CEO JPMorgan Mengatakan Tarif Bisa Mencapai 6% Dan Bitcoin Adalah “Penipuan yang Dihipnotis”

Pengambilan Kunci

• CEO JPMorgan Jamie Dimon telah memberikan wawancara di Forum Ekonomi Dunia di Davos, Swiss, dan dia tidak berbasa-basi.
• Dia percaya bahwa inflasi mungkin belum terkendali, dan kita dapat melihat suku bunga mencapai 6% pada tahun 2023.
• Dimon juga memiliki kata-kata yang kuat untuk diucapkan tentang Bitcoin dan cryptocurrency secara umum, menyebutnya sebagai "penipuan yang berlebihan" dan "pet rock".

CEO JPMorgan Chase Jamie Dimon berada di Forum Ekonomi Dunia di Davos, Swiss minggu ini, dan dia memberikan wawancara yang luas hari ini. Muncul di Squawk Box CNBC, dia membahas pemikirannya tentang suku bunga dan Bitcoin, di antara topik lainnya.

Wawancara tersebut dilakukan seminggu setelah JPMorgan mengumumkan perolehan pendapatan yang cukup besar, dengan pendapatan $35.7 miliar dibandingkan ekspektasi $34.3 miliar.

Analis sangat ingin mendengar perkiraan dari Wall Street tentang apa yang diharapkan menjadi tahun campuran dari sudut pandang ekonomi. JPMorgan membahas pandangan mereka tentang panggilan pendapatan baru-baru ini, mulai dari bahwa telah terjadi "penurunan sederhana dalam prospek ekonomi makro Perusahaan, sekarang mencerminkan resesi ringan dalam kasus utama."

Unduh Q.ai hari ini untuk akses ke strategi investasi bertenaga AI.

Jamie Dimon tentang suku bunga dan inflasi

Jamie Dimon telah menyatakan keprihatinan atas tren inflasi saat ini dan menyatakan bahwa dia yakin suku bunga mungkin perlu lebih tinggi daripada yang diproyeksikan oleh Federal Reserve saat ini.

Dalam wawancara CNBC, Dimon menyatakan, "Saya benar-benar berpikir suku bunga mungkin akan naik lebih tinggi dari 5%...karena menurut saya ada banyak inflasi yang mendasarinya, yang tidak akan hilang begitu cepat."

Terlepas dari upaya Federal Reserve untuk mengekang inflasi dengan menaikkan suku bunga ke kisaran 4.25% hingga 4.5%, level tertinggi dalam 15 tahun, Dimon yakin jeda inflasi baru-baru ini bukan karena perubahan sistemik.

Dia menyatakan bahwa dia percaya bahwa penurunan inflasi baru-baru ini, seperti yang ditunjukkan oleh Indeks Harga Konsumen (IHK), yang mengukur biaya sejumlah besar barang dan jasa, disebabkan oleh faktor-faktor sementara seperti penurunan harga minyak dan penurunan harga. perlambatan di China akibat pandemi Covid.

Pertemuan Federal Reserve bulan Desember melihat "tingkat terminal" yang diantisipasi, atau titik di mana para pejabat berharap untuk mengakhiri kenaikan suku bunga, sebesar 5.1%. CPI naik 6.5% pada Desember dari tahun lalu, menandai kenaikan tahunan terkecil sejak Oktober 2021.

Komentar Dimon menunjukkan bahwa mungkin diperlukan lebih banyak tindakan dari The Fed untuk benar-benar mengatasi masalah ini. Ini menyoroti tantangan berkelanjutan yang mungkin dihadapi Fed dan bank sentral lainnya dalam mencoba mengelola inflasi dalam beberapa bulan mendatang.

Dia percaya bahwa jika AS benar-benar mengalami resesi, bahkan yang ringan, angka itu akan naik menjadi 6%.

“Saya tahu akan ada resesi, pasang surut. Saya benar-benar tidak menghabiskan banyak waktu untuk mengkhawatirkannya. Saya khawatir kebijakan publik yang buruk merusak pertumbuhan Amerika,” kata Dimon.

Pandangan Dimon tentang Bitcoin

Jamie Dimon telah lama menjadi lawan vokal Bitcoin. Tahun lalu dia membandingkan Bitcoin dengan skema Ponzi, seperti penipuan terkenal selama puluhan tahun yang dijalankan oleh titan Wall Street Bernie Madoff.

Ketika ditanya tentang Bitcoin secara khusus selama wawancara, Dimon membalas, menanyakan mengapa mereka “membuang-buang nafas” membahas cryptocurrency. Dia melanjutkan dengan mengatakan bahwa dia percaya bahwa “Bitcoin itu sendiri adalah penipuan yang berlebihan, batu kesayangan.”

