada gagasan UTXO (Unspent Transaction Outputs). Namun, karena model akun untuk jaringan ini sulit dikelola, kami kesulitan membuat metrik untuk token Ethereum dan ERC-20.

Meskipun komunitas on-chain telah melihat banyak perkembangan baru, tidak banyak yang tetap sama. Bidang arkeologi blockchain masih dalam masa pertumbuhan. Kami memiliki sejumlah kecil peran spesialis yang dapat menghasilkan konsep dan ide unik serta menganalisis dan menerjemahkan data mikro ke dalam makrometrik.

Metrik on-chain terbaik yang dapat Anda gunakan

Tidak ada analis on-chain yang mematuhi pedoman atau struktur apa pun. Untuk memperkirakan pergerakan pasar, setiap pedagang menggunakan serangkaian tindakan on-chain yang berbeda, tetapi hampir semua pedagang cryptocurrency bergantung pada sejumlah kecil indikasi utama. Di sini, kami telah menyertakan kumpulan tindakan on-chain paling berwawasan luas yang menawarkan pandangan pasar yang lebih luas:

Kapitalisasi pasar

Kapitalisasi pasar suatu aset menetapkan nilai jaringannya secara keseluruhan dan membantu pemahaman kita tentang faktor-faktor lain seperti adopsi, ukuran pasar, dan risiko. Meskipun mungkin tidak ada korelasi langsung, ini digunakan untuk mengidentifikasi berbagai properti jaringan. Harga suatu aset dan seluruh pasokan yang beredar dikalikan dengan sederhana untuk menentukan nilai jaringan total.

Kapitalisasi Realisasi

Karena output transaksi hanya dinilai pada harga di mana mereka terakhir diubah, ini adalah variasi dari statistik kapitalisasi pasar asli. Nilai koin saat ini tidak diperhitungkan. Semua koin yang menganggur di jaringan dihapus saat pasar dikapitalisasi penuh. Ekonomi rantai tertentu juga dipengaruhi oleh ini. Jika koin menganggur digunakan, nilainya akan dikembalikan ke nilai pasar, sangat meningkatkan batas realisasi.

Fase Pasar & Dasar Siklus

Dalam banyak situasi, batas realisasi digunakan untuk memahami tahapan pasar dan memperkirakan periode akumulasi. Berdasarkan data batas realisasi, kami telah menyoroti tiga periode pasar berikut untuk Anda perhatikan:

Pasar banteng: Definisi pasar bull sederhana: Jika batas realisasi terus meningkat, pasar dikatakan berada dalam fase bull. Secara teknis, ini berarti koin yang dibeli dengan harga jauh lebih rendah dari nilainya saat ini digunakan.

Pasar Beruang: Serupa dengan ini, pasar dikatakan berada dalam fase bearish jika batas realisasi terus menurun. Ini biasanya terjadi ketika pemain baru memasuki pasar dengan membeli koin melalui pertukaran off-chain.

Fase Akumulasi: Pemegang jangka panjang dan investor yang bijak membeli koin sebanyak mungkin selama fase ini, yang pada akhirnya berfungsi sebagai dukungan dan menggambarkan tren kenaikan kapitalisasi pasar.

Kita tahu bahwa siklus telah mencapai titik terendah saat kapitalisasi pasar diperdagangkan di bawah batas realisasi. Kami melihat bahwa batas realisasi bertepatan dengan dasar pasar bearish pada tahun 2011 dan lagi pada tahun 2013. Selama fase dasar pasar dan akumulasi, batas realisasi berfungsi sebagai resistance dan support dalam hal ini.

Rasio Nilai Pasar terhadap Nilai Realisasi

Rasio MVRV adalah statistik langsung yang digunakan untuk mengidentifikasi puncak dan palung pasar. Kita dapat mengetahui kapan suatu harga dinilai terlalu tinggi atau terlalu rendah berdasarkan rasio nilai pasar terhadap nilai realisasi.

