Saat Saat Memilih Penasihat Fidusia Sangat Penting Bagi Anda Dan Saat Tidak

Anda telah bekerja keras sepanjang karir Anda. Dengan hidung ke batu asah, Anda telah membiarkan aset pensiun Anda tumbuh dengan autopilot. Tiba-tiba, Anda menemukan diri Anda duduk di atas tumpukan uang. Apa yang Anda lakukan selanjutnya?

Apa itu penasihat fidusia?

Sedangkan Departemen Tenaga Kerja memiliki a buklet lengkap yang menguraikan tanggung jawab fidusia, elemen-elemen penting dapat dipecah menjadi potongan-potongan seukuran gigitan. Elemen-elemen ini berlaku untuk rencana pensiun dan investasi pribadi.

“Penasihat fidusia memiliki dua tugas utama saat mengelola uang, yang mencakup tugas menjaga dan tugas kesetiaan,” kata David Rosenstrock, Pendiri dan Direktur di Wharton Wealth Planning, LLC di New York City. “Duty of care berarti fidusia diharuskan membuat keputusan bisnis yang terinformasi dengan meninjau semua informasi yang tersedia tentang kehidupan keuangan Anda sebelum membuat rekomendasi atau rencana.”

Jika Anda ingin fokus pada satu frasa yang paling mendefinisikan fidusia, itu akan menjadi "kepentingan terbaik". Menyisihkan "Aturan Kepentingan Terbaik" SEC, yang dipertanyakan oleh beberapa pendukung fidusia, istilah dalam konteks aslinya cukup mudah artinya.

“Penasihat keuangan yang bertindak sebagai fidusia berkewajiban untuk mempromosikan kepentingan terbaik klien mereka,” kata Katie Sheehen, Managing Director, Wealth and Fiduciary Strategist di SVBVB
Pribadi di Boston. “Oleh karena itu, saran yang diberikan dan investasi yang dipilih selalu disesuaikan dengan kebutuhan klien. Saat memilih penasihat keuangan, ada banyak hal yang perlu dipertimbangkan, ukuran, lokasi, dan spesialisasi, tetapi apakah penasihat ini fidusia atau tidak juga harus menjadi yang teratas dalam daftar itu.

Apakah Anda benar-benar membutuhkan penasihat fidusia?

Ada banyak jenis profesional keuangan yang dapat dipilih. Tidak semuanya menawarkan jasa fidusia, bahkan ada yang menawarkan keduanya. Penting bagi Anda untuk bertanya kepada calon penyedia layanan apakah mereka akan terlibat dengan Anda dalam kapasitas fidusia. Mengapa ini penting?

“Manfaat utama bekerja dengan fidusia adalah bahwa mereka selalu memperhatikan kepentingan terbaik klien dan mengungkapkan konflik apa pun yang dapat berdampak negatif pada klien (yang berkaitan dengan kewajiban loyalitas),” kata Rosenstrock. “Ini dapat berdampak besar pada keputusan yang Anda dan penasihat keuangan Anda buat dalam kolaborasi dan apa yang penasihat Anda mungkin ingin Anda lakukan untuk mempertahankan atau mengembangkan kekayaan Anda.”

Dengan akar yang berasal dari Magna Carta, yang mencegah praktik wali menghabiskan sumber daya anak yatim piatu yang mereka awasi, Anda tahu ketika berurusan dengan fidusia, aset Anda tidak dapat dipanen secara legal untuk orang lain selain diri Anda sendiri.

“Penasihat fidusia terikat secara hukum untuk tidak menggunakan aset klien untuk keuntungan mereka sendiri,” kata Rosenstrock. “Hubungan dan standar perawatan ini berfungsi untuk mencegah situasi di mana ada konflik kepentingan. Misalnya, seorang perencana keuangan mungkin mendorong Anda untuk menggunakan investasi tertentu karena dia mungkin memiliki saham di dalamnya. Penasihat mungkin menyukai produk tertentu karena mereka dapat memperoleh manfaat darinya. Penasihat fidusia memiliki kewajiban untuk menjelaskan mengapa mereka membuat keputusan dan apa yang bisa Anda dapatkan atau hilangkan darinya.

Kapan Anda tidak membutuhkan penasihat fidusia?

Namun, ada kalanya keuntungan yang ditawarkan dengan bekerja sama dengan fidusia tidak tepat untuk Anda.

“Alasan paling umum untuk bekerja dengan fidusia adalah agar Anda secara teoritis menerima saran yang paling tidak bertentangan dan tidak memihak,” kata Ryan D. Brown, mitra dan pengacara di CR Myers & Associates di Southfield, Michigan. “Para fidusia secara hukum berkewajiban untuk memberikan nasihat yang terbaik bagi Anda, bukan kepentingan mereka. Bekerja dengan fidusia untuk mengelola seluruh portofolio keuangan Anda mungkin masuk akal jika Anda percaya itu perlu dikelola secara aktif dan dijaga secara teratur, dan dengan demikian dapat dibenarkan untuk membayar fidusia tersebut biaya regulernya yang berkelanjutan. Namun, tidak masuk akal untuk membayar biaya reguler untuk tugas-tugas duniawi yang mungkin sangat mampu Anda lakukan sendiri.

Jika Anda memiliki waktu, minat, dan Anda merasa percaya diri dengan kesehatan jangka panjang Anda, Anda pasti dapat mengelola investasi Anda sendiri, bahkan jika Anda hanya tahu sedikit tentang manajemen portofolio.