Dia juga mempertimbangkan kisah yang sedang berlangsung dengan FTX.

Dimon mengatakan bahwa dia sama sekali tidak terkejut melihat FTX gagal dan dinyatakan bangkrut, dan juga menyebutnya sebagai skema Ponzi.

Didorong apakah dia percaya seluruh sektor cryptocurrency adalah skema Ponzi, dia berkata, “Kalian semua telah melihat analisis Tether dan semua hal ini, kurangnya pengungkapan, itu keterlaluan. Regulator seharusnya menghentikan ini sejak lama. Orang-orang telah kehilangan miliaran dolar jika Anda melihat orang-orang berpenghasilan rendah, dalam beberapa kasus pensiunan.”

Proyek crypto dan blockchain JPMorgan

Sementara CEO mereka mungkin sangat menentang Bitcoin dan kripto secara umum, jelas bahwa sebagai salah satu bank terbesar di Wall Street, mereka memahami perlunya melakukan lindung nilai atas taruhan mereka.

Perusahaan secara aktif terlibat dalam pengembangan implementasi blockchain ke dalam layanan mereka, dan mereka bahkan telah membuat token milik mereka sendiri – JPM Coin. Token ini memiliki kasus penggunaan khusus dalam sistem mereka, digunakan untuk perjanjian pembelian kembali intraday.

Juga dikenal sebagai repo atau RP, perjanjian pembelian kembali intraday adalah pinjaman jangka pendek yang melibatkan lembaga keuangan. Mereka digunakan oleh bank-bank besar untuk membantu mengelola arus kas jangka pendek mereka atau untuk memenuhi persyaratan kecukupan modal peraturan.

Tidak hanya itu, akhir tahun lalu perusahaan mereka juga mendaftarkan merek dagang untuk dompet cryptocurrency baru.

Apa yang harus diambil investor dari komentar Dimon?

Bahwa itu tidak akan mulus berlayar di cakrawala. JPMorgan sekarang meramalkan resesi ringan sebagai kasus utama mereka untuk tahun 2023. Itu mungkin benar, dalam hal ini kita cenderung melihat tantangan lanjutan yang dihadapi pasar investasi.

Jika komentar Dimon tentang inflasi ternyata benar, kita bisa melihat Fed semakin memperketat kebijakan suku bunga.

Dalam pertemuan baru-baru ini kami telah melihat tingkat peningkatan turun dari 0.75 poin persentase untuk beberapa pertemuan berturut-turut, turun menjadi peningkatan 0.50 poin persentase dan sekarang perkiraan peningkatan 0.25 poin persentase pada pertemuan Februari.

Menurut Dimon, perlambatan inflasi mungkin hanya jeda sementara, bukan perubahan jangka panjang. Jika ini benar, Fed mungkin perlu mempertimbangkan untuk meningkatkan kenaikan suku bunga mereka lagi.

Itu tidak akan diterima dengan baik oleh bisnis, dan bisa meningkatkan risiko resesi yang lebih dari sekedar ringan.

Jadi, apa yang dilakukan investor?

Nah, Anda bisa mengikuti kata-kata Jeff Bezos dan "memperkuat lubang". Tapi bagaimana Anda melakukannya sambil tetap berinvestasi untuk mendapatkan keuntungan saat pasar akhirnya bangkit kembali?

Salah satu caranya adalah menerapkan strategi lindung nilai untuk melindungi Anda dari sisi negatifnya, sambil membantu Anda mempertahankan sebagian atau seluruh sisi atas. Melakukan ini sendiri… sulit. Untuk sedikitnya.

Untungnya, kami memanfaatkan kekuatan AI untuk melakukannya untuk Anda. Kami membuat Perlindungan Portofolio, yang tersedia di semua Kit Foundation. Ini bekerja dengan menganalisis sensitivitas portofolio Anda terhadap berbagai risiko yang berbeda seperti risiko pasar, risiko minyak, dan risiko suku bunga, lalu secara otomatis menerapkan strategi lindung nilai yang canggih untuk melindunginya.

Ini menjalankan analisis setiap minggu, dan kemudian memperbarui lindung nilai yang sesuai.

Ini adalah jenis strategi yang biasanya disediakan untuk klien perbankan swasta yang terbang tinggi, tetapi kami membuatnya tersedia untuk semua orang.

Unduh Q.ai hari ini untuk akses ke strategi investasi bertenaga AI.