Skor MVRV-Z digunakan untuk menentukan penilaian aset, dan dihitung sebagai berikut:

Skor MVRV-Z = Kapitalisasi Pasar – Kapitalisasi Realisasi

Langkah-langkah lanjutan LTH-MVRH dan STH-MVRV dibuat dengan memanfaatkan rasio MVRV asli. Kami dapat mengevaluasi tindakan investor jangka panjang dan investor jangka pendek, masing-masing, dengan menggunakan indikator ini.

Rasio Pengeluaran Terhadap Laba Keluaran (SOPR)

SOPR adalah salah satu metrik paling populer untuk menentukan sentimen pasar makro dan profitabilitas dari waktu ke waktu. Rasio dibuat dengan membandingkan nilai koin yang direalisasikan dan pada saat pembuatan UTXO. Untuk investigasi on-chain, SOPR sangat penting karena menjelaskan perilaku pasar harian dan per jam.

Anda harus mengingat pola dan kerangka kerja berikut saat menggunakan SOPR:

• Ketika SOPR melebihi 1, pelaku pasar menghasilkan uang (rata-rata), menunjukkan bahwa mereka menjual barang mereka lebih dari yang mereka bayarkan. Sebaliknya, ketika SOPR kurang dari 1, pelaku pasar (rata-rata) mengalami kerugian, yang menunjukkan bahwa mereka menjual kurang dari yang mereka bayarkan.
• Menjual koin dengan harga impas ketika SOPR mencapai tepat 1 (rata-rata).
• Aset yang mewakili pasokan tidak likuid saat ini beredar sementara SOPR terus naik.
• Ketika SOPR terus turun, ini menunjukkan bahwa koin yang menguntungkan tidak diperdagangkan atau pelaku pasar menderita kerugian.

Laba atau rugi bersih yang belum direalisasi (NUPL)

NUPL digunakan untuk menilai kondisi jaringan. Kita dapat menentukan profitabilitas jaringan dengan menghitung selisih antara realisasi pendapatan dan kerugian. Jaringan dalam keadaan untung jika nilai NUPL lebih besar dari nol, dan dalam kondisi merugi jika nilainya lebih rendah. Saat Anda memasuki bagian biru, Anda dapat keluar dan memesan penghasilan. Saat Anda memasuki wilayah merah, Anda dapat kembali.

Statistik ini juga hadir dalam bentuk Unrealized loss, LTH-NUPL, dan STH-NUPL. Ini dapat digunakan untuk memahami ceruk pasar tertentu atau untuk fokus pada demografi investasi tertentu.

Puell Mutiple

Dengan membandingkan penerbitan koin harian dan rata-rata pergerakan 365 hari dari penerbitan koin harian, Puell Multiple dibuat. Indikator ini dihargai oleh banyak analis on-chain karena menentukan profitabilitas penambang dan tekanan pendapatan.

Profitabilitas Penambang

Untuk membayar biaya operasional yang sedang berlangsung, penambang baru harus menjual koin mereka. Operasi penambangan yang mapan melawan tekanan jual ini dengan menyimpan koin ekstra di perbendaharaan mereka. Akibatnya, kami mengamati bahwa modal yang lebih besar menyerap tekanan jual penambang kecil.

Puell Multiple akan meningkat ketika keuntungan direalisasikan dan dengan cepat akan melampaui rata-rata tahunan. Kami menyimpulkan dari menganalisis data historis bahwa nilai yang lebih besar dari 4.0 menunjukkan puncak pasar.

Dasar Pasar

Puell Multiple digunakan untuk menilai aktivitas penambangan dan menentukan dasar pasar. Sangat sulit bagi penambang untuk menghasilkan keuntungan dan membayar biaya overhead selama pasar beruang yang berkepanjangan. Dengan mematikan perangkat keras mereka, kondisi pasar membuat mereka keluar dari jaringan. Tujuan dasarnya adalah untuk mengkonsumsi lebih sedikit daya. Mereka akan menjual lebih sedikit koin dan meningkatkan bagian pendapatan mereka di komunitas pertambangan besar. Profitabilitas penambangan telah menurun 50% selama beberapa siklus terakhir, dan pada saat itu, Puell Multiple kurang dari 0.5. Sekarang diukur menjadi kurang dari 1.0.