“Berinvestasi bisa diajarkan,” kata Ryan Derousseau, Perencana Keuangan di Thinking Cap Financial di Huntington, New York. “Sementara banyak penasihat investasi suka memperumit masalah, sebagian besar investor perlu menempatkan uang mereka di beberapa dana indeks dan kemudian terus berinvestasi dalam dana tersebut. Tetapi ada beberapa situasi di mana penasihat fidusia/investasi akan bermanfaat.”

Kapan seseorang ingin menggunakan fidusia?

Jika Anda seorang do-it-yourselfer, tidak apa-apa untuk tidak bekerja dengan fidusia untuk aset Anda sendiri. Perhatikan kualifikasi di sini. Misalkan Anda bertanggung jawab atas aset orang lain, baik sebagai wali portofolio pribadi atau sebagai sponsor rencana pensiun perusahaan. Dalam hal ini, Anda tidak dapat mengabaikan tanggung jawab fidusia Anda. Jika Anda bukan fidusia profesional, mungkin masuk akal untuk mempekerjakannya.

“Sangat penting bagi fidusia untuk dibawa masuk untuk menangani investasi ketika ada sejumlah besar aset yang terlibat dan/atau keputusan keuangan kompleks yang memerlukan keahlian dan saran yang tidak memihak,” kata Danny Ray, Pendiri PinnacleQuote Life Insurance Specialists di Jacksonville , Florida. “Ini termasuk perencanaan pensiun, perencanaan perumahan, dan pengelolaan portofolio investasi besar.”

Bahkan jika Anda hanya bertanggung jawab atas aset Anda sendiri, Anda mungkin menemukan diri Anda dalam posisi yang mungkin menguntungkan Anda untuk menyewa seorang fidusia profesional.

“Fidusia sangat penting ketika Anda tidak memiliki pengetahuan keuangan, pengalaman, atau kemampuan untuk membuat keputusan investasi yang cerdas,” kata Andrew Lokenauth, Pendiri Fluent in Finance di Tampa. “Ini bisa jadi karena usia, kurangnya pengalaman, atau faktor lain yang membuat Anda rentan terhadap kerugian finansial. Dengan menyewa fidusia, Anda dapat yakin bahwa investasi Anda dikelola dengan bijak dengan tujuan menghasilkan lebih banyak uang.”

Apa itu biaya fidusia tipikal?

Anda mungkin bertanya-tanya tentang hal ini. Apakah Anda akan membayar premi untuk apa yang tampaknya merupakan layanan premium?

Untungnya, melayani sebagai fidusia telah menjadi model bisnis standar untuk penasihat investasi. Ya, itu diperlukan untuk Penasihat Investasi Terdaftar SEC, tetapi tidak semua profesional keuangan harus mendaftar ke SEC. Seringkali, bukan pendaftaran seseorang yang mengungkapkan fidusia; itu adalah sifat bagaimana mereka menerima kompensasi.

“Konsep dasar seputar istilah fee-only fiduciary, yang merupakan kategori lain dari fiduciary advisor, adalah bahwa jenis penasihat ini hanya dapat menerima kompensasi langsung dari klien atas layanan yang diberikan,” kata Rosenstrock. “Dengan kata lain, penasihat biaya saja tidak menerima kompensasi terkait penjualan dari pemberi kerja atau pihak ketiga mereka (seperti perusahaan dana). Dalam hal ini, biaya dapat berupa tarif tetap, biaya per jam (atau biaya berbasis proyek), biaya berlangganan, atau persentase aset yang dikelola. Penasihat bayaran saja dapat bekerja dengan klien berdasarkan perencanaan keuangan satu kali atau secara berkelanjutan, tergantung pada apa yang paling sesuai dengan keadaan.

Jika Anda sedang mencari penasihat fidusia sejati, mungkin Anda harus terlebih dahulu bertanya tentang biaya. Bayangkan penyedia layanan mendapatkan komisi atau pendapatan lain berdasarkan penjualan produk. Jika demikian, Anda mungkin menemukan bahwa produk tersebut tidak memberikan hasil investasi dibandingkan dengan alternatif yang tidak bertentangan, sehingga, akan membebani Anda lebih banyak dalam jangka panjang.

“Ada banyak etalase nama merek regional dan nasional yang dianggap baik yang tidak mengikuti standar fidusia, dan ini mungkin bertentangan langsung dengan apa yang menjadi kepentingan terbaik calon klien,” kata Rosenstrock. “Sebagian besar penasihat keuangan harus menjual investasi yang sesuai untuk klien, tetapi fidusia harus bertindak dengan standar perawatan yang lebih tinggi. Akibatnya, penasihat fidusia mungkin lebih murah karena akun klien tidak dikenakan komisi. Penasihat fidusia penting jika Anda berencana untuk memberikan kendali diskresioner atas akun Anda kepada penasihat, jika Anda tidak yakin dengan apa yang Anda butuhkan, dan jika Anda menginginkan saran yang masuk akal dan objektif. Saat mencari strategi perencanaan kekayaan, penting untuk diingat bahwa tidak setiap perusahaan yang memberikan nasihat keuangan adalah penasihat fidusia.”

Apakah Anda khawatir Anda tidak cukup tahu tentang berinvestasi untuk melakukan hal yang benar? Atau apakah Anda khawatir bahwa Anda tidak tahu apa yang tidak Anda ketahui? Bagaimanapun, Anda akan membutuhkan bantuan.

Anda harus memastikan bahwa bantuan ini bekerja semata-mata untuk kepentingan terbaik Anda.

Jika ini masalahnya, Anda harus bekerja dengan fidusia.