Rasio Pasokan Stablecoin (SSR)

Rasio pasokan stablecoin berguna untuk menentukan berapa nilai BTC. Tingkat SSR di bawah ambang batas tertentu menunjukkan peningkatan pembelian. Sederhananya, ini berfungsi sebagai pengganti dinamika antara BTC dan USD.

Perluasan Jaringan

Meskipun perluasan jaringan adalah statistik langsung untuk dihitung, ini memberikan pandangan pasar yang lebih komprehensif. Ini digunakan untuk melihat aset yang mendapatkan atau kehilangan daya tarik dan mewakili adopsi cryptocurrency dari waktu ke waktu.

Ekspansi jaringan Ethernet

Korelasi Bitcoin

Ukuran ini sebagian besar terlihat di kunci pintu. Korelasi dengan indikator BTC memungkinkan kami untuk mengevaluasi bagaimana berbagai aset dipengaruhi oleh perubahan harga bitcoin. Kita dapat melihat hubungan statistik antara dua variabel menggunakan metrik ini. Secara tidak langsung sebanding dengan bitcoin jika lebih kecil dari satu. Kami melihat tautan positif jika jumlahnya lebih dekat ke satu. Korelasi dengan BTC membantu investor dalam mengurangi risiko. Ketika harga BTC turun tajam, kita dapat mengambil tindakan yang tepat untuk membatasi kerugian pada aset yang terkait dengannya.

5 Alat Rantai Terbaik

Anda dapat bereksperimen dengan banyak alat on-chain yang saat ini dapat diakses karena Anda memiliki pemahaman dasar tentang analisis on-chain dan metrik yang digunakan untuk mengevaluasi pasar. Lima alat on-chain teratas diberikan di bawah ini:

simpul kaca

Salah satu solusi data dan intelijen on-chain teratas, simpul kaca menawarkan penjelajah data langsung serta berbagai metrik analitik untuk berbagai aset. Pada wawasan simpul kaca, mereka menerbitkan edisi mingguan yang menawarkan penilaian pasar secara kualitatif dan kuantitatif. Selain itu, mereka menyediakan artikel mendalam tentang blockchain dan aset digital terkenal, yang berguna untuk dipelajari guna memahami pasar menggunakan data historis. Saat ini, Anda dapat membuka akun gratis dan mendapatkan akses ke sejumlah indikator. Paket lanjutan ($39) dan paket profesional ($799) adalah dua alternatif investasi Anda.

Santiment

Santiment adalah solusi on-chain inovatif yang dapat diakses oleh pengembang dan pedagang. Pengembang mendapatkan akses ke dokumentasi teknis tentang logika, algoritme, dan beberapa tindakan Santiment lainnya, sementara pedagang memiliki akses ke serangkaian kasus penggunaan dan tutorial yang berbeda. Selain itu, situs ini menyediakan berbagai solusi untuk membantu pedagang dengan analitik kripto. Untuk plugin spreadsheet dan meminta kumpulan data, Anda dapat menggunakan Sansheets dan SanAPI, masing-masing. Anehnya, Santiment juga menawarkan token SAN untuk melawan proyeksi harga yang ada, dan mereka bermaksud untuk menambahkan fitur penguntit dan pembakaran.

Koinmetri

Salah satu sistem on-chain yang paling andal untuk data dan wawasan adalah Koinmetri. Ini dimulai pada tahun 2017 sebagai inisiatif open-source dengan tujuan memberikan nilai ekonomi blockchain publik. Mereka sekarang menawarkan berbagai produk dan layanan untuk mendukung misi dan visi mereka dan membantu pelanggan dalam membuat pilihan investasi kripto yang terinformasi dengan baik. Empat layanan utama yang disediakan oleh Coinmetrics adalah manajemen risiko, indeks, data jaringan, dan data pasar. Untuk memudahkan pelacakan data dan nilai cryptocurrency, mereka juga memiliki aplikasi smartphone.

Kriptokuan

Menggunakan banyak ukuran, termasuk arus pertukaran, arus penambang, arus bank, data jaringan, dan data pasar, Kriptokuan menganalisis bitcoin, ethereum, stablecoin, dan altcoin secara keseluruhan dan memberikan gambaran umum tentang keadaan jaringan. Anda dapat memilih dari empat paket mereka: dasar, lanjutan, profesional, dan premium. Pemberitahuan khusus adalah perbedaan utama antara program-program ini. Setiap ukuran memiliki berbagai peringatan yang dapat diatur oleh pedagang untuk memberi tahu mereka ketika naik atau turun di luar batas yang telah ditentukan. Semua metrik tersedia dalam edisi gratis, tetapi tidak ada pemberitahuan yang dipersonalisasi atau fitur premium.

Ke dalam blok

Ke dalam blok menghasilkan laporan yang akurat dan menawarkan wawasan pasar untuk sektor cryptocurrency dengan memanfaatkan ilmu data dan AI. Ini menawarkan prakiraan harga terarah kepada konsumen, statistik pasar Defi, dan analisis sentimen pasar selain alat analitik blockchain. Setiap pedagang cryptocurrency pemula dapat dengan mudah menavigasi melalui berbagai data keuangan dan jaringan berkat desain aplikasi yang ramah pengguna.

Anda harus mengikuti tiga analis on-chain ini di Twitter

Willy Woo

Dalam hal memilah-milah blockchain untuk menemukan sinyal investasi, Willy Woo adalah salah satu yang terbaik di industri ini. Pada tahun 2016, ia mulai bekerja sebagai analis on-chain dan menjadi terpesona dengan aspek teknologi jaringan bitcoin. Dia saat ini menulis perkiraan setiap dua hingga tiga minggu untuk pelanggan yang membayarnya. Willy Woo memiliki gelar teknik dengan pujian dan pengalaman dua puluh tahun sebagai wirausahawan teknologi, yang menjadikannya otoritas di rantai.

Sekakmat

Checkmate, salah satu analis on-chain paling terkemuka di Twitter, bekerja sama dengan Glass Node untuk menghasilkan buletin dan edisi mingguan. Semua yang perlu Anda ketahui tentang analisis on-chain tercakup dalam masterclass-nya, dan bagian terbesarnya adalah Anda akan bergabung dengan komunitas penggemar crypto yang berpikiran sama yang terus berkembang.

akan meringankan

Will Clemente, mahasiswa jurusan keuangan East Carolina University berusia 19 tahun, menawarkan wawasan tentang berbagai analitik on-chain. Setiap minggu di saluran YouTube-nya, dia dan Anthony Pompliano, dengan siapa dia bekerja, mendiskusikan keadaan pasar. Will cukup aktif dengan buletin pelanggannya dan menulis untuk lebih dari 27,000 investor. Dia membantu investor baru dalam mendapatkan pemahaman umum tentang apa yang terjadi setiap hari dan setiap minggu dan terutama menggunakan Glassnode untuk penelitiannya.

Sbg penutup

Teknologi on-chain akan menjadi fondasi keuangan di masa depan, oleh karena itu teknologi ini akan tetap ada dan menyediakan data pasar kepada pedagang kripto di seluruh dunia. On-chain masih dalam masa pertumbuhan, tetapi kita dapat mengharapkan banyak kemajuan di tahun-tahun mendatang. Lebih banyak pengguna akan mulai menggunakan metrik on-chain sebagai alat tambahan untuk konfirmasi transaksi karena lebih banyak data historis ditambahkan dan disimpan di sana. Masih disarankan untuk menggunakan alat yang disebutkan di atas dan melihat semua metrik, bahkan jika Anda baru mengenal kripto dan analisis on-chain. Setelah dasar-dasarnya dipahami, Anda dapat mempelajari lebih jauh, menghubungkan berbagai ukuran, dan mengembangkan sudut pandang Anda sendiri di pasar. Anda akan selalu memiliki keunggulan kompetitif dibandingkan pemain lain di pasar bitcoin jika Anda melakukan ini.

terkait

Tamadoge – Mainkan untuk Mendapatkan Koin Meme

• Hasilkan TAMA dalam Pertempuran Dengan Hewan Peliharaan Doge
• Pasokan Terbatas 2 Miliar, Pembakaran Token
• Presale Mengumpulkan $19 Juta dalam Waktu Kurang dari Dua Bulan
• ICO mendatang di OKX Exchange